○ 谭臻 刘岩

住房公积金风险分析与管理对策

○ 谭臻 刘岩

住房公积金运营风险的控制和管理，是公积金行业过去、现在乃至将来所面对的重要现实问题。只要进行经营活动，就会有风险存在，特别是从事资金的经营和管理活动，出现风险的几率会更大。美国花旗银行主席沃尔特·威斯顿有一句名言：“事实上银行家从事的是管理风险的行业，简单地说，这就是银行业。”住房公积金运营和管理，从归集角度看带有政策性，从运用、核算、管理角度讲就是一种金融活动。无论是公积金的提取、核算、委托贷款等前台操作业务，还是合同、信用、法规及代办机构等，每个环节都存在着风险。如果不能有效控制风险，将会给上亿职工缴存的数万亿住房公积金造成损失。因此，研究、预防、控制、管理住房公积金风险是当前的迫切需要，对确保住房公积金的安全运营、科学发展和保障职工利益具有重要意义。

一、住房公积金风险分类及表现形式

1、信用风险

信用风险是指因交易对手可能无法履行责任而遭受损失的风险。住房公积金信用风险主要存在三种情况：（1）骗提公积金，即住房公积金缴存人伪造购房材料、贷款材料骗取本人公积金，或伪造证件、假冒他人骗领他人住房公积金；（2）借款人有套取贷款、假手续借款、恶意不还款等；（3）开发商承诺担保最终无法履行等。

2、市场风险

市场风险是指房地产市场价格起伏及国家房地产政策、利率等方面的调整，给公积金行业带来的风险，主要包括：（1）市场价格风险。……