黄莉媛，易颜新

（杭州电子科技大学，浙江 杭州 310018）

一、引言

盈余管理是在不违背会计准则前提下，管理层为影响利益相关者对公司经营情况的理解以及依据财务信息所做出的决策，运用职业判断编制财务报告或者构造真实交易事项变更财务报告操纵盈余以实现其个人利益最大化的行为。但高程度的盈余管理降低了会计信息质量，影响投资人的正确决策和长期利益，不利于证券市场优化配置资源，危害证券市场的稳定和发展。盈余管理行为也会损害企业价值，不利于企业自身的长远发展。因此，“盈余管理”一直是国内外学者研究的热点。

基于“理性经济人”假设，传统经济学对盈余管理主要集中在公司内外部环境对管理者的影响。而事实上，管理者在进行决策时并非完全理性，其盈余管理行为不仅受到外部环境和内部治理结构的制约，而且受到自身行为特征的影响，过度自信就是管理者较为典型的自身认知及心理偏差的行为特征之一。本文试图从盈余管理动机切入，结合过度自信理论，探究管理者过度自信对盈余管理行为的影响。

二、文献回顾及研究假设

管理者进行盈余管理主要基于以下动机：（1）薪酬契约动机。所有权和经营权分离后，股东与管理者形成委托代理关系，公司所有者主要依据管理者会计报表反映的经营业绩来评定管理者的薪酬及能力，这促使管理者会想方设法让企业的盈利状况向着自己有利的方向发展。……