摘 要：在企业营运资金的管理工作中，实际工作效果对自身经营效果与流动资金动向存在直接的影响。营运资金的有效管理，除了能够增强企业融资与偿债能力外，还能辅助企业提升资金的周转速度。因此，文章从企业营运资金的管理概念与重要性方面入手，分析企业营运资金的实际管理问题，针对一系列问题提供科学应对措施，意在对企业的营运资金加强管理。

关键词：企业营运资金；管理问题；流动资金动向

中图分类号：F275.1文献标识码：A文章编号：1005-6432（2024）09-0103-04

DOI：10.13939/j.cnki.zgsc.2024.09.025

营运资金的管理对于现代化企业管理而言至关重要。企业在开展经营活动期间，资金运用直接影响着企业的发展状况，只有投入足够的营运资金，才能助力企业顺利开展各项经营活动，确保企业持续健康地发展，所以营运资金是否充足尤为重要，因此企业营运资金周转是否有效，直接关系到企业后续的发展效果。企业顺利生产直接关联营运资金的管理成效，若是企业对营运资金的管理工作中有问题，可能会对企业发展造成阻碍，使其破产。因此，在企业竞争越来越激烈的形势下，只有进一步研究企业营运资金的管理成效，才能助力提高资金周转有效性。

1 企业营运资金概述

1.1 概念分析

传统意义上，营运资金可以从两方面理解，即广义与狭义。从广义角度而言，营运资金属于一个概念，其蕴含企业可流动性的全部资产，也就是说企业在一段时期内持久的有价证券与现金、应付账款与需要预付的款项、多样化存货资产等。控制这些流动性资产的职责需由财务部门承担，每天该部门的日常工作就是如此；从狭义角度而言，营运资金属于相对抽象的一个概念，具体是指营运资金。

1.2 管理原则

完善营运资金的管理即企业对于资金方面的要求得到满足的基础尽量减少流动资产投入数量，并对短期负债充分利用融合流动性资产，不断优化流动性资产和负债组合。如何完善管理企业的营运资金，需要满足如下原则：一是对企业经营现状深度研究，明确营运资金的需求量是否合理，并对企业的流动性资产负债比例进行合理安排；二是选择融资渠道应以减少资本成本为主；三是提升营运资金的周转速度，使企业的获利水平始终维持很高。

1.3 管理目标

营运资金管理是财务部门分内工作，所以作为该部门中不可或缺的重要部分，其主要管理目标在于围绕企业管理财务部门的综合目标进行。简单来说，企业管理营运资金的主要目标就是利用科学管理手段，为营运资金安全流动提供保障，尽量确保营运资金周转与运用水平不断提升，从根源处推动企业盈利。

1.4 管理意义

企业管理营运资金的关键意义就是因为现金的流入与流出量不能保持同步与无法明确，导致现金流入与流出无法更好地匹配，造成企业无法明确以后的营运资金走势，无法准确预测现金流量。只有对营运资金合理储备，才能确保企业日常生产活动中形成良性收付资金循环系统。营运资金适量可以支持企业短期的偿债能力增强，从根源上减少营运资金的风险，使其得到均衡。企业营运资金分布状况如图1所示。

2 企业营运资金的管理价值

企业经营人与管理人需要对使用营运资金状况与管理工作提高重视度，在营运资金实现高效管理与利用后，其最大优势如下三方面：①给企业后续经营生产活动供应充足的流动资金，确保营运资金正常运转与提升使用速度。在管理营运资金层面，全部企业要时刻提升重视度，就算一些大型企业，也会发生因管理营运资金效果不佳而面临破产。②供应充足。营运资金支撑企业日常经营生产活动有效完成。营运资金的有效管理可以提高企业的融资能力，规避外源融资困难背景下，让企业生产经营面临瓶颈期。③有利于增强企业经营生产资金与财务的安全性。规范企业资金的管理机制，能够有效规避违规现象，保证企业资金与财务资金更安全。

3 企业营运资金管理问题以及诱发因素

3.1 缺乏完善的应收账款管理模式

有些企业在开展应收账款的管理工作时，仍在沿用传统粗放式的管理手段，对客户信用管理没有做到全程追踪，如此会给风险源的入侵提供机会。在管理应收账款的具体业务当中，有一些企业内部发生了多个部门相互推诿现象，没有做好本身责任的确定，使得管理过程空洞无效，未确保自身销售额不断上升，因为客户资料完成收集任务后并未做到统一且完善的保管，其中还夹杂一些综合方面没有过关的用户信息。业务部门完成本职工作后，需要财务部门开展下一步的应收账款催收工作。由于财务部门尚未按要求开展这项工作，使这项工作依然停留在核对账面上的数据资料和研究账龄上，因尚未对广大用户实际经营能力、盈利、还款意愿等做好預先了解，造成不管是企业中的业务部门，还有企业内部的财务部门，都应该主动参与管理应收账款业务当中，如若不然可能会不能顺利开展应收账款的管理工作。

3.2 存货占据较大的资金量

（1）因企业管理货物储存的方法科学性不足，造成库存管控程度明显欠缺，不仅会增加资金的占用量，还会因市场竞争越来越激烈而导致大量货物被积压。

（2）因企业存货工作缺乏完善的管理机制，导致实践工作中出现了极大缺陷，异常占用了很大一笔资金。如生产部门将所需的物资完全领用以后，出现多领或错领情况时，就要去货物储存中心进行退换。但是大部分管理仓储的工作人员，认为物资可以随意在公司内流转，无须办理各种手续，这样一来，库管在后续盘点账目的时候，可能发生账实不符的问题，还会造成一些货物因遗忘而被长时间积压，大量物资被浪费，最终占用大量的资金。

3.3 营运资金的管理力度不足

（1）财务管理方法滞后。现如今，有些企业现存的经营管理方法存在诸多问题，而且企业尚未认知这些问题，如粗放式管理现金的方式、财务管理方法滞后、尚未进行科学性财务管理制度方法的构建，这些滞后管理方法，必定会对企业未来发展产生重大阻碍。

（2）管理者的营运资金管理意识淡化。企业内部有些管理人员因工作方法与思想观念落后，设置财务机构以及管理思想淡化，使得企业管理工作相对混乱。设置机构的方法也缺乏科学性，企业账本与相关标准不符，营运资金的管理模式缺乏科学性，高层财务员工数量不够，导致企业财务管理地位备受影响。

（3）控制财务的力度不足。有些财务管理机制并不先进，外加相关监控制度缺乏等，导致财务管控力度弱化。财务员工无法合理预测并控制企业的现金流，而且无法明确认知信用情况与现金流，外加企业内部管理人员的工作意识弱化，造成企业营运资金的管理方面模糊不清，应收账款并未实现严格控制，导致资金无法灵活周转。

3.4 专项财务监管机构的缺乏

有些企业因并未针对财务部门完善建设监督系统，虽说在设计组织构架中已经设置专项财务部门，但因内部缺乏完善的监督构架，且并未有效追踪管理财务部门的相关活动，导致业绩的考核制度不科学，使得营运资金的管理效果不佳，不能给企业价值创造有效保障。此外，财务部门管理者的综合素养不高。针对现代化企业来说，在营运资金的实践管理中，需要在经营全过程中渗透，特别是采用信息化技术，推动管理效果提高。另外，企业尚未对财务部门员工加强培训，在营运资金的管理阶段，也尚未满足管理工作的转型要求。特别是并未对相关数据实施合理挖掘与研究，导致营运资金的管理工作不能给管理决定提供有效数据支撑，尤其是市场经济多变趋势下，企业在管理营运资金时，应该对内外经营形成的相关数据进行全面追踪，因企业不能对市场信息进行动态捕捉，而且营运资金的管理模式无法和业务实现有效融合，从而阻碍了企业未来的稳定发展。此外，因高素质、高能力财务管理员工数量不足，造成营运资金的管理效果不高，尤其是全程追踪管理方面，难以实现企业价值的积极创造。

4 企业营运资金的强化管理策略

4.1 存货管理效果的强化提升

企业营运资金结构中，非常重要的一项内容就是存货，所以管理存货的能力直接关系到企业未来的应用水平，乃至于营运资金的实际状况。企业在开展营运资金的管理活动期间，主要目的以提高存货的管理水平为重，以为这样企业可持续发展目标就能实现。实则不然，只有在存货管理流程融入详细要求，才能在库存管理工作当中，促进存货量不断降低的同时，减少储存货物及管理方面的成本投入。在零散货物的实践管理工作开展过程中，只要存货管理效率持续提升，才能满足企业的持续发展目标。企业管理存货模式应当满足细致化要求，企业在管理零库存期间，为了减少存货量、管理及储存成本，在管理零库存过程中，应该从如下两方面开展。

（1）在存货管理工作中融入信息系统。企业应该将存货量与所占用的资金融入一起归档管理存货，对于其中的货物储存量详细盘点清楚，才能避免经济损失，将信息系统引入，不仅能实现存货的信息化管理，还能对存货的流入与流出做到及时准确的记录，保证账面与实际完全符合。除此以外，还要定期观察存货量并对其价值合理评估，避免因积压大量存货而导致企业经济效益受损。

（2）按照企业标准落实材料的采购工作，将企业各个生产部与业务部和签订订单的实际情况联系在一起，做好材料的采购，以此来减少仓储成本的投入。在现代信息化技术系统的实践运用过程中，只有结合消费和生产两个端口，给采购部门提供有利于经营效果增加的方案，促进采购工作效果不断提升。企业有关部门应该加强合作与交流，促进各部门的效率不断提升，结合企业的订单后，开展一系列工作，以此给生产销售的有序开展夯实基础。

4.2 加强管理应收账款与催收

在管理企业的营运资金过程中，要想实现资金运用效率的不断提升，应当确保有价证券以及资金占用量提高。在实现这一目标的过程中，应该加强应收账款的管理，避免回收资金难度较大，而引发坏账方面的经济损失。

（1）在加强赊销信用制度的建设过程中，赊销信用制度的建设优势见图2。

图2 赊销信用机制的强化建设

（2）加强账龄分析。根据账龄距离分为诸多时间段，如＜1年、1～2年、2～3年、3～4年等。而且在实际分组中，除了应该思考账龄问题，还要对应收账款质量、数量等详细研究。所以结合相关工作明确必须重视的应收账款，并进行催收工作的积极跟进。此外，通过账龄段的科学规划，分析多重账龄，有利于给企业生产决策供应明确信息。

4.3 企业内控制度的强化建设

首先，针对企业营运资金专门建设一套内控制度，便于企业经济收益的全面提升，针对财务部门也要完善建设管理机制，便于加强成本的核算管理。其次，对存货加强管理，针对存货专门建设一套规范管理机制，无论是采购物资、领用物资、销售物资或是管理样品等，都要按照标准操作程序来进行，以免發生疏漏而引发更大的经济损失。最后，针对广大客户群，专门构建档案交由财务部门落实管理工作，财务部门应该专门挑选一名优秀员工担任控制风险的人员，由这名控制人员深度调查客户信用与供应商信誉，并专门设置信誉级别，针对不同客户群体落实不同信用方案，促进购货与赊账的风险进一步降低。

4.4 加强树立正确经营观念

在社会经济持续发展过程中，我国各项政策日渐优化，企业资金结构越来越完善，企业中营运资金管理问题得以有效处理。企业应当树立正确经营观念，因正确经营观念有利于辅助企业始终坚持正确的发展方向，促进企业管理营运资金的实践效果不断提升。最佳手段就是完善营运资金的管理机制，管理者在对企业各项资金的流向深入掌握后，合理制定资金运用规划，打造良好的管理营运资金制度，促进管理者综合能力有效提升，平常管理者也要接受专项培训，使自身综合素养提升，促进管理工作更规范、更科学、更有序；由监管部门做好营运资金的监管工作，定期监管及考核各项资金的管理工作，找出其中的一系列问题。对企业财务部门的预算加强管理，提升营运资金的管理效果。此外，在管控企业的现金流时，应该做好内部的管理工作，只有规章制度更严格，才能保证营运资金的运用与支出规范完全匹配。

4.5 固定资产投资要加强管控

固定投资资产的主要特征如下：全部投资可以一次性完成投入，并占据大量资金，而收回资金的任务需要分批次开展。每一个企业都具备与自身相符的投资规模，如果企业尚未围绕自身实况扩大投资规模，可能会增加管理流动资金难度，其中可能带给企业无法挽回经济损失的就是异常流动资产。如何避免企业中产生异常流动资产，企业应当对存货展开定时管理，围绕市场趋势与企业发展实况，做好储备工作，以防产品过量储存；对存货规范管理有利于避免产生坏账问题。 除此以外，企业应当始终维持信誉级别，做好融资工作，才能充分了解自身负债能力，以防自身名誉受损。

4.6 资金结构的重视调整

企业按照内部营运资金构建科学合理及可行性结构，有利于辅助企业实现可持续发展目标。在企业初期建设过程中，切不可随意扩张，应当按照本身实际情况固定投资，保证企业持续发展前提下，明确资金的流动额度。将企业现有的资金流和负债能力充分发挥出来，通过流动性负债能力，辅助企业妥善处理流动资金危机。选择有效调整手段，对流动性资金、短期负债管理及长期负债关系合理协调，充分发挥出各自的最大化优势。流动性资产置存的科学调整，任何事情都有一个度，大量流动性资产的置存都会加大企业的经济损失。如何规避资金存置时间延长而产生的经济损失，应当对资产与负债能力科学调整，尤其是流动性资产和负债比例，待调整比例与企业管理营运资金的实际状况完全契合的时候，满足企业发展目标的时候，才能提升企业偿还债务的能力。若是企业偿债能力降低，就要确保账款的及时清收工作，减少存货的同时，做好内部资金结构的有效调节。

5 结论

总之，企业在加强管理营运资金过程中，其对企业持续发展具有重大影响。所以企业只有对这项工作提高重视度，将其置于关键位置，通过积极找出其要求营运资金管理中存在的问题，研究其诱发因素后选择科学举措进行改善，才能合理利用营运资金并配置，从而为企业未来的可持续发展提供保障。

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［作者简介］马立然（1986—），女，汉族，河北石家庄人，硕士研究生，中级会计师，研究方向：管理会计。