王悦 胡佩瑶（宁夏大学经济管理学院）

■ 引言

2008年的全球金融危机不仅给各国的经济社会造成了一定的冲击，其背后也揭示出对银行监管体系的不足和漏洞。巴塞尔协议Ⅲ更是在这个背景下产生，其目的在于对金融危机出现之后对金融系统的一次补救，巴塞尔协议Ⅲ的修订，进一步加强了对商业银行的监管。由于受到新冠肺炎的影响，原定于2022年初实施的《巴塞尔协议》相关规定相应推迟一年，新的巴塞尔协议内容中，包括杠杆率、信用风险权重法等多个监管指标，强化了资本监管，并以此建立了微观审慎和宏观审慎相结合的监管框架，新修改的指标和内容可以更好地应对经济周期性风险和银行系统性风险的能力[1]。

■ 巴塞尔协议Ⅲ对银行的新要求

2008年金融危机之前，国际上对商业银行的监管主要理念时微观审慎监管，其主要的要求是确保每个个体的金融机构运营管理的稳健性，这样可确保金融体系，乃至整个经济市场的稳定和发展。但是在金融危机爆发之后，银行间的联动作用，让全世界的监管当局意识到，在经济全球化的进程中，各国之间以及国内每个金融机构之间的关联性加强，个体的危机会导致整个金融市场危机的蔓延，进而引发系统性风险。因此，《巴塞尔协议Ⅲ》引入了宏观审慎监管的理念来有效防范系统性风险。

（一）加强对资本的监管

首先对主要构成项有了一些修改和新规定，其中要求一级资本中的主要构成项分别为普通股和留存收益，并且要求收紧一级资本和二级资本构成项的标准[2]。……