颜 苏

(北京工商大学法学院，北京100048)

一、引言

2008年次贷危机发生后，诸多国家的存款保险制度都进行了应急的调整，例如扩大承保范围，提高承保限额等等，对于抑制危机的进一步扩散和加剧，起到了至关重要的作用。次贷危机过后，各国认识到存款保险制度的巨大价值，纷纷改革或建立存款保险制度。2015年2月，中国人民银行发布《存款保险条例》，预示着经过十多年的研究和争论，中国的存款保险制度终于出台。但是，人们在普遍认同存款保险制度对于维护金融稳定作用的同时，十分担心存款保险制度会加剧道德风险。各国在建立存款保险制度时，都必然伴随着降低道德风险的考虑和措施，这似乎已经成为了一种放之四海皆准的公理。2009年6月国际存款保险机构协会(IADI)和巴塞尔银行监管委员会联合发布《有效存款保险制度核心原则》，更是将降低道德风险上升为存款保险制度的核心原则之一。存款保险制度设计，都要优先考虑降低道德风险的因素，①2014年国际存款保险机构协会根据2009年发布核心原则以来的各国经验，于当年11月发布了最新的《有效存款保险制度核心原则》。其中对于道德风险设专门的篇章进行了阐述，强调对抑制道德风险不仅要依靠存款保险制度本身的设计，同时也需要关注制度环境。但是最新版的《有效存款保险制度核心原则》减少了核心原则数目，一个重要的变化在于，抑制道德风险并没有再作为一条专门的原则存在，而是将相关内容散见于所有相关的核心原则中。……