一、引言

中小企业是我国创新创业的先行者，也是承载国民就业的主力军，但中小企业所面临的融资难融资贵，即“麦克米伦缺口”现象，长期以来成为桎梏我国中小企业健康、有序发展的难题。近年来，习近平总书记在全国金融工作会议中提出，金融要以服务实体经济为根本出发点和落脚点，因此，如何引导金融资源由“规模”向“质量”转变，推动资金流向中小企业等社会薄弱环节，成为对标高质量发展的重要环节。近年来，随着云计算、大数据、人工智能、区块链等为代表的金融科技的应用，通过数据逻辑和信息技术，改变了金融机构传统的数据处理和决策方式，建立去中心化的交易技术和全链条的智能化金融风险管理能力，有效的拓展了金融机构的服务边界，提升了金融服务效率与全面风险管理能力。因此本文试对金融科技如何助力解决中小企业融资贵融资难问题进行剖析。

二、中小企业融资供需不匹配成因与机制分析

根据制度经济学与新结构经济学的相关理论，中小企业融资难、融资贵问题主要源于信息不对称以及交易成本等因素引发的市场逆向选择与道德风险行为，其扭曲作用机制主要体现在以下三个维度：（1）宏观制度安排。在产业政策引导模式下，叠加地方财权上收与金融分权的政策平衡，导致金融的非市场化配置与金融供给抑制。（2）金融配置结构。我国在经济赶超阶段中的增长模式以及利率的非对称式市场化改革，形成了以非标信贷融资为主的资金配置方式。……