李宝宝，王言峰

(1.南京航空航天大学 经济与管理学院，江苏 南京 210016；2.南京大学 商学院，江苏 南京 210093)

商业银行操作风险是指由于不完善或有问题的内部程序、员工和信息系统，以及外部因素造成的财务损失或影响银行声誉、客户和员工的风险，它与银行业务一起诞生，并不是一个新问题，但长久以来，商业银行并未对操作风险予以关注，直到20世纪90年代中期操作风险才逐步引起人们的重视。1998年9月，巴塞尔银行监管委员会首次发布了《操作风险管理》。2004年6月巴塞尔委员会发布《巴塞尔新资本协议》，明确将操作风险列为继市场风险和信用风险之后的商业银行第三大风险，并纳入资本监管范畴。2007年，中国银监会颁布了《商业银行操作风险管理指引》，操作风险作为一个单独的风险范畴越来越引起人们的重视。经过十余年的研究和实践，虽然操作风险管理研究取得了一定的成绩，但与市场风险、信用风险相比，该领域的研究明显处于滞后状态，一直没有形成统一的理论体系和研究范式，整体研究相对凌乱，在研究的技术、分析方法、工具等方面更是不够成熟。科学的实践要以科学的理论为基础，潘建国、张维（2006）认为，目前操作风险管理缺乏系统科学的理论支持是操作风险研究相对滞后于信用风险和市场风险研究的根本原因[1]。以往的操作风险研究一般以现代微观金融理论为基础，沿着市场风险和信用风险的研究逻辑，把金融工程技术作为主要的风险管理手段，侧重于资产组合与风险对冲。……