付 烨 赵 恒

（中国人民银行贵阳中心支行，贵州 贵阳 550001；中国人民银行黔南州中心支行，贵州 都匀 558000）

一、引言

小微企业由于资产规模小、经营风险高、抵押物不足等，面临“融资难、融资贵”的问题。据中国银保监会统计，2019年末，全国单户授信总额1000万元及以下的普惠型小微企业贷款余额11.67 万亿元，仅占银行业贷款余额的7.62%。据世界银行数据，2018年我国各类金融机构的融资供给2.5 万亿美元，但仍存在高达1.9 万亿美元的潜在融资缺口，缺口比例达43.18%。截至2019 年末，黔南州境内贷款余额1809亿元，就单户授信1000 万元及以下的普惠小微贷款来看，余额仅87.7亿元，占境内贷款总额的4.84%。

2017 年5 月，中国人民银行成立金融科技（Fin-Tech）委员会，深入研究金融科技对传统金融体系的赋能。2019 年8 月，中国人民银行印发《金融科技（Fin-Tech）发展规划（2019-2021 年）》，要求到2021年，健全完善金融科技的“四梁八柱”，进一步提升金融部门的科技应用能力，实现金融与科技深度融合、协调发展，有效缓解中小企业融资难题。随着大数据、人工智能、机器学习等技术的发展，对社会生产生活产生革命性变革，传统金融难以解决的小微企业融资困境问题，可以借助金融科技手段，降低信息不对称问题、提升效率和降低资金成本。因此，研究金融科技对农信机构小微企业贷款的影响，对化解小微企业融资难题和强化农信机构信贷风险防控具有重要的理论价值和现实意义。

二、文献综述

（一）小微企业融资约束解决路径的研究

姚耀军和董钢锋（2014）认为，改善金融结构、扩大中小银行的覆盖面和占比对小微企业融资获得更具现实价值。……