赵黎明

(合肥工业大学 数学学院，安徽 合肥 230009)

基于分位数回归模型的石油价格影响因素分析

赵黎明

(合肥工业大学 数学学院，安徽 合肥 230009)

本文运用分位数回归模型探讨了供给因素、需求因素、新兴市场经济国家石油供给与需求、美元汇率对国际石油价格的影响。实证分析结果表明不同的分位点得到不同的回归分析模型，即不同影响因素的平均影响效果。这为个人和机构投资者在石油领域的决策提供支持。

分位数回归；石油价格；影响因素

分位数回归是目前国内外比较热门的统计方法之一，该方法可以度量变量与回归变量在不同的分位数情况下的关系，分位数回归方法比普通的线性回归方法具有更强的稳健性，而且对异常值、强影响点都不敏感，通过分位数回归建立的模型具备较高的可靠性，因此在建模与分析领域分位数回归具有独特的优势[1-2]。

国内外很多学者在分位数回归的理论与应用领域做出了重要的贡献，Koenker和Zhijie Xiao (2000)[3-4]解决了分位数回归模型分析过程中的某些特定推断问题；Kim 和Muller (2000)[5]对双步同分位数回归模型的渐进性进行了深入研究；Tasche (2001)[6]研究了最小分位数回归模型的无偏性；Chernozhukov 和Han Hong (2002)[5]提出了“三步评估法”用于审查分位数回归。此外，国内外还有很多的学者都成功地将分位数回归模型运用于金融、经济和环境分析等。

自从上个世纪70年代开始就出现了世界范围内的能源供给危机，能源资源的供给、需求和保障问题是很多学者研究的热点。……