刘宇会 董泽��

[摘要]当前中小企业普遍面临着融资难的问题，而能否找到解决这一问题的途径已成为中小企业进一步发展的关键。本文分析了黑龙江省集群背景下的中小企业融资现状及问题，提出了促进我省中小企业集群融资发展的对策建议。

[关键词]中小企业；集群融资；融资风险

[DOI]1013939/jcnkizgsc201521.213

融资难、寻保难是制约黑龙江省中小企业集群发展的一个重要因素。调查表明，黑龙江省中小企业集群在国内经济发展中占有十分重要的地位，其在扩大就业、活跃市场、收入分配、社会稳定和国民经济结构布局等方面起着难以替代的作用。

1黑龙江省集群背景下的中小企业融资现状

2007年，国家财政向黑龙江省拨款4000万元，并把黑龙江省中小企业集群的发展建设作为省级国家重点培养项目。庆安大米、兰西亚麻、大庆市龙凤石化、肇源皮革城、东宁木耳、牡丹江市汽车空调配套基地建立为黑龙江省首批六个公共服务平台。截至2009年年底，黑龙江省形成了89个中小企业产业集群，近9000户集群内企业，销售收入达到了近1193亿元，生产总值1510亿元，利润额达105亿元。近些年来看，黑龙江省在非公有制经济的发展上，把重心放在扶持独具特色，在拉动经济具有突出表现力的产业集群上，对其重点培育，重点引导，大力宣传，不断加速黑龙江工业园区建设脚步，社会化协作和产业积聚专业化分工等方面有显著提高，大力促进黑龙江省中小企业产业集群从雏形期向成熟化迈进。

黑龙江省所属地区属于经济欠发达区，中小企业集群的发展较江浙、珠三角等经济高速发展地区还是差距明显，黑龙江省中小企业集群在发展过程中有诸多问题，如：融资难，技术创新意识薄弱，集群企业间关系较为松散，分工协作能力差等，其中最根本的问题还是集中在融资难上。由于黑龙江省集群企业存在诸多问题，导致企业积累资金能力匮乏，融资难使得企业资金链断裂，错过发展机遇，打击中小企业创新发展积极性。

2非集群企业融资的缺陷

2.1企业资产质量差、规模小且抗风险能力弱

银行贷款业务普遍坚持以三个基本原则为基准：安全性、营利性和流动性。对于这三个原则来讲，银行贷款给黑龙江省中小企业不但要考虑风险性与企业偿债能力，还要考虑企业资金、生产规模和效益问题。事实上，黑龙江省中小企业一方面由于企业内部监管力度小，给贷款银行提供的信息不完整、不透明，使银行无法真正了解其实际经营发展情况，加大了银行贷款的风险。另一方面黑龙江省中小企业的信用观不强，特别是通过重组和改革的机会，逃避银行贷款，使得银行对其的可信度降低，构成了黑龙江省中小企业融资发展的重要阻碍。有数据显示，黑龙江省中小企业集群存活率低于大型企业，抵御风险能力疲软，金融信用不稳定，融资困难。

2.2企业信用评级体系不完善

信用评级是随着市场经济的发展，借贷关系趋向于成熟而形成，是基于一套完整的指标体系，确定个人和经济体偿还债务的能力和意愿的值。经济活动中会发生多种不同的债务和信用关系。信贷损失的现象在我们的社会经济活动中问题严重，限制了信贷功能的发挥，致使市场交易成本大幅度提高，对市场效率和经济活动产生重大的影响，而且使信贷环境和市场秩序出现混乱，降低了资源配置效率。主要表现在：对信用评级概念认识上的薄弱，评级市场供求失衡。一方面，信用评级在社会大环境中普及程度不高，对信用评级业务重要性的认识不全面，没有看到它作为一个提供信用信息的一种不可或缺的手段的重要性；另一方面，商业银行已经习惯使用他们现有的评级指数。与此同时，黑龙江省中小企业集群还没有受益于信用评级。在发达国家，信用评级要求主要来自企业和投资者，而在我国服务的对象还是以政府主管部门或监管机构为主，企业和投资者信用等级观念淡薄。因此，导致整个社会的信用评级产品需求不足，而评级机构在国内的数量众多，评级行业品种少、业务量小、业务稳定性差，又进一步导致供需失衡，竞争激烈，很多资信评级公司只能靠非主营业务支撑。

3中小企业集群融资的优势

3.1融资风险性的降低

集群有效地避免了中小企业“孤军作战”的诸多不利因素，使集群内中小企业在市场中的竞争力大大增强。集群相似的文化背景和制度环境形成了“强信用，弱合约”的商业机制，这对中小企业融资难的解决而言是一种重要条件，也是集群得以发展的重要因素；由于集群产业发展方向明确，使产业的风险性具有一定的可预测性。而且银行对本地企业的经营状况比较了解，企业间的相互联系也都是建立在信任的基础之上的。集群中的企业由于之前联系密切，所以信誉度是十分重要的一个标准。因此，企业集群体系的构成在一定程度上降低了因企业逃避债务所带来的损失，降低了融资的风险，提高了集群内企业的信誉度。

3.2克服了银企信息不对称性

银行和企业信息的不对称性是阻碍企业借贷的一个重要原因。而中小企业集群融资则在一定程度上解决了这个问题。由于集群企业主导产业具有相似性和相关联性，使银行能够清晰透明的了解企业内部具体经营状况、财务状况、偿债能力等基本信息。由于集群内产业具有相关联性的特点，银行不但可以直接从贷款企业本身调查，还可以通过集群内相关产业链上的其他企业进行了解分析。

3.3降低银行的交易成本

如果银行向非集群企业贷款，银行需要逐一对这些企业的财务状况和发展前景进行预判，加大了银行交易成本，耗时费力，这就会大大降低银行融资的意愿。然而集群内的中小企业数量众多，由于中小企业集群的特点，银行可以通过相关监管机构和当地有关部门一次性获得多家融资企业的详尽信息。避免逐一调查取样的烦琐工作，降低成本从而更易获得贷款机会。

3.4有利于促进民间融资的发展

中小企业中一个重要资金来源就是民间融资，集群企业一般都是和大企业有联系的，大企业信誉度高，企业体系结构完整，财务状况良好，具有强大的品牌优势，非常利于中小企业在民间融资。集群内融资一般都是个人融资行为，多为亲属间的，兄弟企业间的融资，关系密切，互相较为了解，对企业的发展经营前景有较为清楚的认识，对企业比较有信心，降低了借贷的风险。

4促进我省中小企业集群融资发展的对策建议

4.1政府建立起完善的机制体制来扶持集群企业发展

政府要加强宏观调控，政府的介入对本地区经济发展动态具有重要导向作用，这将为中小企业集群融资营造良好的融资环境。

第一，要加大财政拨款力度，完善企业集群内的基础设施建设，创造良好的发展环境，改变集群企业发展动力不足，科技创新型人才缺乏等局面，吸纳更多优秀企业、龙头企业的加入，还要通过税收减免和优惠政策对其进行推动、鼓励和引导。扶持雏形期的企业集群走向成熟。第二，制定相关法律法规。政府除了在资金上对中小企业进行支持外，还要制定有关企业集群未来经营发展的相关法律法规，完善信用等级评价机构，为其营造一个市场秩序良好，服务体系完善的运营环境。

4.2建立健全中小企业集群融资信用担保体系

首先，要提高中小企业集群信用度，强化管理，在企业集群内部建立共同承担担保责任的机制，使企业间相互监督，对有不良信用记录的企业予以大力度处罚。其次，扩大信用担保机构的服务范围，扩展对中小企业集群融资方面的业务，对积极进行信贷担保业务的机构实行奖励政策，鼓励其发展。最后，企业集群内部根据实际的营业额、利润收入等情况，提取一部分资金用来进行投资，建立起基金管理部门，专门进行基金的筹集与管理。

4.3拓展融资渠道

我们要在传统融资方式的基础上，打开视野，立足长远，寻求方式更便捷、周期更短、灵活性更强的融资方式。随着《物权法》在人民代表大会上的通过，使得生产设备、原材料、半成品、产品、专利权等能够作为有效的抵押物向银行进行抵押贷款。在相关法律的支持下，给了中小企业集群提供了更多更广的融资机会。我们还可以利用本地区特色产业优势和企业集群信贷优势，在政府的带领下，加大招商引资力度。广泛吸纳外部资金的流入，同时带动高精尖技术产业向我省转移。

4.4集群内中小企业的自身发展

树立良好的借贷信誉，确保财务信息及时有效合法。这样才能成为融资机构提供资金的强有力的保障。帮扶集群内的微小企业，同时着重培养龙头企业的发展，加快其上市融资的步伐，这样一来就缓解了集群内其他企业申贷的压力，也提高了贷款成功概率。黑龙江省中小企业集群需要信托公司，证券公司等金融机构与政府企业间相互配合，提高融资效率，改善因融资难引起企业倒闭而影响区域经济发展的局面，真正有效解决黑龙江省中小企业集群融资问题。

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