李佳音

（浙江风盛传媒股份有限公司，浙江 杭州 310000）

一、引言

现金流对于传媒企业的重要性不言而喻的，一个传媒企业在规模不变的情况下，现金净增加越多，企业越有活力。现金流的风险控制与管理工作在传媒企业发展中至关重要，传媒企业现金正常稳定，企业风险就小，资信就高。反之，风险就大，很难得到银行的授信贷款。现金流存入银行只能产生少量的利息收入。银行里过高的存款会使传媒企业丧失机会成本，因此合理的现金流是既能满足日常需要，又不过多囤积，这需要传媒企业财务人员对现金流的合理安排。如果对现金流的风险与管理控制不当，很容易造成财务损失，甚至在资本市场中由于资金流断裂失去在市场上的重要地位，严重影响企业的生存与发展。所以把现金流管理的研究提升到战略的高度变得很重要和迫切。

二、传媒企业现金流管理现状和存在的问题

传媒类企业最具代表性的报纸媒体行业，从20世纪50年代中期到70年代末期一直是政府用于宣传和引导的工具，不是一个营利的产业。随着改革需要，财政部1978年批准了《人民日报》等八家新闻单位实施企业化管理的报告。事业单位企业化管理的政策施行，很大程度给报纸依靠刊登广告营利创造了先机，从而有了传媒企业对现金流管理的需要。目前，传媒企业发展迅速，从纸媒到数字报纸，营利的模式从报纸广告拓展到社区阅报栏广告、新兴媒体LED广告。……