沈红丽

(天津商业大学 经济学院，天津 300134)

一、引言

“生活富裕”作为乡村振兴的总要求之一，实现这一目标的关键是如何提高农户的福利水平，改善农户的生活质量。随着我国“乡村振兴战略”的全面部署和实施，农业生产的专业化和社会化水平越来越高，农户生产积极性被极大地调动起来，农业生产成本不断提升，此外城镇化进程的加快使农户生活消费支出也不断上升，因此农户在生产和生活方面都面临着巨大的融资需求。借贷对于农户异常重要，稳定而有效的信贷渠道不仅能够提供平滑消费的资金，而且能够促进生产发展和创新创业，进而提升农户家庭福利。信贷获取对农户纯收入和家庭福利状况均有显著影响[1]，特别是那些受到信贷配给的农户，增加其贷款可以显著提高收入等福利水平[2]。

而在发展中国家，正规信贷与非正规信贷是农户获取信贷的两种渠道，而且这两种信贷渠道之间存在“二八定律”，即20%的农户从正规信贷渠道获得80%的贷款总额[3]。由于正规金融信贷约束的存在，一直以来，非正规信贷是大部分农户获取信贷的主要来源[4，5]，无论是贷款数额还是贷款农户数量的比重均达70%以上[6，7]。但研究

证实，正规信贷对农户家庭福利的提升效果明显，而非正规信贷的提升效果则褒贬不一。2019年中央一号文件和《2018-2020乡村振兴战略规划》强调“鼓励银行业金融机构加大对乡村振兴信贷支持力度，切实降低‘三农’信贷担保服务门槛，引导农民合作金融健康有序发展”。……