上海捷虹颜料化工集团股份有限公司 张卫华

应收账款是企业为了提高市场竞争力，而采用赊销的方式对外销售产品、材料、供应劳务等原因所产生的款项。近年来，随着市场经济的迅速发展，市场竞争日益激烈，赊销活动已经被众多企业作为重要的竞争手段而被广泛使用，企业在通过赊销不断扩大销售的背后，是赊销所形成的巨大的应收账款，这给企业的生产经营活动带来巨大压力，大量企业出现有利润无资金的不良状况。2008年，由美国次债问题所引发的金融危机席卷全球，将我国众多企业也卷入了漩涡之中。在金融危机影响下，我国超过半数的企业遭受损失，经营陷入困境，种种不良连锁反应使企业应收账款的回收变得异常困难，多米诺骨牌效应将众多企业推入生死存亡的境地。本文作者从应收账款信用风险产生原因出发，对应收账款信用风险的规避与防范进行了分析，提出了有效的风险管理策略。

一、应收帐款信用风险产生的原因

“企业最大的、最长远的财富是客户，然而企业最大的风险也来自客户。”这里所说风险主要是指信用风险。在激烈的市场背景下，企业为了增加市场从份额，提高市场占有率，采用赊销的信用销售手段吸引客户，这种基于客户信用的销售方式与现金销售方式完全不同，在为企业吸引客户的同时也给企业带来巨大的风险。很多企业由于客户违约导致应收账款回收不到位，轻则造成企业的流动资金紧张，重则造成企业大笔坏账损失，经营困难甚至倒闭。其原因主要包括以下几方面：

(一)企业缺乏信用风险防范意识

市场经济实际就是信用经济，但我国还处于市场经济初级阶段，再加上计划经济体制的影响还十分顽固，部分区域地方保护主义泛滥，市场经济体制下所必须的社会信用体系尚未建立，导致我国整个经济领域信用缺失极为严重，资金拖欠、三角债、坏账、呆账等现象层出不穷，失信和造假现象在整个经济领域随处可见。在社会信用体系极不健全的背景下，企业经营者面对激烈的市场竞争，过份关注于销售额的提高，而忽视了对客户信用度的深入调查，忽视了对客户信用状况认真、定期的考核，这种现象极容易因客户信用问题造成货款拖延和坏账呆账，不仅影响企业利润的获取，甚至直接吞噬掉资金成本，给企业财务形成巨大风险。

(二)信用管理体系缺乏政府的引导和扶持

自改革开放以来，我国市场经济体制的建设一直处于摸索阶段，基于市场竞争机制所形成的信用销售模式，是销售者与客户间的直接信用。目前，在国内各企业、企业间，信用销售虽然已经非常普遍，但与发达国家信健全的信用担保制度相比，我国的信用销售严重缺乏政府的引导和扶持，整个信用管理体系才刚刚建立，全民信用意识缺乏，进行信用管理的单位主要集中于银行、证券等金融机构，非金融企业还没能力建立完善的信用管理体系，在信用资源授权、客户信用评估、应收账款监控等方面都存在不足。信用管理体系的不完善造成大量企业信用意识不足，恶意拖延付款甚至故意不付款现象。

(三)企业内部信用风险控制机制完全不足

在激烈的市场竞争下，企业为了提高市场占有率，扩大销量，增加市场份额，盲目的追求销售业绩将销售人员工资报酬单一的与销售任务挂钩，而忽略了因赊销所引起的应收账款坏账风险。在这种企业考核模式下，销售人员为了个人利益而大量采用赊销、回扣等手段以完成销售任务，造成企业应收账款数额不断提升并沉积。而很多企业缺少必要的应收账款控制制度，对应收账款的回收责任和数额控制落实不足，应收账款不及时清算、应收账款催收工作消极、坏账损失不按规定确定等现象普遍成存，造成高销售额、低经济收益，甚至企业成本资金流失的局面。

二、应收账款的管理原则

(一)确定正确的信用标准

信用标准是企业决定授予客户信用所要求的最低标准，也是企业对于可接受风险提供的一个基本判别。企业信用标准直接影响了客户信用申请的批准，所以在确立时企业必须充分把握自身状况，对成本与收益进行比较。标准过高虽然有利于降低违约风险和收账费用，但会使很多客户因信用不达标而被拒之门外，不利于提高企业竞争能力与销售收入。标准过低虽然有利于扩大市场竞争能力但却会加大坏账损失风险和增加收账费用。因此，企业在建立信用标准时，要仔细分析自身情况，充分比较成本与收益。

(二)采用正确的信用条件

信用条件是客户在赊购商品延期付款时所需要满足的条件，包括信用期限、折扣期限和现金折扣。信用期限是客户最长付款时间，折扣期限是客户可享受现金折扣的付款时间，现金折扣是客户提前付款时给予的优惠。一般是通过给予提前付清款项的客户适当价格折扣的办法来鼓励客户尽快付款。

(三)建立恰当的信用额度

信用额度是企业根据客户的偿付能力给予客户的最大赊销限额，信用额度实际上是企业愿意为该客户承担的最大风险。信用额度的建立，需要对客户偿付能力进行充分调查，偿付能力强的客户是理想的合作伙伴，偿付能力差的客户应尽量避免赊销。

三、企业应收账款的信用风险控制策略

面对极不健全的社会信用管理体系和社会信用意识缺乏的情况，企业在经营活动中，如何控制应收账款，成为事关企业正常运营的大事，个人认为可以从以下几个方面入手进行：

(一)从企业管理机制入手，建立专门的信用管理机构

以传统的企业管理机制入手建立的企业组织结构，一般是以财务部门作为企业信用管理的主要部门，这种传统的企业组织结构，已经不能适应市场经济条件下企业信用管理的需要。财务部门工作人员的知识体系，完全不能胜任企业信用风险管理专业性、技术性方面的要求。要对信用销售模式进行信用管理，必须专业人员进行专业化的调查和分析，而不是财务人员基于会计手段上的简单审核。因此，要加强企业应收账款的信用风险控制，企业必须从管理机制出发，将企业信用风险管理工作从财务部门分解出来，成立专门的信用管理部门，专业的信用管理人员，完成建立客户信用档案、核定客户信用、分析信用风险、监督应收账款状况等工作。目前，在我国一些大中型企业中，已通地设立清欠办公室等的办法，对应收账款进行追讨，但这种被动的方法还需要进一步改进，变被动为主动防患于未然。亦可以考虑在财务部门下设立信用会计岗位管理客户信用，在企业自身资源不足情况下，必要时可以通过第三方机构对客户进行资信调查，通过专业的信用管理，充分考察客户资信情况，确定赊销额度，管理应收账款追收，处理坏账呆账，以力求销售最优化，防范和规避企业应收账款信用风险。

(二)从客户资信状况入手，建立客户动态资信管理系统

不管是新客户还是老客户，不管是核心客户还是边缘客户，其资信状况都不是一成不变的，而是随着其经营管理机制、社会经济环境、国家调控措施等不断变动的。专门的信用管理部门和专业的信用管理人员，可以有效的对客户进行信用风险管理。但是，仅有机构还不行，还必须对客户资信状况进行动态监督，尤其是企业核心客户，必须时刻跟踪并收集其资信状况，把握能反应其实时、具体资信状况的具体参数进行客户资信的动态管理。反应客户的品质、能力、资本、抵押和条件、客户与企业往来历史记录、客户规模、客户财务状况、发展前景，行业风险等资信状况的数据。信用管理部门应当对客户这些资料进行充分调查，并经过详细分析对客户信用状况进行评估定级，建立和健全相应的客户信用档案，以为业务部门在进行赊销时提供参照标准，确定能否和该客户进行信用销售活动，并确定信用销售信用额度、信用条件、信用标准及选择有效的保障措施。

(三)从业务部门入手，加强赊销管理工作，建立销售回款一条龙责任制

业务部门盲目追求销售额度，而忽视对客户资信评价，是造成应收账款坏账风险的重要原因。要防范企业应收账款的信用风险，还需要从业务部门入手，加强赊销管理工作。从企业董事会到业务部门下辖销售人员，建立一个完整的赊销管理体系，明确信用管理人员、业务人员、财会人员等与信用风险有关的责任人的在整个体系中的责任，企业应在内部明确，追讨应收账款不仅是财务人员的责任，更是销售人员的责任。同时，制定严格的资金回款考核制度，以实际回收货款数作为销售部门的考核指标，而不仅仅是销售额度，每个销售人员的每一项销售业务从签订合同到回收资金都必须全过程负责。以必要的行政和经济措施来督促相关人员认真履行职责。对赊销活动的审批工作、赊销合同的签订与审核、应收账款的催收、坏账呆账的申报等，进行严格有效的控制和管理，并以制度化加以规范和固化。可以由信用部门定期发布应收账款预警，提醒业务人员按时催收货款，跟踪货款催收进度。同时，应当健全发货手续，完善相关制度，以免产生纠纷时讨账无门。

(四)从风险规避策略入手，建立有效的风险转移机制

有效的风险转移机制，可以使企业在产生应收帐款信用风险之后，降低甚至完全规避风险，从而保证企业经营活动的正常进行，降低企业的经济损失。

（1）在风险转移机制中，应收票据的开兑是较为有效的措施，可以利用应收票据的追索权，对应收票据进行转让或贴现，从而在一定程度上降低坏账损失风险。

（2）对风险较大的应收账款进行信用保险，将难以预料的信用风险转移给保险企业，从而降低应收账款的损失。

（3）对应收账款债权进行出售，将信用风险转移给代理商、信贷机构或金融机构。

（4）建立“坏账装备金”制度，准备足额坏账准备金，在产生风险时提取坏账准备金以对冲风险，避免风险危及企业生存。

其中，由于应收票据的法律性，比应收账款更具索取权，可以在未到期前向银行贴现，具有极强的流动性，是较为有效的信用风险防范和规避措施。

四、结束语

总之，随着市场经济的飞速发展，企业间的商品交易大都建立在信用的基础上，企业与企业之间、企业与企业之间的信用销售活动越来越频繁，因此产生的信用风险也越来越大，严重影响了企业的经营和发展，甚至直接影响着企业的生死存亡，尤其是在金融危机背景下，更是企业生命力的根本。因此，企业应当将应收账款的信用风险控制作为一项重要的管理工作，从企业管理机构和管理理念出发，树立先进的信用风险管理意识，建立专门的信用管理机构，配备专业的信用管理人员，建立一套符合企业需要的信用管理体系，对客户资信状况、赊销活动审核、应收账款追收、呆账坏账处理等活动进行控制和管理，以有效的防范和规避应收账款的信用风险。

[1]何乃飞《后危机时代外贸企业应收账款管理研究——立足于广东省的调研》[J]，会计之友，2010.18

[2]朱幼凤《加强中小外贸企业应收汇账款管理的对策》[J]，财会通讯，2007.11

[3]王玉林《强化企业应收账款管理的几点思考》[J]，经济师，2002.10

[4]孙业芝《现代企业应收账款出问题的探讨》[J]，中国乡镇企业会计，2007.9