李世成

【摘 要】目前，我国的上市公司大多业绩平平，有的甚至困难重重，举步维艰。该现状正如证券市场一样，发展很快，却又很不规范，究其原因，多种多样。有数据表明，企业倒闭的一个普遍的重要原因就是资金链断裂，可能存在巨额的负债或者是经营不好。很多企业由于社会大环境的制约和自身管理原因，在现金流量管理方面存在诸多问题：重生产与销售，轻现金流量管理；资金不足，筹资能力和抵御风险能力不强；投资没有规划等；同时，可能持有的现金过多，降低了企业的盈利水平。由此可见，现金流量在企业财务管理和经营活动中的作用越来越重要。通过加强现金流量管理，有助于使用者更好地了解企业的资金运行情况和财务结构，评价企业的偿债能力和經营风险，预测企业适应外部环境变化能力及企业持续健康发展趋势。恰当、有效的现金流量管理，不仅可以在稳定的市场等外部环境下提高资金的使用效率、创造企业价值，也可以在恶劣的市场等外部环境下使企业脱离困境。本文从加强企业现金流量管理的重要意义出发，结合对我国企业现金流量管理现状的分析，提出了加强现金管理的具体措施，对新形势下企业加强财务管理特别是现金流量管理提供了一定的参考。

【关键词】现金流量；现金流量管理；现状；措施

在1997年和2008年的亚洲金融危机中，大量企业破产，影响这些企业破产的因素有很多，但是能够生存下来的企业有一个共同点——恰当、有效的现金流量管理。……