邹均

这两年“互联网+金融”成为最引人关注的领域。在国外，与“互联网+金融”对应的概念叫“Fintech”（金融科技）。

Fintech最早源于用在大型金融企业的后台IT技术，包括账务系统、交易平台、支付、结算、清算等技术。

进入互联网时代，Fintech的概念延伸到覆盖支撑金融行业业务创新的IT技术，包括P2P借贷、众筹、移动支付、虚拟货币、客户行为大数据分析等。其中典型的代表是P2P借贷的Prosper和LendingClub，移动支付的谷歌钱包、苹果钱包、阿里的支付宝和腾讯的微信支付、资金整体管理平台Mint、智能理财顾问（Robo-advisor）LearnVest，以及比特币等。

目前的Fintech技術都是基于中心化的架构。中心化架构所面临的最大挑战是安全风险和信用风险。这也是招致黑客对互联网上金融机构的频繁攻击，以及司空见惯的P2P运营商跑路现象的根本原因。

出于对中心化金融机构的不信任，比特币设计者中本聪在2009年发布基于区块链的虚拟货币系统。自上线以来，已经不间断的正常运行了7年多。

比特币的试验证明，完全无中心化的分布式架构，可以在陌生环境下通过合适的经济模型（挖矿激励）和共识算法形成信用。

完全无中心化的分布式架构，规避了中心化分布式架构在中心节点的致命弱点。同时比特币底层的区块链架构也解决了一个互联网无法解决的问题，就是高昂的信用建立和维护成本。

另外区块链通过密码学的签名、哈希算法，解决了在互联网上难以解决的防伪问题。

还有一个不太引人注意的独特地方是，在区块链上的计算，需要用“燃料（gas）”，或交易费支撑。……