王文娜，胡贝贝，刘戒骄

(1.中国社会科学院大学 研究生院，北京 102488；2.中国科学院 科技战略咨询研究院，北京 100190；3.中国社会科学院 工业经济研究所，北京 100044)

一、引言

创新型国家建设是中国应对百年未有之变局的战略选择。企业作为创新型国家的建设主体，其技术创新的质量直接影响创新型国家的建设进程。现有文献表明，企业技术创新中严重的信息不对称易使企业陷入融资困境和遭受严重的委托代理问题[1-2]，抑制企业的创新动机和能力。因此，提高信息披露质量和强化监督机制以软化融资约束、降低代理成本成为推动企业技术创新所要解决的关键问题。

外部审计是企业重要的治理机制，也是企业合规管理的监督部门，兼具实现高质量信息披露和降低代理成本两项功能。一方面，股东和投资者依据财务信息评估技术创新价值和企业治理能力，财务信息的质量愈高，股东和投资者获得的福利就愈多。不同于内部审计，外部审计具有独立性高、专业优势强和公开责任担保的优势[3-4]，其对财务报表的审计意见被视为高质量的信息披露，因而能软化由于信息严重不对称导致的融资约束。另一方面，外部审计扮演“监管者”的角色，是企业强化内部治理能力和预防合规风险的重要手段，能降低委托代理问题[5]。那么，外部审计是否能显著正向影响企业的技术创新？如果是，其中介机制是什么？这一问题需要理论的诠释和事实的检验。

初步看，鲜有文献从外部审计角度探讨其对技术创新的影响。……