关于集团进行资金集中管理的思考

2018-12-07丁国兰云南省工业投资控股集团有限责任公司

新商务周刊 2018年2期

关键词：成员中心资金

文/丁国兰，云南省工业投资控股集团有限责任公司

1 引言

资金贯穿于企业生产经营的各个环节，是否进行有效的资金管理直接关系到企业的生存发展，所以资金管理对于企业来说至关重要。

资金集中管理（Funds Central Management）就是指将整个集团的资金归集到集团总部，在集团总部设立专职部门代表集团公司实施对资金的统一调度、管理、运用和监控。

2 资金分散管理存在的问题

以前企业集团在采用资金分散管理模式时存在许多问题，比如：

（1）资金分散管理后导致资金的使用效率降低，即企业集团中分、子公司的财务机构和开户银行会占用一定的闲散资金，这会使集团整体的资金总量分散在各二级单位，可能造成资金的闲置、沉淀，降低了资金的使用效率。

（2）分散的资金管理模式也使集团难以对下属单位的资金情况和运行状况进行有效监管，导致一系列资金管理失控的现象出现。

（3）企业集团内各成员单位的经营情况也不同，效益好的企业银行存款的金额可能就大，利息收入也会多些。而效益差的企业可能资金缺乏，造成贷款较多，财务费用也多，综合下来，会导致整个集团的财务费用偏高。

（4）进行资金分散管理，各二级单位就可以独立进行担保、抵押，这就有可能导致经营风险的产生，造成集团可能监管不到这些风险很大的行为。

为了克服这些由于资金分散管理带来的风险和问题，企业集团逐渐采用了资金集中的管理模式。

3 资金集中管理对企业集团的作用

资金集中管理对于企业集团在发展中的积极作用具体总结下来有以下几个方面：

（1）企业集团进行资金集中管理之后，可以把各子、分公司沉淀的资金进行集中，统一对资金进行合理的安排，减少不合理的投资，站在集团的高度进行投资理财，这一方面提高了资金的投资收益，另一方面也降低了盲目投资所带来的财务风险。

（2）进行资金集中管理首先就是对各子企业的银行开户账户进行清理，使各二级单位的开户账户得到优化，解决开户混乱的局面，这样集团也将更好的掌握下级企业的资金和经营状况。

（3）经营活动的开展离不开资金的使用，企业资金的进出情况将在一定程度上反映企业业务活动的情况。企业集团进行资金管理，通过资金汇集的过程来了解各成员单位的经营信息，及时发现生产经营过程中的问题，降低经营风险。

（4）将资金进行集中管理后，可以通过集团的作用，将效益好企业的资金进行归集，使融资业务内部化，加快了资金周转速度，降低了资金成本，解决某些成员单位发展资金不足的问题，这将降低集团内企业间的借贷成本，进而使整个集团的融资成本降低。也减少了外部融资，使资金匮乏单位降低了陷入财务困境的风险。

（5）资金集中管理之后，也便于高层管理者更好的掌握整个集团资金的使用情况，对其合法、合理、合规性进行监管，有助于提高管理质量。

4 资金集中管理过程中可能出现的问题

实施资金集中管理后，企业集团将会合理的安排资金、更好的掌握集团子企业的经营状况、降低经营风险、解决内部融资需求、提高管理者的管理质量，但在具体实施过程中也暴露了一些问题，比如：

（1）资金集中管理后，成员单位为了自身利益而影响集团资金集中的力度。拥有资金较多的二级单位会因为将资金存入资金结算中心获得的收益较原来存入银行低，使其拥有的存款未能完全归集到集团的资金结算中心，造成一部分资金未能实现真正的归集，从而影响了集团的整体利益，

（2）资金管理权的散失，可能会影响成员单位控制资金的积极性。实行资金集中管理后，各二级单位在资金支配上的权利会受到限制，这也就使成员单位工作不如从前那么主动，在资金风险控制方面的有效性也就降低了。

（3）行政干预加大，带来贷款职能的弱化。为了避免不良贷款，商业银行发放给企业贷款，通常会衡量企业的偿还能力。而资金结算中心可能更多会考虑集团总体战略目标的实现，未能考虑向成员单位提供贷款的偿还风险。这就会导致资金结算中心贷款政策的倾斜，又要为发展状况好的二级单位提供资金支持，又要帮助亏损的成员单位渡过难关。这使得结算中心的贷款职能在集团的行政职能下并未能够考虑风险管理，最终不能按期收回贷款的风险就会增大。

（4）资金集中管理在操作层面可能会因为业务衔接的繁杂，容易出现各种执行问题。