何 欣 路晓蒙

(西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心，四川成都，610074)

一、研究背景与文献回顾

住房公积金制度是一项长期性互助住房金融储蓄计划，仅在中国、新加坡、泰国、印度、尼日利亚等少数国家实施，对这些国家的经济发展和国民福利影响深远，这些国家居民的住房需求水平和住房消费行为也因此发生深刻变革。中国于20世纪90年代初引入公积金制度，最初在上海试点，很快推广至全国。我国住房公积金拥有强制性缴存、与工资性收入挂钩等特点，政策初衷是发展房地产市场以及帮助居民尤其是中低收入群体购房，政策手段从最初支持房屋建设开发逐渐转化为支持居民购房消费。根据中国住建部、财政部和人民银行联合发布的《全国住房公积金2016年年度报告》，截至2016年末，全国住房公积金缴存总额106091.76亿元，提取总额60463.59亿元，占缴存总额的56.99%，累计发放个人住房贷款2826.63万笔，共计66061.33亿元，个人公积金住房贷款率达到88.84%。从覆盖范围、缴存数额、资金使用等方面来看，公积金制度已经在中国取得长足的发展。

然而，由于实施公积金制度的国家不多，与住房公积金相关的研究尚处于起步阶段。针对中国住房公积金制度的研究主要集中在两个方面：

一是公积金的有效性问题，主要关注住房公积金对居民的住房需求、家庭消费以及家庭财富等方面的影响。关于住房公积金对住房需求的影响，目前的研究结论不一。周京奎发现公积金促进了住房需求，尤其是改善型住房需求，有助于提高居民的住房福利。……