1副教授），2博士生导师）

一、引言及文献综述

近年来，“互联网+金融”的广泛应用对传统金融业产生了致命冲击，形成了一个全新的金融生态圈。我国在2012年第一次明确提出“互联网金融”的概念，即传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式，是传统金融行业与互联网技术相结合的新兴领域（谢平、邹传伟，2012）。互联网金融的模式主要有以下几种：第三方支付模式、以P2P和P2B为代表的网贷模式、众筹模式、互联网信托和保险模式等。陈志武（2014）认为，互联网金融是在传统金融的基础上，通过互联网技术和互联网平台机构，实现传统金融在融资和支付等方面的创新，满足资金供需双方的需求，本质上互联网金融仍遵循契约模式，是一种金融契约。

现阶段我国互联网金融快速发展，若没有政府部门的监管，互联网金融的发展就会偏离正常的轨道。而监管部门对互联网金融企业的监管正面临挑战，主要是由于互联网金融具备跨界融合、混业经营、网络虚拟等特征。当前我国传统金融采用的是分业经营模式，所以对传统金融的监管也形成了分业监管模式。这种模式在互联网金融背景下遭遇挑战，由于互联网金融依托互联网技术，在业务产品方面已形成跨界融合、混业经营的局面，这种模式甚至超过了金融领域。就未来发展状况而言，互联网金融的跨界融合使得满足投融资需求的金融工具越来越多，越来越复杂，由此滋生的金融风险也更多、更复杂，对监管部门提出的挑战更大。……