应小萍

（浙江省江山江汇电气有限公司，浙江 衢州 324100）

一、制造业企业营运资金及其管理的内涵

营运资金又叫运营资本，有广义和狭义之分。广义的营运资金是指在企业生产经营活动中占用在流动资产上的资金；狭义的营运资金是指企业在经营中可供运用、周转的流动资金净额。因此，营运资金管理既包括流动资产管理又包括流动负债管理。流动资产是如银行存款、现金、短期投资、应收票据、应收账款、预付账款和存货这些占用时间短、周转快、易变现的资产。流动负债是指如短期借款、应付账款、应付票据、应付工资、应付福利费、应交税金、应付股利、预提费用、其他应付款、其他应交款这种需要在一年或者一个营业周期内偿还的债务。如果把企业流动资产和流动负债比作是人体的两个器官，那么，营运资金则是这个人体的器官能正常运转所必备的血液，举足轻重。加快营运资金的周转速度，提升资金运营效率，就是要降低现金周转期，而现金周转期等于经营周期（存货周转期+应收账款周转期）-应付账款周转期。由此可见，企业营运资金的管理离不开对存货，应收账款及应付账款的管理。

二、制造业企业营运资金管理的必要性

利润最大化是每一个企业的生产经营目标，但是一个企业可能财务报表上反映有利润，却也会因为资金问题而面临破产；一个企业也可能利润不多，却因资金周转较好，他反而能持续生存发展下去。历史的长河中，因资金链断裂而破产的企业大到像江龙控股集团这样的上市公司，小到我们身边的无名小企业，比比皆是。……