王蓉 刘斌

我国“获得信贷”指标评价与未尽问题

根据世界银行对获取信贷指标的方法论：“《营商环境报告》通过一组指标衡量担保交易中借方和贷方的合法权利，通过另一组指标衡量信贷信息的上报。第一组描述担保和破产法中是否有某些特征使贷款更加便利。第二组衡量通过征信服务如信贷社和信贷登记处所提供的信贷信息的覆盖面、范围和开放程度。”由此可见，世界银行对获得信贷指标的衡量有两大基点：其一，债权人所拥有的与担保相关的法律权利，主要涉及担保法和破产法;其二，信用信息的供给情况，主要涉及信用信息制度的基础建设情况。根据该方法论所设定的合法权利力度、信贷信息深度、信贷登记机构覆盖率、信用机构覆盖率等四个指数，我国企业在获取信贷领域与主要发达国家差距较大，且近年来徘徊不前。

事实上，上述指标仅体现了我国获得融资领域所存在障碍的冰山一角。从融资途径上看，世界银行的前述指标的关注对象显然仅系间接融资途径，并不涵盖证券市场在内的直接融资途径。在担保财产方面，问卷案例所涉及的也仅为动产领域担保。在二级指标上，合法权利力度、信贷信息深度、信贷登记机构覆盖率、信用机构覆盖率等四个指数所反映出的评价对象和评价方式，体现了自由金融市场视角下的评价方法，未能反映各国金融规制层面的影响因素。即便如此，单纯从金融司法的视角观之，我国在此领域与金融发达国家诸如美国存在较大差距。……