1 专业管理的目标描述

1.1 专业管理的理念或策略

资本性投入预算反映县级供电公司预算期内可用于购建、更新、改造固定资产等方面的资金来源及其支出，作为长期性投资决策，该预算具有投入资金大、时间跨度大、投资回收期长等特点，对县级供电公司未来时期的生产经营及获利能力将产生较大影响。目前，县级供电公司的资本性资金来源主要包括农网贷款、折旧（含摊销）、税后盈余以及为支持发展需求弥补资金不足的长期借款（负债）等。县级供电公司资本性支出预算应适应公司发展及生产经营需要，结合公司现金流量，实行量入为出、综合平衡，确定资本性支出预算总量。

1.2 专业管理的范围和目标

近年，国家对农网建设扶持和投入力度较大，农网完善、农网改造升级的各个批次均安排了大量资金投入。但基于各地的电网发展情况，各县供电公司仍然有一定的自有资金投资的需求。

本文所论述的内容主要基于县供电公司自有资金（含自筹）的投资需求及投资能力分析以及相应的预算安排与编制。

1.3 专业管理的指标体系及目标值

通过对县公司经营发展能力及投资能力的分析，最大限度的发挥电网投资对电网发展的支撑作用，提升县公司的自身发展能力。

2 专业管理的主要做法

2.1 专业管理工作的流程图

流程图1

2.2 主要流程说明

2.2.1 电网规划

基于当地电网的运行情况、电网存在的瓶颈，结合地方经济发展需求和建设规划，确定电网规划中的主要投资项目。

2.2.2 项目储备

依据电网规划来建立和更新完善储备项目库。电网规划分为：短期规划（1-5年）、中期规划（5-10年）、长期规划（6-30年）。项目储备需要与规划的时间、空间等各项维度相匹配。

2.2.3 投资能力分析

公司主要经营指标的确定

投资能力应基于公司经营管理目标进行测算，一旦投资能力的测算脱离了公司的目标，则投资规模可能出现重大偏差，甚至失去测算的意义。主要经营指标包括：利润总额、资产负债率、流动资产周转率、经济增加值等。

公司自有资金保障能力分析

在此设定，K1=0.20，K2=0.10;具体参数设置可根据公司实际情况进行适当调整，同时应考虑长期负债提前支付的可能性因素等。

公司筹资能力分析

筹资能力分析首先分析银行等外部筹资的可行性，即能否取得上级批复，资金能否及时到位。其次应根据未来几年的经营发展能力，安排相应贷款的额度及贷款期间，即资金量、时间等维度的匹配。

电网建设能力分析

首先需要对公司的项目管理相应人力资源等配备进行考量，其次应对集体企业及社会施工力量进行考虑，以确保资金的使用效率。

2.2.4 投资需求分析

通过投资能力分析确定当年自有资金资本性投入总量之后，再安排相应资金量的项目。按120%的资金比例从项目储备库中抽取项目作为备选。

专项资金与自有资金项目的分类

县级供电公司投资能力有限，而随着国家发展县域经济的政策实行，其自身能力往往满足不了电网建设需要，故其安排自有资金投入时，首先应当充分利用农网专项资金。

2.2.5 项目确定及安排

项目确定需要根据电网发展需求、地方发展规划及电网规划、项目的轻重缓急程度等综合考量，在总体资金规模下安排对应的项目。项目确定应经发展建设部、运检、客服等相关部门综合讨论后，提交公司预算管理委员会等机构确定。

2.3 确保流程正常运行的人力资源保证

公司工程项目的预算及资金管理由财务资产部牵头，并根据“三集五大”后专业管理要求，将工程项目按专业分类，归口至对应的管理部门。

2.4 保证流程正常运行的专业管理绩效考核与控制

旌德公司制定了相应的工程管理办法、项目完成率考核办法等制度，根据完成情况按期兑现考核。

3 评估与改进

3.1 专业管理的评估方法

通过对历年公司自有资金的安排与投资能力进行比较分析，判断自有资金资本性投入是否存在结余或严重超支。

3.2 专业管理存在的问题

自有资金的投入管理较为粗放，融资计划主要依据省公司的安排，没有突出县公司的自主性,容易资金安排过多造成资金压力或资金安排过少造成资金浪费。

3.3 今后的改进方向或对策

实现工程项目的全过程财务管理，在预算编制初期及由财务部门介入，及时掌握项目计划及需求。

突出对公司投资能力的分析，提高县公司对自有资金投入预算安排的自主性，因地制宜，最大限度发挥电网建设对县公司自我发展能力的支持作用，努力确保资产优良、业务优秀。