●郑州航空工业管理学院 刘永丽

会计稳健性影响企业财务行为的研究综述

●郑州航空工业管理学院 刘永丽

现阶段，会计稳健性如何影响企业财务行为的研究相对缺乏且结论不够统一。本文综述并评价了会计稳健性对企业融资行为、企业投资行为及其他经济活动的影响，并提出了今后进一步研究的方向。【关键词】会计稳健性 融资行为 投资行为 研究评价

一、引言

会计稳健性是关于会计盈余确认和计量的一项重要原则。Basu（1997）认为会计稳健性指在财务报告中，确认“好消息”即收益比“坏消息”即损失需要更多的保证，即对收益和损失需要非对称性处理，后续研究一般是基于这个定义的。理论界对会计稳健性的研究主要集中在其存在性、计量方法和影响因素等方面，并取得了许多创造性的理论成果。而关于会计稳健性经济后果方面的研究相对较少，特别是国内很少有此类文献发表在较有影响力的学术期刊上，主要集中在三个方面：一是对企业融资行为的影响；二是对企业投资行为的影响；三是其他经济活动方面的影响。本文即是对此类相关文章的梳理和评价。

二、会计稳健性对企业融资行为的影响

（一）会计稳健性对债务资本成本的影响。关于会计稳健性对债务资本成本的影响，研究结果主要集中在三个方面：

1.会计稳健性能够降低企业的债务成本。 Ahmed et al.（2002）研究发现，股东和债权人在股利政策方面的冲突有助于提高会计信息的稳健性程度，而较高的稳健性程度会降低公司的债务成本。……