许会斌

导语：谈到风险，大多数人都会首先想到个人的人身财产风险和从业经营风险。从金融业看，风险无处不在、无时不有、无孔不入。如果不能提前预警和有效遏制，将对我们事业的生存和发展，产生难以估量的负效应和重大危机。本文将举信用风险、利率与汇率风险、市场和竞争风险三个类型的有代表性的案例，谈谈金融风险的成因、教训和应对策略。

信用风险

信用风险是获得银行信用支持的债务人，不能遵照合约按时足额偿还本金和利息的可能性。在商业银行业务多元化的今天，信用风险仍然是商业银行的一项主要风险，而且贴现、透支、信用证、同业拆放、证券包销等业务中涉及的信用风险，也是商业银行面临的重要风险。信用风险主要有以下几类：一是本金风险，指银行对客户的追索权不能得到落实的可能性，如呆账贷款;二是潜在替代风险，即由于市场价格波动，交易对手在交易期间违约而导致损失的风险;三是保证风险，即如果债务人违约不能偿还债务而担保方或承诺方又不能代债务人偿还债务，就出现了第三者担保风险;四是信贷集中风险，指银行的贷款只发放给少数客户或某一客户贷款超过贷款总额一定比例，从而使新发放的贷款遭受损失的可能性大大上升。下面通过某家族控制及关联企业引发的信用风险案例作一剖析。

案件经过

某家族控制及关联企业，在某商业银行宁波分行发生信贷业务客户共八家，涉及信贷余额118475万元，风险敞口116975万元。……