苑志芳

韩国的小额信贷市场为农业提供发展资金，与加强农村金融支持、扩大生产规模、提高劳动生产率有着直接联系，对韩国经济的发展起到了至关重要的作用。笔者将选取韩国小额贷款模式中典型的中小企业银行、信用协同机构为案例，分析其对韩国经济的促进与发展作用。

在过去很长的一段时期，韩国一直是典型的农业国家，农业所占比例在国民经济中份额很大，再加上经济匮乏、技术落后等条件的限制，韩国农村生产状况长期得不到改善。但如今在短短几十年内，韩国农业经济取得了突飞猛进的发展，这与韩国政府采用多种经济政策有着直接联系，与此同时，韩国的中小企业在东南亚地区也发展迅速，为韩国经济作出了贡献。

一、韩国小额贷款模式

（一）中小企业银行。韩国的中小企业银行，主要是以有资金需求的中小企业为服务对象，向其发放小额贷款，提供融资的一种小额信贷金融机构。该银行的资金来源并不单一，融资渠道比较多元化，不仅可以接受政府、银行股东投入的资本金，还可以向韩国人民吸收存款等。该机构还参与中小企业股票、债券发行，并扶持中小企业和高风险型公司的早期启动资金。

（二）信用协同机构。韩国信用协同机构，包括全国农业合作社（NAFC）和全国渔业合作社（NFFC）的小额信贷部，这两种机构成立的时间分别为1961年和1962年。2001年韩国农业合作社与畜牧业合作社合并，通过发放小额贷款资金，直接参与农业和畜牧业产品的产销活动，并提供全套的资金支持。该机构的资金来源于公众存款、政府借款以及发行渔业融资债券所获得的利润。[1]

二、韩国小额贷款信用管理机制的内容

（一）强化信息披露制度。完善的信息披露制度为韩国小额贷款信用管理机制描上了重要一笔。韩国金融委员会每年在固定的期限内向社会公布小额贷款等机构的财务报表、资产负债表、经营业绩和不合法贷款等情况，尽力扩大信息披露的范围，把所有借贷金额在五十美元以上的贷款全部纳入对外公开披露的范畴之中，凡是不合法的违规贷款都要受到严厉的惩处。

（二）规范信用评级制度。规范信用评级制度是韩国小额贷款信用管理机制的重要内容。韩国所有信贷机构都必须参与规范的信用评级制度，不得以任何理由逃避信用评级活动。韩国金融委员会明确列出了一个国际信用评估机构的清单，要求所有的韩国信贷机构必须有清单内的信用评级机构所出具的信用等级，否则达不到相应信用评级的小额贷款公司将不得开展相应的业务活动。

（三）确立区分监管原则。韩国小额信贷实行区分监管的原则——审慎监管：对于小额信贷企业，韩国采取的监督管理模式并非是一刀切模式，而是出于发展经济和做大小额贷款行业的目的给行业的发展提供适合其生长的政策环境。

三、韓国小额贷款信用管理机制的特点

（一）监管法律体系比较完善。韩国历来就比较重视小额贷款机构的法律监管，在成立之初小额贷款机构一直得到韩国政府的大力支持与政策法规的保护，例如《农业合作社法》、《信用合作社法》就是实证。在东南亚各国（尤其是韩国）遭受亚洲金融危机沉重的打击之后，韩国政府开始反思，先后制定了一些列法律法规，专门对金融机构的经营活动进行监管，主要有《信用协同组合法》、《储户保护法》等。

（二）内外监管机制比较科学。韩国政府认为越是自由化的金融市场，越需要监管机构，需要使用一定的监管工具，采取必要的监管方式。为此，韩国政府通过实施金融制度的改革，尤其针对小额信贷企业，通过改革韩国国内金融管理机构，并改变监管手段。总体说来，韩国对于小额贷款机构的内外监管机制一直随时代的发展而不断完善。

韩国小额信贷运行机制比较成功，制定了专门针对小额信贷的法律，为其良好运行打造优良的环境，通过在小额信贷法律法规中明确监督管理的主体，指出具体的管理职责，通过有效制裁制约违法行为，确保有法可依。缺乏法律的小额信贷市场等于缺乏保障，那么小额信贷机构的行为便无法受到制约，缺乏规范的市场势必会出现混乱，引发一系列的问题。[2]在制定小额信贷运行法律时，经历了从模糊到具体，粗略到规范的过程，最终形成较为完善的法律监管系统，从而成为小额信贷机构优良发展支撑，确保经济的良性发展。

注释：

[1]范香梅：《中小金融机构发展史话》，湖南大学出版社，2011年，第58页。

[2][孟加拉] 阿西夫·道拉（AsifDowla）、迪帕尔·巴鲁阿（Dipal Barua）：《穷人的诚信——第二代格莱珉银行的故事》，朱民等译，中信出版社， 2007年，第32页。