高小佳

摘 要 近年来，上市公司财务舞弊案例屡见不鲜，严重损害了公司的价值，使投资者利益受损，也影响了资本市场资源配置功能的发挥。上市公司财务舞弊是企业内部控制不力的表现，暴露了公司治理层面存在的问题。本文探讨上市公司财务舞弊的手段和危害，结合内部控制理论框架，阐述企业内部控制机制不完善对上市公司财务舞弊的影响，进而提出上市公司财务舞弊防范的建议。

关键词 上市公司 财务舞弊 内部控制

如今财务舞弊已成为资本市场最大的顽疾之一，上市公司通过各种手段上演了一场场魔术般的舞弊案件。美国法尔莫公司利用高估存货来虚增利润，斯克鲁西公司通过联合所有高管虚构收入进而虚构利润，万福生科仅虚增的净利润就超过1个亿。在这些案件的背后暴露出的不仅是上市公司在管理上的失败，更重要的是内部控制上的缺陷。面对激烈的市场竞争，有些内部控制薄弱的上市公司使用虚增收入利润、虚构货币资金、大股东占用公司资金等各种财务舞弊方式去应对经济危机、债务危机甚至是避免ST（退市风险警示），由此给整个市场造成了巨大的经济损失。从企业内部管理角度看，财务舞弊形式是企业为了自身利益而采取的一系列隐瞒性的故意行为，因此，从内部控制理论入手分析财务舞弊行为是财务舞弊防范与治理研究的有效手段与重要途径。

一、上市公司财务舞弊的手段和危害