欧敬超

摘 要：据统计，我国现在活跃在互联网消费金融上的用户达到七成，并且，伴随着京东集团，阿里巴巴的迅速崛起，渗透进每个互联网用户的日常消费之中。伴随它的出现，风险隐患也悄然浮出水面，而国内的先天经验不足，如何解决安全隐患，成为我们需要迫切解决的问题。就京东白条的风险控制以及其业务流程作出总结，对其中存在的风险以及安全隐患逐条分析，比对类似经验，有目的的针对各类风险，作出应对方案。研究结论对互联网消费金融企业的风险防控研究有一定的帮助。

关键词：互联网消费金融;风险控制;京东白条

中图分类号：F23     文献标识码：A      doi：10.19311/j.cnki.1672-3198.2020.05.055

0 引言

如今，互联网金融的高速发展下，比对传统金融，互联网金融具有自己的发展优势，如交易比较便利、准入门槛不高、交易成本低等特点。但随着金融参与者范围越来越广，要求越来越高，需求越来越多样化，互联网金融服务商需要快速地了解客户的具体相关信息并做出评价，包括融资需求、投资偏好、个人信用等。据调查，如今的网络零售市场交易量达到15267.6亿。

并且，由于手机以及互联网的普及大量的数据以及浏览速度大大的超越了实体店面，研究表明，人们的欲望在互联网上得到了巨大的提升，但是，与此同时，当人们的当期收入不足以支付本期消费时，并且该用户群体属于事业上升期的年轻一代，这种提前消费一般是通过信用卡进行满足，可是，在互联网时代，这种具有额度支付和支付的复杂性，使得这类人得不到人性化的服务，这时，新兴的互联网消费金融开始进入了人们的视野。我国的互联网消费金融的萌芽出现在2013年3月份，电商小额信贷消费伴随着互联网消费开始普及。阿里巴巴带着团队前往美国考察了当地的网上信贷消费模式，并因此受到启发并立即开始着手，基于自身的淘宝，天猫数据，开创了小额信贷消费服务，可是由于当时的地方政策影响，市场上的受欢迎程度不高，所以这项信贷业务并没有受到普及。

当时间来到2014年2月份，此时的京东推出了“京东白条”业务，与此同时，电商小额信贷消费开始发展。得益于京东自身的用户累计，导致市场的号召力强大，并且，京东借鉴了阿里巴巴的经验，开始在这方面进行再次创新，并推出了京东白条。

1 互联网消费金融风险分析——以“京东白条为例”

1.1 发放主体风险分析

1.1.1 京东白条风险控制与业务流程冲突

区别于传统小额信贷的线下控制，京东白条归根结底还是作为一个互联网金融产品，其目的在于盈利，而盈利就要对用户以及自身产品做到不断的创新以及优化客户体验。

为了优化客户体验，京东白条最大程度上简约了信息的录入过程。例如，在贷前没有设计客户评级，在线上进行信贷审批时，未能真正了解客户的信息是否准确。在贷款中期，对于客户的额度动向监控薄弱，造成第三方信贷风险。

为了业务上的优化加强，京东白条将风险控制的流程大大缩短，这样，业务与风险控制之间就存在着矛盾。在上线之初，盈利自然是企业首先考虑的目标，对于风险控制的管理不够完善。为了高效达成用户审批，审批过程简单，用户信息录入不全面都是其中存在的問题，这样导致个人信用的真实性受到考验。再者，由于是线上进行授信，基本上舍弃了人工操作的繁琐，而采用全自动化、智能化的电脑。企业人员无法直接判别用户信息中的信用漏洞，并且，征信平台的不够完善，也难以将用户信用数据进行匹配，大大增加信用风险。

此外，为了用户的利益体验，当用户面临信用处罚时，层层审批而导致信息丢失也是极有可能的。

1.1.2 京东白条对受贷人数据分析不全面

国外有着正规与官方的征信系统在小额信贷方面，国内目前对于小额信贷的消费还未纳入体系之中。京东白条只能依靠用户在京东商城内的消费习惯，好评情况，交易金额作出大致的信用分析。这些信息只能对用户的信用进行初步判断，对于具体的个人收入，现金流，偿债情况难以定性。所以，京东白条对于用户的数据分析依旧不完善与全面，而这样，也导致了受贷人的信用道德风险，从而导致后期的偿债的风险。

1.2 借款主体信用风险存在问题分析

1.2.1 受贷人信息虚假与道德风险

受贷人的行为也是导致风险形成原因。原因有三点：

其一，为了额度的最大化，受贷人或许会提供虚假的信息。而电脑对于此类信息的甄别较弱，很容易被受贷人蒙混过关，导致受贷人额度获取与信用不匹配。并且，由于平台审核的工作量极大，会出现无还款能力的受贷者有意骗取贷款伪装消费数据从而进行平台诈骗的可能性。

其二，有的受贷人利用平台漏洞进行“套现”行为，也是对风险生成的主要原因，而这一方面，只能依靠受贷人的个人道德以及平台监督来防范。

其三，受贷人在京东白条消费后，如果出现商品瑕疵并且无法退货时，用户以此为借口拒绝偿还贷款，使得京东白条面临无法收回贷款的风险。

1.2.2 受贷人造成资金流动风险

大规模的小额信贷其本质就是无规律收益期的金融产品，这类产品无法确定收益的偿还时间，并且收益日期不是固定月份结算，而是由发生交易日期时开始结算。并且，是否能够及时收到收益，更要取决于受贷人是否能够按期缴纳欠款。

所以，在这样的情况下，京东金融需要拥有庞大的现金储备，在出现意外的情况下能够做到资金周转，否则就会陷入资金不足，资金链断裂的情况。

1.3 其余非传统风险存在问题分析

1.3.1 技术风险

如今互联网消费金融，其基础依托于互联网，而互联网则需要电脑网络硬件作为支撑。并且，大量网络用户数据需要进行存储于计算，这对网络服务器又是一大考验。现如今，互联网数据量庞大，单个用户的数据量便已经不小。所以，在用户访问网站之时，尤其在商城进行折扣时，例如双十一、双十二等日期，对于京东商城的服务器硬件是巨大考验。

如果技术不达标，导致服务器崩溃，造成数据遗失，或者对于客户带来较差的体验，将会造成丢失客户等风险。

1.3.2 互联网环境安全风险

互联网消费金融依托于互联网上，而如今互联网内有隐藏着牛鬼蛇神不计其数，不法分子制作病毒袭击企业网站的案例不在少数。并且，京东白条这类交易都依托于网络之上，一旦被不法分子攻击，导致用户信息泄露，将会造成无法挽回的后果，造成的损失将无法估量。

2 完善京东白条现有的风险控制的建议

2.1 贷前风险控制

2.1.1 建立京东专属的内部评级体系

京东商城拥有庞大的用户数据，根据用户消费情况，进行用户评级，这些数据虽然不能够完整的反映用户的信用情况，但使用用户的消费情况，购买力等因素条件来对用户进行分类，形成京东专属的客户评级体系，预先对用户进行大致分类，使用个人信用定性分析，例如5C原则将用户分成例如：优质，良好，普通等三类，能够大大提升风险控制效果。

2.1.2 与银行征信系统对接

银行征信系统对于个人真实的信用信息把控完善，京东对于信用额度授权经验较少，对于客户的真实信息把控薄弱，此时，京东可以与银行的征信系统对接，确保信用良好的客户更好的得到金融服务，并且快速剔除信用不良的客户。

2.2 贷中风险控制

2.2.1 信用二次审核

首次进行客户信用审批时，京东业务人员得到客户的信息并录入系统，但其过程均有系统自动完成，人工智能与审批算法不能做到完全准确，一些人为因素无法被系统识别，系统在判别信息无法识别其中的部分信息。在此基础之上，添加二次人工审核机制能够更加准确减少失误。虽然当前人工智能已经有了较大发展，但是人工二次审核是能够降低风险的重要方法。

二次审核并非是对之前所有的信息数据进行重新审核，而是对第一次审核时出现问题信息客户和特殊信息进行二次审核，主要针对的是线上信息客户，通过人工致电，面见沟通等方式进行信息确认，保障客户信息的准确性。

2.2.2 贷款信息跟踪

客户信贷主要目的在于缓解在京东商城购物的消费压力。但是，并非所有的客户的目的都在于消费，终归有部分客户其目的在于短期且快速耗尽额度，此类客户极有可能存在“套现”的情况，造成风险的增加。所以，在京东白条在贷中阶段需要追踪客户的消费情况以及额度情况，重点监控短期且快速耗尽额度的账户。

2.3 贷后风险控制

2.3.1 增加惩罚力度

对于逾期客户，可以考虑对违约的客户进行信息公共披露，当然，披露的信息只能限制在用户注册时填写的非个人隐藏信息。并且通过法律手段进行诉讼。

就目前为止，对于逾期的客户，京东所作出的惩罚主要有三种：一是拨打客户电话或者发短信的方式对客户催收;二是进行0.3%的违约金日息罚息;三是将三月未还的客户列入黑名单，依靠其违约情况，进行法律诉讼。

但是，仅仅依靠上诉三点，其实难以对于某些老赖产生威慑力。所以，建议京东白条能够增加对受贷违约者的惩罚力度，将小额消费信用贷款机制完善。

为了满足刑事处罚条件的要求，建议京东白条将小额最低额度的下限提高到5000元。满足了刑事处罚的要求，对于老赖客户群体，有了真正的威慑力，能够大大减少催收难，不愿偿还的情况发生。

2.3.2 与第三方机构联合追款

当前国内互联网消费金融法律法规还未健全，京东的催讨部门不够完善。此类消费金融产品多数通过电话，短信等方式追讨，效果不佳。对于逾期久，不愿偿还的老赖，可以通过司法程序解决，或者联合第三方追讨公司，进行上门追讨。可以借鉴银行业对于信用卡逾期不偿还的客户进行的追讨方式，即联系第三方追讨机构，进行上门追讨。

2.4 京东白条内外部风险控制

2.4.1 設计京东白条交易保障险

为了促进京东借据的健康发展和保护用户权利，京东的财务需要尽快设计和完善京东借据交易安全风险，如收购的安全风险，例如，用户可以在账号信息泄露时，第一时间从京东获得赔付，京东白条和交易安全风险保障这两个产品一起可以有效地满足京东用户，消费者权益的不仅可以拓宽京东金融的业务范围，还可以避免京东欠条的潜在风险。

2.4.2 建立完善的人才激励机制

由于在信贷方面，需要有专门的信用资质审查员进行审核。所以，这些审查员的资质优劣，是控制后期风险的重要途径。在挑选该类人员时，需要着重的考虑探知敏锐，风险意识好，并且服务态度好的人员。在后期的培训之中，更要着重依据京东白条的特点来进行特别培训。更要建立京东白条内部的人才奖励机制，以此留住该类人才的身心，提高积极性。

2.4.3 明确京东白条的监管部门

京东白条这类金融产品本质类似于信用卡，但是，在现有的市场体系内却并未获得银行牌照。所以，银监会无法管理其经营。在当前的互联网环境下，国家也没有明确的法律来保障在京东白条上消费的消费者的相关权利。所以，国家应当在银监会下设立独立针对这类互联网消费金融平台的监督机构。

3 总结

自我国互联网开发金融试点以来。各个互联网电商公司依靠本身的数据积累，纷纷投入到互联网消费金融的行业之中。但是，相较于成熟的传统金融行业，这些资历尚浅的电商公司对于风险的把控较弱。对于消费金融的风险认知不足。在进行互联网上的小额信贷举措时，面临的风险较大。本文就京东白条进行分析，对其各方面进行探讨，主要从贷前、贷中等方面进行风险把控，并且提供相应的解决方式，能够一定程度上为京东金融面临的风险提供参考与指导办法。

参考文献

[1]程雪军，厉克奥博.消费金融资产证券化的风险管理[J].改革，2018，（05）：56-65.

[2]叶湘榕.互联网金融背景下消费金融发展新趋势分析[J].征信，2015，（06）：73-77.

[3]郭琳娜.大学生网络分期消费产品发展现状原因及利分析[J].中国市场，2015，16（3）：32-34.

[4]何文虎，杨云龙.我国互联网金融风险监管研究——基于制度因素和非制度因素的视角[J].金融发展研究，2014，（08）：48-54.

[5]黄文妍，段文奇.互联网金融：风险、监管与发展[J].上海经济研究，2015，（08）：20-26.

[6]尹一军.互联网消费金融的创新发展研究[J].技术经济与管理研究，2016，（06）：67-71.

[7]陈冠霖.大数据下的个人征信业[J].中国金融：观察思考，2015，（7）：90-91.

[8]海员，王盼盼.我国互联网金融监管现状及体系构建[J].财经科学：金融论坛，2015，（9）：12-24.

[9]黎来芳，牛尊.互联网金融风险分析及监管建议[J].宏观经济管理：探讨与研究，2017，（1）：52-68.

[10]叶文辉，马春芬.电商平台个人信用支付产品存在的风险及应对建议[J].农村金融研究：金融论坛，2015，（12）：41-44.