摘要：文章从业务、资产两方面入手，剖析了小微物流企业营运资金的特性和问题，认为应从聘用专业财务人员、积极拓宽融资渠道、注重企业现金流数据记录管理等方面入手，较好的管理其营运资金。

关键词：营运资金;小微企业;融资成本

一、小微物流企业营运资金管理现状

（一）小微物流企业业务特性

对于小微物流企业来说，主要依靠行业中大型物流企业外包业务生存，自身承接的实体企业物流业务较少。小微物流企业在物流业务中，扮演着物流中介角色，即承接货主货运订单，再通过货运平台寻找适合的货运车辆。

（二）小微物流企业营运资金特性

第一，营运资金账期相对较长。小微企业依靠的中大型物流企业，在外包业务结算上，都有自身规范的财务流程，给小微企业的结算账期一般在3-6个月。这对于小微企业来说，账期相对较长。越是业务出色的小微企业，承接的中大型物流企业外包业务量越大，营业收入增多的同时，也面临着垫资越多的巨大压力。垫付的资金主要用于支付货物打包费、装卸费、运费、货运保险等。

第二，营运资金占总资产的比例非常高。对于绝大多数小微物流企业来说，轻资产模式运作是其显著特性;自有仓库、自有车辆极少，且因业务简单，无形资产几乎没有;从而呈现出，非流动资产非常少。资产中主要是流动资产，而流动资产的呈现形式是货币资金，该货币资金主要是营运周转资金。因此，营运资金占总资产的比例非常高，成为小微物流企业资产的显著特性。……