马祎迪 张淏雯 张雨冰

摘要：在如今的监督与管理政策推动下，国内券商行业掀起了一股新潮，部分券商在创新业务方面争取先发优势，重构和优化了业务组合，并考虑重新搭建业务架构。许多家券商加紧布局互联网经纪业务;部分券商深度挖掘区域业务资源，打造区域竞争优势;部分大型券 商公司在业务国际化、多元化等方面取得更大进展。

关键词：证券市场;现状;发展战略

1 引言

时代进步的非常快，我国市场经济在邓小平带来的改革春风之下也是突飞猛进的势头。根据最近几年的数据来看，金融市场在我国的表现是十分活跃的，甚至可以说是市场经济中我国组成部分中重要的一分子，与此同时在金融行业中一直表现十分突出的就是券商行业，进一步可以说券商行业也是市场经济中比较重要的影响因素。但是伴随着我国社会主义市场经济体制的逐步健全和完善，对券商行业也产生了一定影响。证券经营机构是证券市场中主要的竞争力，但在国际化全球化的生存压力越来越大。所以纵观全局我国证券经营机构目前的发展现状是什么，将要面临的问题、未来发展前景，对于我们将要毕业的大学生都值得研究。

2 证券经营机构的含义

证券经营机构是经证券主管部门批准设立的，主要业务是证券承销、证券交易、证券投资咨询等证券中介服务的金融机构。美国的证券经营机构大多是合伙制的，而西欧国家的商业银行更直接从事证券业务，但独立的证券经营机构很少。目前，证券公司和信托投资公司是中国的主要证券机构。

3 历史发展及现状

3.1 发展现状

众所周知，在当前经济全球化的趋势下，中国的经济可以说是良好发展、稳步增长的态势。国民经济得以良好提升，人民的物质文化水平生活水平也发生了改头换面的变化。而这些发展变化可以说是为我国的金融市场创造了比较好的良好后天优势。在2017年全国金融工作会议中，习大大直接指出，“要把发展直接融资放在重中之重的位置，要进一步形成多层次多元化等健全的资本市場体系”。可以说券商行业目前的发展现状是要完善监管体系，新股发行体制改革的深化，中国券商市场逐步走向成熟，为中国市场经济提供投融资服务等功能将日益突出和体现，而且该行业在不断的创新中前行。同时在经济国际一体化中，我国进一步加大了金融方面的开放力度，努力开展国际业务服务，积极探索新的行业潜在前景。这种方式有利于我国券商行业内部业务结构的优化调整，可以一定程度上减轻由我国国内股市行情所造成问题产生的过度影响。从现在可以看出券商行业经营未来将会更加国际化多元化方向发展，这些基本上就是我国目前证券行业的发展简洁反映。

3.2 问题

从我国证券经营机构发展现状来说，该行业发展是具有明显的良好发展前景，但是事有利弊。可以说伴着经济全球化的影响下，券商行业的竞争生存能力也有巨大的压力，发展过程中也存在着一定问题。首先，就是这个证券经营机构的机构规模和业务的问题。对于大多数的相关机构来说，为了机构能够更好的发展，规模越大对于机构来说是十分有利的，对于任何一家企业来说最高的追求就是获得最大的的利益，券商也是。但是在金融行业当中，券商行业可以说是具有较高风险和良好利润的行业等等，可以说正是因为它的特点导致了对它行业的高要求，多限制，减轻对市场经济的影响。同时由于利益的诱惑，在一段时间我国的券商机构呈现凶猛的增长势头，但是正是因为发展速度快，而发展的周期比较短，这些都对公司内部业务的单一造成了不利的影响。其二，证券机构内部管理混乱，管理层的能力和水平不足，绩效考核机制存在监管和效率的问题，有效监管的缺失，不健全的监督管理机制，资产结构不合理等等。这些都是证券经营机构内部的问题。除此之外，我国券商机构也存在一定问题是关于股权的相关问题，有部分的股权相对集聚，不同的是有的股权比较分散，这对企业进行管理是一个明显的劣势。

4 发展前景

在个人看来，国家还是鼓励和支持券商行业的发展的，券商行业未来前途还是十分光明的。首先是针对证券经营机构规模较小业务单一的情况，我国目前政府已经采取了相关的法律法规的调整并且适当的颁布一些有利降低机构准入门槛等等当面的限制条件，来进一步使用政策来鼓励和支持券商行业的发展。而针对于证券经营机构的业务方面，则是顺应国际化全球化的趋势，该行业可以借助互联网金融的方式来积极开展双方向结合的方式来发展，加强宣传，扩大业务的覆盖领悟。根据相关研究数据可以看出，近年来的PB业务是一个比较有潜力的模式，积极探索创新，开发潜在竞争力，在国内积极响应政策号召，充分利用良好的政策环境，对外积极开发国际业务，增强机构的竞争生存能力。其二，是要针对证券经营机构内部的管理问题。任何事物的发展都要内外结合，而内部管理十分重要。明确合理有效的绩效考核机制，加强企业自我的监督与管理体系，明确职业，制定人才引进战略计划，努力了激发员工的积极性和潜在能力。同时经营机构要自己制定好明确的发展目标和管理计划，不仅仅要发展传统型业务也要积极创新，但不要急于冒进。最后就是在经济全球化下，我国的行业要积极的走出国门，奉行引进来和走出去，以一种友好开阔的角度来看向世界，同时我们也要积极学习优秀的国外管理经验和积极的人才引进，来推动我国的资本经济市场的幼小的发展。在面临全球经济一体化的趋势下我国的证券经营机构如果能够可以很好的认清发展情况，不断健全完善，在维持传统业务积极拓展国际市场创新业务，稳步发展，走出国门，超越自我。

总之，从个人角度经过分析可以很好的看出于我国的券商行业的未来前景看是十分光明的，不仅仅是在国内市场，国外市场也是如此。同时，也希望能够有更加利于企业发展的政策颁布，不断健全完善监督管理机制，为我国的证券经营机构发展创造良好的发展条件。

参考文献：

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[2] 覃少明.证券公司的发展现状、问题[J].现代经济信息，2015（02）.

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（作者单位：河北金融学院）