杨智杰 王川

[摘 要]以河南省2009年沪市和深市上市公司为样本，就上市公司内部控制信息披露对公司绩效的影响进行实证分析 。研究发现，内部控制信息披露与公司绩效之间存在显著正相关，内部控制信息披露程度越高，行为越主动，其财务绩效也就越好。引导上市公司内部控制信息披露有利于提升上市公司绩效。

[关键词]内部控制；信息披露；绩效分析；政策建议

[中图分类号] F830.91 ［文献标识码］ Ａ [文章编号] 1673-0461（2012）02-0093-05

一、引言

本文以我国资本市场上的“河南板块”为对象，以实证分析方法来探求企业内部控制信息披露与经营效果之间的联系，并以此为基础提出改善企业内部控制信息披露、提高企业管理效果的政策建议。

二、文献回顾

1936年美国颁布的《独立公共会计师对财务报表的审查》首次提出内部控制。之后，美国证监会（SEC）要求上市公司在发生审计师变更时，披露离任审计师指出的内部控制存在的问题。直到2002年《SOX法案》实施之后，关于内部控制信息披露的必要性、自愿性内部控制信息披露的影响因素、内部控制缺陷的决定因素和内部控制缺陷产生的经济后果的实证研究才大量出现。

国内对于内部控制信息披露的研究起步较晚，2000年11月证监会发布两项规定。2008年6月，五部委颁布了《企业内部控制基本规范》。有关学术研究也逐渐过渡到实证研究，蔡吉甫（2005）的研究发现，我国上市公司中盈利能力好、财务报告质量及财务状况质量高的更倾向于披露内部控制信息。……