文/范希清

小微企业占全国企业总数80%，雇佣的劳动力占全国劳动总数的70%，是解决就业问题和民生问题的重要主体，也是推动区域全面发展的主要动力源。

一、疫情带来的住房公积金缴交“两难困境”

自2020年新冠肺炎疫情发生以来，国家及地方出台多项政策帮助小微企业渡过难关。其中，小微企业可按规定申请在2020年6月30日前缓缴住房公积金的政策，有效地为小微企业缓解了资金周转解压力。相当部分地区实行由当地住房公积金管理委员会制定住房公积金阶段性自愿缴存政策，停缴期间缴存时间连续计算，不影响职工正常提取和申请住房公积金贷款。黄奇帆认为，该政策大概可以为企业降低12%的成本，获得了用工方拥护。

但网络上也有不少网友作为切身利益受影响的职员对缓缴住房公积金提出质疑，有80%的个人支持缴纳公积金。北京大学两位金融学教授刘俏和张峥认为，“取消企业住房公积金制度”不仅不能在“非常时期”真正给企业减负，而且会破坏正常的市场规则和秩序，给经济生活带来一系列不必要的负面冲击[1]。中泰证券首席经济学家李迅雷认为，现阶段若取消公积金制度，能够带来的成本端减轻也较为有限，其负面影响却难以预估。小微企业职工中初次购房者比重最大，公积金制度是他们能够获得的最优惠的贷款，是福利的重要构成。他们担忧过去小微企业的“违规”操作合法化。

综上，疫情使住房公积金缴交的“两难困境”更加凸显，一方面，是企业减负需求；另一方面，是员工购房需求，二者矛盾的焦点就是在当前小微企业现金流枯竭的现实条件下如何保障员工刚需。

二、住房公积金中心服务小微企业的历史经验和新任务

在调和当前小微企业现金流枯竭和保障员工刚需的矛盾中，解决问题的切入点不仅仅来自企业内部或者金融机构融资贷款，住房公积金也可以大有作为。从企业中长期发展出发，小微企业为员工缴纳公积金降低员工在本地购房难度，加大了员工安家落户的概率，员工买房后更容易安心工作、加快自身发展提高工资待遇。因此，企业公积金福利好才有可能吸引到更多的优秀人才。

在过去，住房公积金中心主要以管理为核心，第一，是重点抓优化管理，加强风险防控，有效堵塞漏洞，确保资金池安全及良性可持续运转。第二，是近年来越来越多住房公积金中心注重采用大数据分析、互联网和人工智能等各类信息化技术，提升服务能力。第三，是在服务便利性上推出以“一站式”办结为代表的只跑一趟服务。

新时期，住房公积金改革呼声越来越强烈，缴存额低、收益率低、统筹层次低、企业负担重等弊端导致住房公积金制度改革的需求愈发迫切。舆论认为住房公积金改革模式主要有以下几种路径：一是提高统筹层次，构建跨地区的统一管理机制，在都市圈内互融互通；二是将公积金中心改制为独立法人的非银行金融机构或改组为国家住房银行；三是与企业年金合并改造成企业补助养老金。然而，住房公积金管理模式是企事业单位人员购房活动的压舱石，涉及上亿缴存职工，资金池规模达到数万亿元，牵涉面很广，利益关系复杂，对其改革需要高度谨慎[2]。改革必然是渐进式的。疫情影响下，公积金如何主动提升营商环境、服务支持小微企业，必然成为这一渐进式改革的课题之一。

三、住房公积金主动服务支持小微企业的有效路径

（一）更加精准进行动态缴存比例调控

在制度设计上，强制性缴存意味着国家对居民资产配置和消费行为进行调控。当前改革进入深水区，一刀切的公积金缴交与支取政策更应当向精准的调控导向倾斜：在坚持对缴存人整体有利的前提上，更加注重福利收益或损失在不同人群中的分配；在关注其已实现福利的同时，更加关注潜在的或可行的福利水平。部分地区已经探索弹性的缴存比例，新设立企业在创业期前三年及小微企业、经营困难等亏损企业科降低缴存比例或者缓缴住房公积金。也有地区探索对按照最低工资标准领取工资的企业职工，给予个人部分免缴优惠，并为困难企业降低缴存比例到5%提供无条件无障碍通道。

当前公积金资金具有优秀的安全记录，截至2019年底，住房公积金个人住房贷款逾期率为0.03%，处于较低水平。个人住房贷款风险准备金余额2201.62亿元，能够充分覆盖个人住房贷款风险[3]。因此，建议根据收入水平和是否未购买第一套商品房等指标精准设置各类人群的公积金政策。首先参考阶个税阶梯税率的思路设置不同收入群体的公积金缴纳比例。其次，对已经使用公积金购买商品房的群体给予更高的公积金贷款利率，而对第一套公积金购买商品房的群体给予利率优惠。

（二）探索住房公积金的融资功能

小微企业复工复产后，融资需求进一步增加。而在传统信贷模式下，小微企业融资难、慢、贵。小微企业如果自身资金不足，通过高利息融资方式来缴交公积金显然是难以承受的，不利于企业健康发展。但是公积金作为一个体量庞大的资金池同样是不争的事实。是否可以探索将小微企业缴交的公积金转变为低息普惠金融贷款为企业融资。

首先，可以探索将企业缴存住房公积金的情况作为向商业银行融资时的“加分项”。将企业缴存住房公积金数据应用到贷款审批中，通过数据模型进行信用等级评价，对缴交记录良好的小微企业给予贷款优惠政策。

其次，可以探索将企业缴存住房公积金资金池和企业融资打通，建立“内循环”机制。以公积金缴存单位的缴存金额、缴存年限和缴存人数等数据为基础，再结合企业征信等数据提供贷款。例如将企业缴纳公积金情况分级开展调查和打分确定准入，最终生成客户可贷额度、融资利率及信用等级，享受专门面向小微企业的贷款优惠。目前，大连等地开始了这方面的有益探索。大连市住房公积金管理中心和中国银行保险监督管理委员会大连监管局、大连市金融发展局联合召开大连市“银金互动”合作活动政策发布会，“住房公积金企业贷”业务正式启动。“住房公积金企业贷”项目根据企业住房公积金缴存数据，将企业的“缴存信用”转化为“融资资金”，及时为大连市缴存住房公积金的小微企业提供低成本、高效率的贷款服务。

通过建立“企业缴存住房公积金资金和企业融资内循环机制”，公积金管理中心深化与金融机构合作，推动此项改革以满足缴存住房公积金小微企业的金融需求。由于有良性融资循环并且享受商业银行普惠金融政策利息压力不大，小微企业为员工缴存住房公积金不影响企业正常运行，积极性将大大提高。

（三）新时期住房公积金的人才引进功能

近年来，高层次人才对企业发展的引领作用愈发凸显。小微企业在人才竞争中处于劣势，其中福利保障不到位是一大短板。各项福利保障中，公积金是最为员工关切和最亟需的。因此，小微企业要“拴心留人”，在公积金上做好文章将成为一大加分项。在此基础上，公积金中心若能给予小微企业高层次人才特殊政策，将是小微企业的“及时雨”。例如，可以探索符合一定人才标准的人才到小微企业就业的住房公积金贷款额度测算可以上浮20%等政策，吸引更多高层次人才在当地购房落户，增加企业引进人才的吸引力，增加区域的发展动力。

其次，公积金中心可以探索出台对于小微企业高层次企业人才，公积金贷款首套可以首付20%等较低比例，也可以允许公积金用作首付等“人才引进绿色通道”。

此外，公积金中心可以为处于创业期的小微企业人才提供更多便利服务，例如取消住房公积金贷款抵押面签，简化公积金贷款审批流程；也可积极探索公积金管理建立城市之间的信息共享和政策协同，服务于区域协同创新发展。

四、高职扩招的研究价值

新冠肺炎疫情影响下，公积金如何主动服务支持小微企业面临重大挑战，也成为自我改革、主动改革的契机。因此，需打破公积金以“管理”为中心的职能固化思维，通过精准动态缴存比例调控、探索融资功能、发挥人才引进功能三方面，助力小微企业与员工互利共赢、提升区域营商环境、支持地方企业发展。