赵娟

摘要：小额贷款公司经过十多年的探索与发展，为“三农”、中小微企业提供良好的资金支持发挥了重要作用，一定程度上改善了农村金融服务质量、解决了“三农”及中小微企业融资难问题。小额贷款公司这一新型小额信贷模式作为金融机构的重要补充，日后将发挥越来越重要的作用。但是在新的经济环境下，小额贷款公司在经营过程中必须重视风险管控才能实现长远稳健发展。因此，研究小额贷款公司的主要风险并提出控制风险的相关建议，对于实现小额贷款公司的可持续发展具有积极作用。

关键词：小额贷款公司;风险;控制

一、我国小额贷款公司的产生及发展现状

2008年5月，在总结小额贷款公司试点工作积累的经验基础上，中国银监会联合中国人民银行出台《关于小额贷款公司试点的指导意见》（银监发〔2008〕23号）（以下简称“指导意见”），指导意见对我国小额贷款公司的注册资本要求、资金来源、股东持股比例、经营区域、主管部门、监管内容等事项作出规定，为“小额贷款公司”这一新型农村金融组织发展模式确定了最基本的立法依据和操作指南。

随后，我国各省市政府依据《指导意见》的原则性规定，并结合各自行政区域内经济发展特点及具体情况，制定了符合当地经济发展实际情况的具体细则，积极推动与支持本行政区内小额贷款公司的设立及经营发展。小额信贷公司如雨后春笋般纷纷出现，至2015年，我国小额贷款公司进入全速兴盛的高峰期。从数据上看，截至2015年末，全国共有小额贷款公司8910家，贷款余额9412亿元，从业人员117344人。但近些年来对小额贷款公司的监管不断加强，如2020年9月16日，中国银保监会办公厅发布《关于加强小额贷款公司监督管理的通知》（银保监办发〔2020〕86号）（以下简称“通知”），通知对小额贷款公司的准入机制、经营规则、行为底线等做出严格要求。正是受到强监管及金融去杠杆的影响，我国小额贷款公司机构数量和从业人数持续减少。根据中国人民银行近日发布的数据，截至2020年12月末，全国共有小额贷款公司7118家，贷款余额8888亿元，从业人员72172人，实收资本8202亿元。虽然小额贷款公司增长规模持续放缓，经营环境也日益严峻，但“小额贷款公司”这一创新组织已经成为我国健全农村金融服务体系、推动农村经济发展必不可少的重要组成部分。

二、我国小额贷款公司面临的主要风险

（一）信用风险

信用风险是小额贷款公司的主要风险，是指获得小额贷款公司贷款的客户因履约能力发生变化或道德因素造成的违约风险。小额贷款公司从事信贷业务，且主要投向“三农”行业，而三农行业属于典型的高风险产业，一旦遭遇自然灾害或家畜传染疾病等风险，客户生产经营将会遭受严重打击，还款来源根本无法保障。另外，小额贷款公司的客户大多数无法提供足额抵押或质押物为借款担保，无论自身的信用状况还是风险承受能力都非常薄弱，违约的可能性高，小额贷款公司将面临严重的信用风险。

（二）操作风险

操作风险是指因公司管理不当及员工操作不当而产生的风险。公司管理不当主要表现在没有健全的公司治理结构、内部各项控制制度不完善、业务流程不合理等方面;员工操作不当一般是因员工缺乏良好的职业道德素养、专业知识技能等造成的。小额贷款公司办理小额贷款业务，往往由员工人工进行客户信用评级筛选、发放贷款及管理客户档案等工作。信贷业务的整个过程缺乏有效监管，员工对客户进行信用评级没有量化指标对照操作，仅凭主观判断极易出现操作风险。

（三）流动性风险

小额贷款公司在运营过程中因缺少流动资金而产生的风险被称为流动性风险。由于小额贷款公司“只贷不吸”的特点，造成小额贷款公司资金流动性供给和流动性需求不平衡。一方面，《指导意见》规定小额贷款公司的资金来源主要为股东的出资、捐赠资金、来自不超过两个银行等金融机构的融入资金以及经国家有关部门同意的其他资金来源。同时小额贷款公司从银行等金融机构获得的融入资金余额不得超过资本净额的50%。小额贷款公司的融资渠道过窄。另一方面，小额贷款公司缺乏必要的资金安排规划，在高收益的驱动下很可能为了短期利益提供过桥产品，但由于过桥产品存在不能按期兑付的高风险，公司的获益情况一般不理想，不能满足即时支付到期负债的需要。基于以上两方面分析，小额贷款公司目前仍存在一定的流动性风险。

（四）法律风险

依据《指导意见》的规定，小额贷款公司是从事金融业务的法人，但其不属于金额机构，与商业银行不同，不能适用《商业银行法》。另一方面，由于小额贷款公司从事金融业务的特殊性，与企业法人不同，不能完全适用《公司法》。虽然《指导意见》出台后全国大部分省市纷纷制定了相关政策性法规，但均属于部门规章，没有上升到法律层面，法律层级较低，且目前相关规定也没有明确小额贷款公司的金融机构性质，造成小额贷款公司开展业务时遇到如无法享受税收优惠、融资渠道过窄等问题，对小额贷款公司的发展极为不利。

小额贷款公司因其自身的违约与违规行为带来的风险就是小额贷款公司的合规风险。小额贷款公司因违反合同约定，可能使其承担相应的民事责任，严重的违规行为，如违反刑法的禁止性规定，甚至会导致其承担相应的刑事责任。

三、我国小额贷款公司的风险控制建议

（一）加强小额贷款公司征信体系建设

加强小额贷款公司征信体系建设主要从以下两方面着手。首先，小额贷款公司办理发放贷款业务时，必须严格审查借款人的信用状况，开发引进先进的信貸管理系统，运用科学高效的工作方法，通过大数据认真核实借款人提交的每一项资料;其次，各地方政府应积极与相关部门进行沟通协调，应将小额贷款公司全部纳入中央人民银行征信系统，这样有利于小额贷款公司快速获得借款人的资信情况并进行有效甄别，使得小额贷款公司在一定程度上可以控制风险。

（二）完善公司治理结构，提高从业人员专业素质

小额贷款公司应当建立科学的公司治理结构，各个职能部门应当分工明确，相互制约。首先，建立信贷管理制度并完善各部门职责，明确部门责任人，责任具体到人;其次，加强内控能力，成立风险管理部门，完善业务流程，将风险控制贯穿于整个贷款业务流程，做好贷前严格审查、贷中操作无误、贷后統一管理。

小额贷款公司的业务发展需要具备金融专业知识的高端人才，如果缺乏专业知识将很难有效识别风险，不能快速有效的识别风险将极大地增加公司不能按约回款的可能性。所以，对于小额贷款公司来说，从业人员的素质水平非常关键。一方面，小额贷款公司要为员工提供定期学习、培训和交流的机会，邀请具有风险管理专业知识和经验丰富的老师为公司员工开展讲座，向员工传授全面系统的风险管理与控制方面的知识。另一方面，公司要采取老员工“传帮带”新员工的培养模式，让经验丰富的老员工全方面指导没有经验的新员工，并定期开展知识技能竞赛，使新员工能够快速掌握专业技能以降低操作风险。同时，小额贷款公司要注重营造风险控制的企业文化氛围，将良好的风险意识渗透到公司运作的全过程，使员工在日常具体的工作中不断提高风险意识，避免出现道德风险。

（三）扩大融资渠道降低流动风险

降低流动风险最有效的手段是扩大融资渠道。首先，地方政府作为第三方应积极促成银行金融机构与小额贷款公司开展合作，对经营管理较好、业绩优良、风控能力较强、监管评价良好的小额贷款公司融入资金;其次，主管部门应积极搭建长期有效的交流平台，促进投资者与小额贷款公司之间的有效沟通，更好地帮助小额贷款公司完成增资扩股，增加资金来源;第三，不断创新与各类金融机构的合作模式，适当放宽小额贷款公司的资金来源，通过开展资产证券化、信托融资项目、海外债、私募债等手段，优化融资结构，解决小额贷款公司融资难、融资贵的问题;第四，适当放宽小额贷款公司的融资杠杆上限，可以有效促进行业可持续发展，另一方面，也可以引导小额贷款公司进一步降低利率，能够更好地支持和服务农村经济和小微企业的发展。

参考文献：

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