郝 苹

1992年我国颁布的会计制度中首次出现了减值准备，规定企业对坏账损失既可采用备抵法又可采用直接转销法核算。在1999年出台的有关具体准则中，明确了我国股份有限公司要对应收款项、短期投资、存货和长期投资等四项资产计提减值准备。在2000年发布的《企业会计制度》和修改后的具体会计准则中规定，企业可以提取八项减值准备。

我国于2006年2月颁布的新企业会计准则，对资产减值进行了规范，进一步扩大了资产减值准备计提的范围，计提减值准备的资产包括:持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产、存货、投资性房地产、长期股权投资、固定资产、无形资产、在建工程、生物资产、商誉等。

新准则明确规定，企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，准则中列举了七种可能出现的情况，作为判断减值迹象的标准。资产存在减值迹象的，表明资产可能发生了减值，应当估计其可收回金额。根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之中较高者确定可收回金额，可收回金额低于资产账面价值的，应计提减值准备。

一、减值准备准则对企业盈余的影响

执行新准则之前，上市公司利用资产减值进行盈余管理已成为较为普遍的现象，资产减值准备作为“蓄水池”的作用已很明显。2007年执行的新准则中规定除坏账准备、存货跌价准备可以转回直接冲减费用，可供出售金融资产应该有条件的转回外，其他减值损失均不得转回，这样可以进一步挤出会计信息中的“水分”，使会计信息比较真实地反映企业的财务状况。同时规定已计提减值准备的资产在处置时要一并转销，一次冲减当期成本。由于企业无法通过转回减值准备快速提升利润，所以在计提时就会更加慎重，这条规定可以抑制企业在资产减值上的盈余管理行为，但企业通过选择不同时期处置资产仍然可以达到调增利润的目的。

通过统计在A股上市的内蒙古20家上市公司2008年、2009年、2010年的资产减值情况，可以发现坏账准备和存货减值准备的计提及转回现象是普遍存在的，同时大多数上市公司都计提了固定资产减值准备，对于其他资产减值计提的公司家数比较少。其他资产减值准备计提的家数统计数字如下:

计提 转销 计提 转销 计提 转销可供出售金融资产项目 2008年 2009年 2010年1持有至到期投资1长期股权投资3 1 2 1投资性房地产11工程物资1在建工程1 1无形资产1111商誉21合 计 9家 1家 1家 3家 5家 2家

由于计提以上资产减值准备的家数比较少，并且其计提的减值损失所占的比例也很小，故在此不再分析。本文围绕坏账准备、存货跌价准备及固定资产减值准备的计提、转回、转销情况分析其对企业盈余管理的影响。

坏账准备和存货跌价准备提取金额和冲减金额超过利润总额的20%的公司家数为:

时间 计提比 冲减比2008年812009年252010年54

明天科技（代码600091）单位:元

这说明虽然准则对减值准备的计提及转回有了一定的限制，但部分上市公司仍可利用坏账准备和存货跌价准备进行盈余管理。下面对在A股上市的内蒙古公司涉及资产减值准备的典型案例进行分析，以便发现问题，提示投资者和债权人等与公司利益相关者。

由于包头明天科技股份有限公司预计2009年无法通过经营改变企业亏损的情况，因此该年大量计提了固定资产减值准备，一次性提足，致使2009年计提的固定资产减值准备达到了净资产的58.5%，占当年亏损额（94766.72万元）的43.13%，这也使得2009年的净资产相比较2008年大幅下降了57.7%；当年没有转回或转销的减值准备。

2010年该公司除坏账准备、存货跌价准备外，其他资产均未计提减值准备。该公司2010年计提的坏账准备和存货跌价准备共计426.07万元占利润总额（1412.49万元）的比例为30.16%，同时转销的坏账准备和存货跌价准备两项合计占利润的比例高达60.59%；2010年没有再对固定资产计提减值准备，这与2009年的情况大相径庭，而当年转销的固定资产减值准备占利润的比例达到164.5%。该公司2010年度利润总额为1412.49万元，扣除转销的这三项减值准备（坏账准备、存货跌价准备、固定资产减值准备）增加的利润，则当年该企业应为亏损1766.85万元，利润降低率达到225%，由此一项操作，该公司由亏损华丽转身为盈利。由上表可以看出，该公司从2008年起税前利润一直是负数，属于ST公司，到2010年终于摘掉了“ST”的帽子“扭亏为盈”了，但此盈利并非企业改善经营所致，而是会计上的账面利润，也没有因此而增加现金流。结合上述减值准备的影响分析，可以看出该公司利用会计政策进行盈余管理的意图是很明显的。

包钢股份（代码600010）单位:元

内蒙古包钢钢联股份有限公司2008—2010年近三年的固定资产减值准备计提和转销的金额都比较小，对企业的影响也很小，因此在此不再分析。2008年该公司计提坏账准备和存货跌价准备达到利润总额的72.75%，转回和转销比仅为5.75%，但仍实现利润总额105987.7万元；到2009年其计提的坏账准备和存货跌价准备仅为当年亏损额的9.02%，同时转销94567.91万元，达到当年亏损额的43.69%；到2010年虽然坏账准备和存货跌价准备提取合计占到利润总额的25.35%，但转回和转销两项占利润总额比却分别高达63.76%和48.77%，合计112.53%，此项操作使2010年度该公司实现利润25987.4万元，如果扣除这两项转回和转销的金额，则当年该企业为亏损3255.6万元。从数据的变化来看，该公司坏账准备和存货跌价准备的计提、转回、转销是根据当年企业的盈余变化而相应进行的调整，会计变身为“魔术师”。

以上两个案例说明虽然新准则规定了非流动资产减值准备“一经确认，不能转回”，但是企业仍然可以通过计提坏账准备和存货跌价准备调低当期利润，并通过转回或转销的操作增加未来的利润；同时，也会出现个别上市公司利用非流动资产处置时可以冲销减值的规定，达到调节利润的目的；因此，准则的做法能够在一定程度上防范公司操纵利润的随意性，但无法控制公司在资产实际变现当期获取高额利润。另外，一些企业也可以在某一会计年度一次性提取巨额资产减值准备，使得企业一次性亏足，在以后的年份可以轻装上阵；而在薪酬与业绩挂钩时，企业管理层更乐于确认资产增值收益，避免资产减值损失。可以说新准则对以上几种形式的盈余管理行为抑制作用不大，这也从一个侧面说明了新准则还是无法全面考虑到企业盈余管理的方方面面。

二、资产减值准备计提的困惑

资产发生减值的情况千差万别，对于准则所列举出的若干减值迹象要求企业综合考虑各方面因素，做出职业判断，这就要求会计人员要具备很高的专业素质。从内蒙古上市公司披露的年报来看，均没有具体说明判断减值迹象的标准，这可能与减值迹象的规定过于笼统有关。

新资产减值准则中明确规定，可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定，但从近几年内蒙古上市公司年报的披露情况看，上市公司虽然也披露了计提金额、计提依据、计提方法等，但其计提依据、计提方法不外乎是“对个别存货项目按成本与可变现净值孰低计价，可变现净值是以估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额”、“按固定资产可收回金额低于账面价值的差额计提固定资产减值准备”等等，几乎是准则中相应条款的重述，很少结合企业自身情况对减值的具体原因进行详细披露。我们发现所有的内蒙古上市公司对资产计提减值准备中可收回金额的计量都没有详细的说明，既没有公允价值确定的依据，也没有未来现金流量确定的标准。在实际操作中，可收回金额的计量比较复杂，主要存在两个难点:

1.资产公允价值的不确定性

新《企业会计准则》规定资产的公允价值按三个层次确定，第一层次，在存在活跃市场的情况下，相同资产的市场交易价格即为公允价值；第二层次，在活跃市场上没有相同但有相似的资产报价，这种报价可用来进行公允价值估计；第三层次，按照第一、二层次不能确定的，可运用估值技术计算公允价值。

此计量标准，虽然对不同情况下的操作方法已做出了比较详细的描述，但在实际使用过程中仍会遇到许多困难。即使买卖双方签有销售协议价格，但往往会受到如供求关系、通货膨胀、人们的偏好等因素的影响，因此销售协议价格不一定会真实反应资产当前的价值。另外企业持有的一些资产的目的不是为了出让，而是要其为企业带来长期经济利益，而采用市场价格计量未能充分考虑到这些资产的本质。如果采用估值技术计算，由于管理者的要求、会计人员的业务水平、估值的方法等的差异会造成数据的进一步不确定，会扭曲公允价值的内涵，这也就为管理当局进行盈余管理提供了空间。

2.难以预计的未来现金流量现值

未来现金流量的现值应按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率进行折现后的金额加以确定。计算的关键在于对预计资产未来现金流量、使用期限、折现率三要素的确定。预计未来现金流量时，主要参考企业管理层批准的最近财务预算或者预测数据，而数据的准确性与否直接影响计算的结果；同时在实际操作中往往会受到企业管理当局、会计人员素质和企业实际情况等一些因素的影响和限制。比如由于技术更新、市价下跌等原因，使固定资产、无形资产入账后的价值会发生贬值，对其确认和计量需多个部门协同，甚至需要企业外部的专业评估机构才能认定，这些都不是企业的会计人员能够轻松胜任的；折现率的确定在操作上具有一定的主观性，导致资产减值准备的计提弹性过大，使计提缺乏衡量标准；而注册会计师、证券监管机关、审计机关等部门对企业确认的减值进行再确认缺乏权威性。

三、进一步规范上市公司减值准备的信息披露

内蒙古上市公司年报披露的减值准备不论是减值迹象的判断还是减值准备计提的标准，都没有详细和具体的说明，可能是由于资产减值信息的披露会影响企业经营业绩，一些企业不愿披露企业的资产减值信息。为避免上述情况，首先政府应将企业的资产状况明确纳入企业的经营责任制的范围，将财务指标和非财务指标的考核结合起来考察企业管理当局；其次加强对注册会计师的监管。注册会计师对被审计单位资产减值准备的计提是否合理、披露是否充分负有监督的责任；第三，资产减值会计的确认和计量对会计人员的综合素质提出了更高的要求。会计人员要具有较强的综合分析、判断能力以及丰富的会计知识和企业管理经验；第四，各级政府应建立全面的价格信息报价系统，定期向社会发布全国、全省及各地区的各类商品的交易价格，使企业的资产减值准备的计提有章可循、有据可依，提高资产减值会计的可操作性，减少企业盈余管理的空间，增加会计信息的真实性和可靠性。

[1]财政部，《企业会计准则第8号——资产减值》，2006年2月.

[2]财政部，《企业会计准则——应用指南（2006）》，2006年11月.

[3]张荣武.伍中信“产权保护、公允价值与会计稳健性”《会计研究》2010.1.

[4]毛新述.戴德明“论公允价值计量与资产减值准备计量的统一”《会计研究》2011.4.

[5]张金松“对资产减值准则相关问题的思考”《商业会计》2007.9.

[6]俞晶晶“禁止资产减值准备转回的可行性分析”《财会月刊》2007，5.

[7]张宝清“资产减值准备会计处理在新旧会计准则下的异同”《会计之友》2007，10.

[8]米小霞“论会计信息的相关性和可靠性”《财会月刊》2009.12.

[9]张玫“浅谈新颁布的资产减值准则”《会计之友》2008.2.