张先治

【摘要】提升财务研究质量对于财务学科建设、财务理论创新和财务实践发展都至关重要。 提升财务研究的质量涉及财务研究主题、财务研究类型、财务研究方法等诸多方面的问题。 本文针对当前财务研究中存在的研究主题偏离学科范畴、研究类型偏重应用研究、研究方法过度实证化的现象， 从财务学科研究与理论研究、财务基础研究与应用研究、财务规范研究与实证研究的内涵和关系视角， 探讨和反思提升财务研究质量的思路。

【关键词】财务研究;研究主题;研究类型;研究方法

【中图分类号】 F275     【文献标识码】A      【文章编号】1004-0994（2021）16-0021-4

一、引言

从财务研究与会计研究不分， 到“大会计小财务”和“大财务小会计”之争， 再到财务研究与会计研究的相对独立体系建立， 我国的财务研究一直是与会计研究相伴而行的。 如今的财务研究， 无论是财务学科建设研究、财务理论体系研究， 还是财务管理实践研究， 都取得了许多的研究成果。 然而， 当我们系统梳理这些研究成果， 站在财务研究整体目标的高度去评估这些成果产生的效果或影响时， 所发现的一些问题可能会引起人们的忧虑和反思。 近期， 一些财务与会计专家学者， 如魏明海[1] 、谢志华等[2] 、黄世忠[3] 、杨雄胜[4] 、陆正飞[5] 、伍中信等[6] 、李心合等[7] 都从不同视角对财务研究和会计研究的现状进行了反思， 并提出了一些有价值的观点和建议， 这对于推动财务研究和会计研究、提升财务研究和会计研究质量及水平起到了非常好的导向作用。

要提升财务研究的质量和水平， 就要关注财务研究主题、财务研究类型、财务研究方法等诸多方面的问题。 从财务研究现状来看， 一些财务研究成果存在以下问题： ①财务研究主题不清晰， 研究的出发点和落脚点偏离财务研究主题及问题; ②财务研究类型偏重应用化， 财务基础研究成果少; ③财务研究方法过度实证化， 歧视和忽视规范研究方法的作用。 本文从正确处理财务“学科研究与理论研究”“基础研究与應用研究”“规范研究与实证研究”的关系的角度， 反思当前财务研究中的问题， 探索提升财务研究质量的思路。

二、学科研究与理论研究

众所周知， 搞好学科建设是大学发展的关键。 但人们往往只将学科建设问题视为教学研究问题， 其实学科建设中的学科定位、学科范畴和学科发展方向等问题对于该学科的理论创新与发展有着十分重要而深远的意义。 因此， 财务学科研究与财务理论研究密不可分， 也可以说， 财务学科研究本身就是重要的财务基础理论研究。 要解决目前财务研究主题不清晰的问题， 就必须处理好财务学科研究与财务理论研究的关系， 基于财务学科定位、学科范畴和学科方向， 确定财务理论研究范畴、研究主题和研究问题。

1. 学科定位与理论范畴。 财务学科定位涉及许多有争议的问题： 一是财务学科的内涵问题， 财务学科具体是指财务管理学， 还是财务学， 或是财务金融学？ 二是财务学科的归属问题， 财务学科是属于管理学科门类、工商管理一级学科、企业管理二级学科下的财务管理， 还是属于管理学科门类、工商管理一级学科、会计学二级学科下的财务管理， 或是属于经济学科门类、应用经济学一级学科、金融学二级学科下的财务管理？ 学术研究中的不同观点一定是客观存在的， 也是学术研究所鼓励的。 但是针对某项具体的研究成果， 关于上述问题的观点必须是明确的、协调的。 即： 如果将财务学科定义为财务管理学科， 它的学科归属就是管理学科门类; 如果将财务学科定义为财务金融学， 它的学科归属就是经济学科门类。 当然， 在某一学科门类下， 如何定位其一级学科归属和二级学科归属仍然是要有明确观点的。

财务学科的不同学科定位或学科归属， 决定了财务理论研究的范畴。 如果将财务学科归属于管理学科门类， 则财务理论研究的基点应是管理学理论， 即以如何管理好财务为财务理论研究的出发点和落脚点; 如果将财务学科归属于经济学科门类， 则财务理论研究的基点应是经济学理论， 即以财务资源的合理配置与使用效率提升为财务理论研究的出发点和落脚点。 当然， 如果将财务学科定位为跨经济学与管理学的学科， 则财务理论研究应该基于经济学和管理学进行学科交叉融通研究。 可见， 财务学科定位不同， 财务理论研究的范畴也是不同的。 我们在进行财务理论研究时， 应该基于明确的财务学科定位。

2. 学科范畴与研究主题。 财务学科的范畴受财务学科定位的制约， 明确财务学科定位之后， 财务学科范畴就清晰了， 而财务研究的主题正是取决于财务学科范畴。 例如： 如果将财务学科范畴定为企业管理下的财务管理， 那么财务研究显然要围绕企业财务管理或公司理财来进行， 政府及非营利组织财务管理、金融市场管理等则不属于财务研究的主题范畴; 如果将财务学科范畴定为管理学科门类下的财务管理， 则财务研究的主题范畴扩展到企业财务管理之外的政府及非营利组织财务管理; 如果将财务学科范畴定为财务金融学领域， 则财务研究的主题范畴不仅包括企业财务、政府及非营利组织财务， 而且包括金融市场学及投资学研究的主题。

当然， 在不同的研究主题范畴下， 可进一步从不同角度确定财务研究主题。 例如： 从财务理论视角分类， 可分为财务理论基础研究主题、财务基本理论研究主题、财务应用理论研究主题; 从财务研究对象视角分类， 可为分企业财务理论研究主题、政府及非营利组织财务理论研究主题、资本市场财务理论研究主题， 进一步对企业财务理论研究主题进行分类， 可分为公司财务治理理论研究主题、企业财务控制理论研究主题、企业财务决策理论研究主题、集团管理控制理论研究主题; 等等。 财务研究主题可在财务学科范畴框架下不断细化， 深入挖掘财务研究中的问题。

3. 学科方向与研究问题。 在明确研究主题范畴的基础上， 财务理论研究的创新关键在于发现值得研究的科学问题。 在财务研究主题范畴非常广泛的背景下， 确定科学的研究问题本身就是一道难题。 通常我们应基于各学校财务学科方向、特色及优势来选择研究问题。 例如： 有的学校的财务学科方向是基于会计学的财务， 有的是基于资本市场的财务， 还有的是基于企业经营管理的财务; 有的学校的财务学科优势在于可持续发展财务， 有的财务学科优势是跨国公司财务， 还有的财务学科优势是非营利组织财务; 等等。 研究问题的选择应符合各自的财务学科方向， 突出其学科优势和特色。

关于研究问题的类型， 国家自然科学基金委员会提出的关于科学问题属性分类资助导向中明确了四种科学问题： 一是鼓励探索、突出原创; 二是聚焦前沿、独辟蹊径; 三是需求牵引、突破瓶颈; 四是共性导向、交叉融通。 这四种科学问题属性分类对学术研究问题导向具有重要的指导意义。 这四类科学问题实质上也是学术创新的四种路径。 当前财务研究中存在的许多问题都可归因于没有很好地解决这四类问题， 特别是在突出原創和交叉融通方面的成果很少。 因此， 财务研究科学问题导向可以此为依据， 以财务研究的原创问题、前沿问题、需求牵引问题和交叉融通问题为选题方向， 应特别重视根植于中国的财务原创问题研究， 针对我国财务学科内涵与定位复杂的特点， 突出共性导向， 加强学科交叉融通研究。

三、基础研究与应用研究

学术研究的类型通常包括基础研究、应用研究和综合研究。 不同的研究类型各有其研究目标、研究重点以及研究价值， 应当协同发展。 但当某种类型的研究过多， 而另一种类型的研究过少时， 可能需要引起注意。 例如， 当前的财务研究大部分是应用研究， 基础研究比较薄弱， 一些综合研究实质上也是以应用研究为主， 这种现象是不正常的， 不利于财务理论创新， 特别是不利于原创理论成果的产生。 财务基础研究的重点是解决财务理论基础和财务基本理论问题， 财务应用研究的重点是财务应用理论和财务影响理论研究。 基础研究可为应用研究提供理论基础支撑， 应用研究可为基础研究提供需求导向。

1. 理论基础与基本理论。 基础研究通常涉及理论基础研究和基本理论研究两个方面。 财务基本理论研究通常涉及财务的内涵、本质、对象、目标、内容、职能等关于财务本身的基本问题， 以及基于财务内容的资产组合理论、资本结构理论、股利分配理论等。 财务理论基础则是指支撑财务基本理论的更深层次的相关学科理论， 如有的财务理论是基于经济学理论基础， 有的是基于管理学理论基础， 有的是基于法学理论基础， 有的是基于社会学理论基础， 还有的是基于数学理论基础。 财务基础研究中的财务理论基础研究非常重要， 通常财务学派的产生往往是基于不同的理论基础。 当前财务研究中研究主题不清晰、研究问题不科学的问题， 从某种程度上都可从其理论基础薄弱方面找到原因。 特别是我国目前财务学科定位及范畴并不统一， 基于学科交融进行理论基础研究就显得更加重要。

财务创新的根本是财务基本理论创新。 在明确了财务理论基础与财务基本理论的关系后， 基于不同的理论基础或多学科交融的理论基础进行财务内涵、财务主体、财务本质、财务对象、财务目标、财务内容、财务职能等基本理论研究都可能取得创新成果。 特别是在当前的数字经济时代， 如何基于数字经济创新财务基本理论， 如何基于中国特色的社会主义市场经济理论创新根植于中国的财务基本理论和国有资本经营管理理论， 如何基于智能会计理论发展创新智能财务基本理论， 是当代财务理论研究工作者的使命与责任。

2. 基本理论与应用理论。 应当指出， 财务学术研究中的应用研究并不是财务实践中的解决方案， 它实际上仍是理论研究。 目前大量的财务学术研究成果属于应用研究范畴， 例如： 有的是宏观领域的财务应用问题研究， 有的是微观领域的财务应用问题研究; 有的是投资领域的财务应用研究， 有的是筹资领域的财务应用研究， 有的是分配领域的财务应用研究， 有的是经营管理领域的财务应用研究; 有的是对影响财务的因素进行研究， 有的是对财务决策的后果进行研究; 等等。 虽然目前财务研究有大量的应用研究成果， 但为什么进行财务应用研究， 财务应用研究是否取得了应有的成效， 这些问题未能得到很好的解答。

从学术研究的角度来看， 财务应用研究不仅仅要论证与检验财务理论在实践中的应用效果， 更重要的是通过财务应用研究， 发现与解决财务理论问题， 进而从财务应用理论视角反思财务基本理论、完善财务基本理论、创新财务基本理论。 财务应用理论研究虽然是基于某种现实需求牵引， 但其研究的出发点和落脚点应放在创新财务基本理论的范畴。 这样的财务应用研究才真正符合财务学术研究的本质要求。

3. 基本理论与影响理论。 目前财务研究中影响理论研究盛行。 财务管理的影响因素研究包括宏观经济发展、宏观经济政策对财务管理的影响研究， 公司治理对财务管理的影响研究， 公司管理对财务管理的影响研究等; 财务管理的影响后果研究包括财务管理对企业绩效的影响研究， 财务管理对企业行为的影响研究， 财务管理、财务治理对公司治理的影响研究， 财务管理对宏观经济增长的影响研究等。 这些财务影响理论的成果表面上看研究视角宽广， 财务影响范畴涉及领域众多， 似乎对提升财务管理的地位及作用范畴产生了很大的影响。 但换一个角度来看， 目前许多财务影响理论研究的重心实际上并没有放在财务本身上， 而是放到了影响因素和影响后果上， 实质上是提升了宏观经济、公司治理等的功能作用， 并没有基于影响因素和影响后果来论证、完善和创新财务基本理论。

因此， 在财务应用研究中， 必须将财务影响理论研究的重心归位到财务基本理论研究上， 使财务影响理论研究的出发点和落脚点落实到财务理论创新上。 一方面， 通过财务影响因素理论研究， 从多因素视角完善、创新财务资源配置和使用机理; 另一方面， 通过财务影响后果理论研究， 从不同后果角度完善、创新财务管理功能和内容。 以基于会计学的财务管理为例， 当我们研究会计信息对财务决策和管理控制的影响时， 应将研究重心放到基于目前的会计信息， 探索财务管理应该如何改革与创新上， 应思考我们的财务管理是否真正充分有效地使用会计信息进行了管理， 而不是一方面论述会计对财务的影响， 另一方面在财务管理教材和研究中却很难看到利用会计报告进行财务管理的成果。

四、规范研究与实证研究

学术研究中的研究方法通常分为规范研究和实证研究两大类。 规范研究可进一步分为规范分析研究、分析式研究、文献研究等; 实证研究可进一步分为文档研究、案例研究、调查研究、实地研究、实验研究等。 研究方法是为研究主题及研究问题服务的， 一项研究可能用到不同的研究方法， 不同的研究方法在研究中发挥着不同的作用。 当前财务研究中应用的研究方法与其他经济研究和管理研究中应用的研究方法类似， 偏重实证研究， 轻视规范研究， 严重影响了财务研究的质量， 上文探讨的两个问题在某种程度上也受研究方法的影响。 因此， 正确理解与处理各种研究方法的关系， 对于提升学术研究质量有着重要的意义。

1. 规范研究与实证研究的关系。 一项学术研究成果必然要有论点和论据。 研究论点通常是通过规范分析方法提出的， 研究论据则可通过文献研究、分析式研究、文檔研究、案例研究等方法进行论证。 因此， 通过规范分析提出论点是所有研究必然采用的方法， 也是使用其他论据检验方法的前提。 一项研究成果可以是纯规范研究， 即用规范分析提出论点， 用分析式方法或文献研究方法形成论据， 但所有实证研究的前提都是用规范分析方法提出论点。 如果没有运用规范分析方法进行好的理论分析与提出研究假设， 那么再科学严谨的实证检验都没有太大意义。 实证研究方法的科学性不仅仅是指模型及检验的科学性， 还应包括规范分析提出论点假设的科学性， 而后者正是目前财务研究中所忽视的、关键的问题所在。

2. 实证研究与实践研究的关系。 “实践是检验真理的唯一标准”， 财务学术研究中的实证研究方法本身是没有问题的。 但实证研究方法中不是仅有文档研究， 还有调查研究、实地研究和案例研究（本文统称为“实践研究”）。 财务研究的科学问题往往来自于实践， 而不同的问题所处的环境和条件等都各不相同， 文档研究通常采用的大样本数据往往难以准确反映所研究问题的特质， 而调查研究、实地研究和案例研究等实践研究方法则能够更加准确地反映和检验所研究的主题和问题。 因此， 在运用实证研究方法时， 应根据所研究的主题和问题， 在规范研究的基础上选择正确的实证研究方法， 特别是应当鼓励实践研究方法的运用。 当然， 实践研究过程中的调研访谈等涉及许多方面的协调， 研究难度大、工作量大、时间长， 这些都是相较于一些“短平快”研究方法的“劣势”。 但如果我们的学术研究不鼓励这种根植于实践的研究， 不能从中国特色实践中研究中国特色财务问题， 则很难形成具有中国特色和中国风格的财务研究成果。

3. 实践研究与文献研究的关系。 好的研究主题及科学问题通常来源于文献研究和实践研究。 实践研究的重点在于通过实践去检验问题、发现问题并提出需求导向， 文献研究的重点则是通过已有的研究成果分析问题、发现问题并提出解决问题的思路。 目前我国关于财务研究的著作、教材、期刊、项目等都有许多， 每年的财务研究成果数量也在不断增长， 但缺乏对现有研究成果的文献研究， 没能及时将财务研究的成果进行归类梳理， 没能及时总结财务研究成果对财务理论基础、财务基本理论和财务应用理论的创新贡献， 以及财务研究成果存在的问题和未来研究方向。 因此， 在财务学术研究中应该鼓励文献研究， 以发挥文献研究对规范研究中规范分析研究的基础作用， 发挥文献研究对文档研究中理论分析的机理作用， 发挥文献研究对实践研究的引导作用。

五、结语

提升财务研究质量对于财务学科建设、财务理论创新和财务实践发展都是至关重要的。 而要提升财务研究质量， 就必须明确财务研究的主题范畴， 解决财务理论与实践中的科学问题。 财务研究方法要服务于研究主题和问题， 不能本末倒置。 要正确处理各种研究方法之间的关系， 特别是要处理好实证研究方法与规范研究方法的关系， 应鼓励实践研究， 加强文献研究。 在明确研究主题、科学问题， 采用正确研究方法的基础上， 必须大力提倡和鼓励财务基础研究， 从根植于中国特色的背景出发， 探索财务研究的理论基础和基本理论问题， 创新具有中国风格、中国特色、中国气派的财务理论体系。

【 主 要 参 考 文 献 】

[1] 魏明海.公司财务研究的五大陷阱——根植于中国实践的思考[ J].财会月刊，2021（8）：14 ～ 17.

[2] 谢志华，沈彦波，杨龙飞.财务管理的转型与发展——“十三五”回顾和“十四五”展望[ J].财务研究，2021（1）：5 ～ 16.

[3] 黄世忠.新经济对财务管理和管理会计的影响分析[ J].中国管理会计，2020（2）：17 ～ 25.

[4] 杨雄胜.会计是什么：基于会计基本理论研究的视角[ J].财会月刊，2021（9）：3 ～ 20.

[5] 陆正飞.财务与会计研究： 且行且反思[ J].财务与会计，2015（20）：34 ～ 35.

[6] 伍中信，黄嘉怡，祝子丽等.产权中国进程中的会计与财务使命[ J].会计研究，2019（12）：3 ～ 11.

[7] 李心合，蔡蕾.新发展阶段企业财务研究的新格局[ J].财务与会计，2021（1）：16 ～ 19.