李沁

8月12日晚，新能源板块龙头公司宁德时代披露其582亿元的定增预案。一时间，市场反应强烈，兴业证券深夜举行的电话会议被约2000名投资者“挤爆”。

没有人会否认2021年新能源板块在A股市场的风头。以宁德时代为代表的新能源板块上市公司，股价自3月以来强势攀升。在“碳中和”背景与相关政策支持下，市场普遍看好新能源行业的发展，产业链上的公司的估值也水涨船高。同样以宁德时代为例，近日有券商分析师将其估值给到2060年——对宁德时代储能业务到2060年的营收中枢给出了预测。不仅如此，宁德时代、隆基股份、亿纬锂能等板块相关企业更是盘踞在公募基金重仓股之列。

几家欢喜几家愁。今年年初开始，多家机构陆续减持白酒类个股，一向以重仓白酒闻名的明星基金经理也在悄然间抛售白酒股。从二季报基金重仓情况可见，贵州茅台、泸州老窖等纷纷遭机构减持，原本被机构抱团的宠儿坐上了冷板凳。7月以来，白酒板块行情波动明显，板块风向标贵州茅台的股价一度从2000多元跌至1600多元，中端白酒频频出现盘中跌停的情形。

A股市场上的机构热门重仓板块，在机构们抱团中疯狂，也在机构撤离中“崩塌”。

宁德时代抛出巨额定增预案后的8月13日，该股以4 38%的跌幅大幅低开，之后股价回升，最终以502.05元、0.01%的微涨幅度收盘。

有金融从业人士表示，在市场不确定性增加的情况下，龙头股、大盘股具备确定性和成长性，而市场优质标的有限，按照基金经理相似的选股逻辑，选择相似实属正常。……