旧设备应该租赁还是销售

问：我公司购入一台设备，购买时未抵扣进项税。使用了一年后，我公司拟将该设备销售或租赁给A公司（A公司为增值税一般纳税人）。如果销售，预计可收取销售额250万元；如果租赁，计划租赁10年，每年支付租赁50万元，租赁到期后资产处置收入预计2万元。请问，从税收角度和资金时间价值角度分析，设备应该租赁还是销售？

金城汽配有限公司 程鹏

答：首先，从资金时间价值分析。假设年利率按15%计算，10年的年金系数为5．018，年租金50万的年金现值为5．018×50＝250．9（万元）；10年期的复利现值系数为0．247，2万元相应的复利现值为0．247×2＝0．494（万元）。合计251．394万元。如果一次性收现250万元，销售方案显然不如对外租赁方案。

其次，从税收角度分析。根据《财政部、国家税务总局关于部分货物适用增值税低税率和简易征收增值税政策的通知》（财税〔2009〕9号）的有关规定，一般纳税人销售自己使用过的属于《中华人民共和国增值税暂行条例》（国务院令2008年第538号）第十条规定不得抵扣且未抵扣进项税额的固定资产，按简易办法依4%征收率减半征收增值税。另据《财政部、国家税务总局关于简并增值税征收率政策的通知》（财税〔2014〕57号）规定：自2014年7月1日起调整为依照3%的征收率减按2%征收增值税。由此计算应缴纳增值税为250÷（1＋3%）×2%＝4．85（万元）。且一般纳税人销售不得抵扣且未抵扣进项税额的固定资产，只能开具普通发票，不得自行或由税务机关代开增值税专用发票。也就是说即购买方是不能抵扣进项税额抵扣。……