一、引言与文献评述

当前，PPP模式被地方政府在缓解债务压力、破解公共支出约束、满足公共服务需求等方面寄予厚望，如何发挥社会资本的创新性与执行力优势，进一步释放社会资本投资公共服务的潜力是解决上述问题的关键。税收政策作为激励社会资本参与PPP投资的重要因素，直接影响社会资本的税收成本、现金流状况和投资收益率，成熟的税收政策能够防范和化解社会资本的投资风险，充分发挥平衡风险配置和激励投资的双重功效。PPP模式虽已在我国实践数年，但相关的法律和政策仍不完善，尤其缺乏针对PPP项目的专项税收政策，税收政策在促进社会资本投资上仍有较大的激励空间。目前，涉及PPP项目的税收政策总体呈现碎片化和弱激励性的特点，加之PPP项目组织结构复杂，风险分担机制涉及多方利益主体，项目生命周期较长，因税收政策碎片化而引致的利益调整及风险变化也随之而来，致使PPP项目生命周期各个阶段存在诸多的税收不确定性，增加了PPP模式参与方(政府平台公司、社会资本、项目公司)的税务风险与税收成本，降低了项目预期投资收益率，对民间资本参与PPP项目的积极性有一定影响，不利于现有投融资机制的转型和升级。

目前，国内外研究主要集中在PPP模式税收政策的梳理、对比、作用、局限和优化建议领域，具体围绕以下两个方面展开：

(一)PPP模式的税收政策梳理与国际经验借鉴的研究

Robert Waruiru(2015)、Michael Curran(2013)总结了各国PPP模式常见的税收优惠措施，诸如降低所得税率、定期免税优惠、允许亏损结转、扣除合理费用等。……