● 曾 嘉

（1.井冈山大学商学院，江西吉安343009；2.江西财经大学会计学院，江西南昌330013）

一、引言

近年来，污染行业对环境的影响不容忽视，研究污染行业上市公司的环境信息披露情况是十分必要的。关于环境信息披露的问题，国内外学者主要从环境信息披露的影响因素、动因、方式和内容三个方面进行研究。在环境信息披露影响因素的研究中，Anderson等（1980）认为，企业绩效越高，其环境信息披露的质量越好[1]，但这与Freedman 等（2005）的观点相反[2]。Brammer等(2006)的研究表明，企业规模越大，环境信息披露水平越高[3]。唐久芳等（2008）认为企业的财务状况会影响其环境信息披露的质量，盈利能力越强，环境信息披露的质量越高[4]。毕茜等（2012）认为法律制度颁布后，企业的环境信息披露质量明显上升[5]。王建明（2008）[6]、沈洪涛等（2012）[7]、季晓佳等（2019）[8]分别从政府监管、舆论监督和媒体报道的角度研究了其对企业环境信息披露的影响。张长江等（2019）[9]的研究表明，存在绿色文化的企业，环境信息披露的质量越高。在环境信息披露动因的研究中，Gray等(1996)认为，企业披露环境信息主要是基于法律、道德、义务、责任心和合法性等方面的考虑[10]。Freedman等(2004)的研究表明，环境信息披露与企业的市场价值呈正相关的关系[11]。沈洪涛等（2010）认为，国外企业环境信息披露的动因主要包括企业内部因素和外部合法性压力两个方面[12]。在环境信息披露方式和内容的研究中，Deegan等(1996)在对澳大利亚的企业进行研究后发现，企业在披露环境信息时主要是定性方式[13]。Cho等(2007)的研究将环境信息披露的方式区分为两种：货币性与非货币性披露[14]。……