广东技术师范学院 郑 萍

随着高等教育体制改革的深化，国家于1999年作出扩大高校招生规模的决策。教育资源紧缺的问题随之凸显，在财政资金投入不足的情况下，不少高校通过银行贷款来进行学校建设，由此使高校面临着财务风险。高校财务风险也因而成为实务界关注的热点课题。

目前对高校财务风险的研究大多是对风险形成的原因及对策建议的理论研究，鲜有对高校风险评估指标体系的研究，更欠缺对评估指标体系的实证研究。因此，通过案例分析，对高校风险评估指标体系开展实证研究，不仅具有帮助高校对财务风险进行预测的现实意义，而且具有丰富高等教育管理内涵建设的理论价值。

一、高校财务风险评估实证研究

（一）研究设计 本研究先进行了文献梳理，后根据财务风险的相关理论，以综合实践为基础，结合高校的特点，设计了高校财务风险评估指标体系。现以某省一所综合性高校为研究对象，通过评估指标对学校的财务风险进行测评，对存在的问题进行分析，并提出防范财务风险的相关建议，以期引起存在类似财务风险问题的学校的关注和警惕。

（二）样本选取 A学校是省属具有五十多年办学历史的综合性大学，拥有学士学位和硕士学位授予权，学校学科门类齐全，覆盖工学、理学、文学、管理学、教育学、经济学等。现有在校普高生近15000人，是某省十所万人大校之一。2007年，为了缓解教育资源紧张的矛盾，该学院决定贷款建设新校区。至2009年，该学院贷款累计2.8亿元，接近当地同类13所院校2.3亿元的平均贷款水平。选取此样本在该省具有一定的代表性。

（三）研究结果 具体如下：

（1）综合结果。根据笔者设计的高校财务风险评估指标体系，结合A学校的财务数据，对该学校的财务风险进行了评估并确定了评价等级，结果如表1。

表1 A学校财务风险评估等级表

（2）单项结果。本研究认为主要的财务风险评估指标对整体评估有较大影响，根据重要性原则选择对主要指标进行选择，选择结果如表2。

（四）研究结论 具体包括：

（1）总体情况。A学校在2006年（贷款前），财务风险评估为“极小”等级，财务状况良好。

表2 A学校主要财务风险评估指标 单位：万元

自2007年贷款开始，财务风险不断增大，2007年的财务风险评估为“较小”等级，当时的财务状况尚好，但有财务风险存在的可能。

然而，随着贷款额度的增大，2008年学院的财务状况处于中等偏下的状态，潜伏着财务风险，财务风险评估为“中等”等级。

到了2009年，财务状况不断恶化，财务风险评估为“极大”等级，学校出现了重大的财务问题，必须尽快查清原因，采取措施，才能摆脱财务危机，恢复正常秩序。

（2）单项指标情况。

“资产负债率”是判断高校长期偿债能力的指标，反映的是高校债权保障程度。根据高校的实际情况，资产负债率的行业参考值一般为20%左右，应严格控制在40%以内。在未贷款的2006年，A学校的资产负债率只为“5%”，2007年开始贷款后，2007年～2009年资产负债率持续上升，分别为13%、24%和43%，2009年更超过40%的控制范围。

“结余利息倍数”：2007年至2009年分别为326.6%、79.91%和-53.6%。贷款第一年（2007年），年度结余足以支付当年利息，当贷款累计13000万元时（2008年），当年的结余只能支付当年利息的79.91%；2009年，贷款累计达28000万元，当年收入尚不足以支付当年支出，贷款利息只能动用以前年度积累来支付。

“收入负债率”指标中，随着贷款金额的增加（从2007年的5000万元，到2008年的13000万元，再到2009年的28000万元），贷款总额占总收入的比例不断增加，从17.9%到34.1%，2009年更高达66.5%。该指标作为反映学校偿还债务能力的指标，比率越高，偿还债务的能力越低。

“自筹收入占总收入的比例”的数据显示，学校的自筹收入在总收入中的比重逐年增加，已成为学校的主要资金来源，按照学校“收付实现制”的会计核算原则，相当部分来自于商业贷款。

“固定资产增长率”的数据表明，学校对固定资产的投入逐年增多，这是缓解教育资源紧缺的需要，也是本科教学工作水平评估的需要。

“应收及暂付款占流动资产的比例”近几年有轻微的波动，但变化不大，处于平稳状态，反映学校对往来款的清理并不积极。

二、高校财务存在问题分析

（一）学校贷款金额过大 自扩招以来，为缓解教育资源紧缺的压力，学校通常的做法是扩展校园或进行新校区建设。在学校自身积累不足以支付巨额的建设费用以及财政拨款未增加的情况下建设校园，唯一的办法就是向银行贷款。

A学校从2007年开始贷款至2009年贷款达2.8亿元，就是新校区基建建设的需要。而基建项目建设规模大，工程周期长，资金占用多，短期内回报率低，贷款额度增加，相应的利息费用也增多，由此带来的财务风险不断增大。

A学校第一年贷款时，可以用当年的经费结余支付利息，第二年只能支付利息的79.91%，第三年只能动用以前年度的积累来支付利息。贷款带来的本金及利息负担，已超出学校的经济承受能力，使学校面临着极大的财务风险。

本研究的指标体系显示，“自筹资金占总收入的比例”逐年增加（也就是说财政拨款占总收入的比重逐年下降）；“收入负债率”不断增大；资产负债率不断增高的财务数据与现实状况是相符的。

（二）财务内部控制不力 在高校中实施有效的财务内部控制，对促进高校提高经营管理效率有着重要作用。财务信息是否真实、正确以及财务管理是否严格规范，直接关系到学校决策的科学性和正确性。

但目前在执行财务内部控制过程中却因财务人员的专业素质不高、不相容岗位的职责划分不清晰、授权审批不明确以及财务管理制度执行力不强等原因导致内部控制出现会计信息失真、财务秩序混乱、会计内控不完善等问题，使内部管理存在着较大的风险。

本研究中，2009年年度结出现赤字838万元，就是由于财务对年度预算控制不严，预算收入没有完成，实际支出超过预算造成的。“应收及暂付款”占流动资产的比例这几年变化不大，原因在于学校财务部门对往来款的清理并不重视，相当部分借款账龄长达数年，未能及时收回，以致成为呆账、死账，给学校造成了比较大的直接经济损失。

（三）催收欠缴学费乏力 《高等学校会计制度》规定：高等学校会计核算一般采用“收付实现制”。即对应收未收的学费不能确认为“事业收入”，也不列入“应收及暂付款”科目，财务报表对此亦没有披露。所以学生欠费之初，并没有引起学校相关部门的重视。随着高校学生欠费人数增多，欠费金额增大，欠缴学费现象已成为学校不容忽视的问题。

以A学校为例，2009学年共欠收学费1434.97万元，占当年学费收入总额的13%，2006～2009年累计欠费达4288万元。学校一边支付着高额的贷款利息，一边却有大量的应收款没收回。如果此款项能及时收回，2009年可减少贷款4288万元，减少支付利息239万元。学生欠费原因多样，如果学校内部管理不严，催收欠缴学费乏力，会使欠费金额越积越多，成为影响学校完成预算收入任务的障碍，从而导致学校财务状况转坏。

（四）教育资源配置不合理 “固定资产增长率”指标反映学校对固定资产的投入逐年增多，但固定资产使用效益如何，却无人知晓，缺乏对其使用效益进行评价。

在研究中发现，一些设备或软件，本可以在院系间协调使用，却因为没有统筹安排，存在重复购置的问题；同时相当的设备使用效率极低，浪费现象严重。对教育资源没有做到优化配置，给学校带来经济损失的同时也引发了财务风险。

三、高校财务风险控制对策建议

（一）控制贷款规模 由于高校的大部分贷款用于基本设施建设，所以为了学校的可持续发展，应根据学校承受负债的能力控制基建规模，同时控制好贷款的金额及时间，避免贷款一时用不上，造成多支付利息。由于基建项目建设周期长，阶段性建设任务紧，情况变化多，如果在施工过程中随意增加功能，提高装修标准或者扩大面积，都会加大工程造价，因此建议强化项目预算管理，做到准确编制投资估算，优化设计方案，完善施工过程变更的审批手续，严格控制投资规模，避免损失浪费。

（二）强化财务内部控制 完善的财务控制系统可以保证财务信息的可靠和资产的安全。在高校快速发展，资金流量急骤增加、财务环境更趋复杂的环境下，只有在有效的财务控制体系下，严格约束财会人员、合理设置会计机构和岗位、科学划分职责权限，在教育经费筹集、分配、使用中运用预算、定额、分析和预测等方法，加强财务会计管理和成本控制，才能使高校的财务管理进入“科学化、制度化和规范化”的新模式，才能保证高校经济活动的有序和高效，为优化财务收支结构发挥积极作用。

（三）及时收取教育事业费 因学生欠费引发的财务紧张问题已经影响到高校的发展，在学费收入成为学校收入重要来源的今天，迫切需要通过科学的调查研究，对学生欠费进行综合治理。建议学校的相关部门逐一分析学生欠费的深层次原因，辨症施治，在特定形势下转变思维，从制度上寻求应对的办法，采取对学费管理相关部门实行部门问责制、加大欠费学生公告力度、试行弹性学分制、创新收费管理（实行实时收费制、预付学费制或延迟付费制等多种形式）等措施，对大学生欠费问题进行综合有效的治理，加大催收学费的力度，及时收取各项教育事业费，为学校事业的健康快速发展提供更加有力的财政保障。

（四）合理配置教育资源 合理配置教育资源的首要任务是建立健全内部控制制度，使内部管理工作有章可循，有据可依。这是建立现代大学管理制度的要求，也是降低财务风险的需要。因此，学校应遵循内部控制合法、全面、适用、有效的原则，结合高校办学特点，选择切实可行的内部控制方式，建立健全包括风险控制制度、招投标制度、物资采购制度、基建修缮工程审核制度和监督评价制度等一系列内部控制制度，规范经济行为，实施有效的内部控制。

其次是要对实验室、固定资产等的使用效益进行评估，提高资金使用效率。评估的信息可以来源于教师、学生，也可以来源于相关的定量指标和定性指标。

第三，实现资源整合，协调好各院系的关系，合理使用软件和硬件，避免因重复建设而造成损失浪费。

高校贷款在客观上存在着一定的风险，避免风险的关键是要解决好贷款的额度，贷款额度的预测依据不仅源于学校未来的生源情况，收入支出等指标，更基于对偿债能力进行科学评估的基础。高校财务管理者如果运用高校财务风险评估指标体系，对高校的财务运营情况进行跟踪、监控并建立财务风险报警系统，将可以及早发现财务危机，采取相应的防范措施化解财务风险，预防或避免可能发生的财务恶化现象，实现学校的持续健康发展。

［1］胡琛浅：《谈高校财务风险成因及对策》，《财会通讯（综合）》2009年第3期。

［2］陈丽羽、马涛：《高校贷款风险评价与防范》，《财会通讯（综合）》2009年第9期。

［3］牛彦绍：《高等学校贷款风险涵义及其理念》，《财会通讯（综合）》2009年第11期。

［4］赵善庆：《化解高校债务风险的路径》，《经济导刊》2007年第12期。

［5］姜澄宇、徐澄、吴介军、潘泉：《高校大额财务负担形成由来及解决对策建议》，《中国高等教育》2009年第2期。