军统局高级特工宁五原被派往天津警察厅潜伏，但他实际的身份却是中共潜伏在军统多年的地下党。完成了重要任务的他本想借这个机会结束潜伏任务，回到延安。但考虑到他与天津的一些特殊关系，上级决定将计就计，将他派往天津继续潜伏，他此行有两个目的，一是寻找一批被敌人截获的盘尼西林，二是修复被敌人破坏的天津地下组织。此时天津的地下组织因为叛徒的出卖，已经危机重重，最有嫌疑的正是天津地下组织的负责人李八一。而李八一恰恰是宁五原的养父之一，宁五原称他为“爹”。宁五原到天津后见到了天津军统的负责人，也是他的养父之一“父亲”苏明远。苏明远给他的第一个任务就是去打探码头仓库的消息——共产党有一批盘尼西林被伪警察厅截获。

宁五原潜入码头仓库，希望能对被捕的同志有所帮助。宁五原发现唯一幸存的同志就是李八一，正当宁五原与李秋成等特务苦战时，青龙会包围了仓库试图抢下这批盘尼西林。青龙会会长宁宝林是宁五原的“爸爸”，同时也是日本人钦命的天津新民会会长。他得知季明宇在他的码头抢劫了共产党的盘尼西林，于是派手下出来抢夺，但其实宁宝林早就派出燕子门的张雄去盗取货物。货仓的大门外宁宝林和季明宇正进行着谈判，讨价还价拖延着时间。与此同时，宁五原拖住特务科长李秋成帮助李八一逃离了重围后，发现了其他同志留下的线索——唯一活下来的李八一竟然有可能是出卖这次行动的叛徒。宁宝林得到张雄得手的信号假意查看那批药品的时候，与季明宇达成协议平分药品，当季明宇打开箱子时却发现药品已经不翼而飞，只留下了季明宇的宿敌黑旗队的标记，宁宝林也被耍了。

季明宇怀疑黑旗队的余党跟宁宝林串通一气，决定到宁宝林的寿宴上一探究竟。这天正是宁宝林的五十大寿，宁五原也低调地回来贺寿。没有表明身份的他被门口的守卫拦住，碰巧遇到“父亲”苏明远，得以进入寿宴会场。苏明远正是宁五原在军统局的上司，也是军统天津站的负责人。他此行实际的目的是为了策反他的结义兄弟宁宝林。宁五原与“爸爸”宁宝林一向不和，但此时回来贺寿，还是让宁宝林非常高兴，他让苏明远和宁五原陪在自己身边一起接受来宾的祝贺。季明宇带女儿季晓楠一起来到会场，一身晚礼服的季晓楠吸引了宁五原的视线。季明宇暗中找宁宝林对质药品的去处，而日本人竹木也威胁宁宝林参与他们的鸦片工厂计划。与此同时，真正偷走药品的黑旗队张雄却用这批药品跟宁宝林做了一个交易，交易的内容就是杀死季明宇。宴会上一个名为苗月歌的乐师相貌引起了宁宝林、苏明远的注意——她太像宁五原死去的母亲了。张雄得到宁宝林的许可和协助后，要在会场里刺杀季明宇，却被机警的宁五原发现。宁五原并不知道张雄的目的和身份，为了让季明宇更加信任自己，他阻止了张雄的刺杀。

会场因张雄的行剌而大乱，日本人竹木为了警告不跟自己合作的宁宝林，让宪兵队对会场进行大肆搜查。正在这时，宁五原发现自己的联络人正在被搜查的宾客之中。宴会散去，李八一却犯险来找宁宝林，他也认为那批药品在宁宝林的手上，多年不见的兄弟俩一番对峙，李八一相信了药不在宁宝林的手上。但他此时却从宁宝林那里听说儿子宁五原已经回到了天津，并且在警察厅当了一名日伪的特务。这个消息让他非常震惊，他宁可让儿子死在自己枪下，也不愿让他去当汉奸。季明宇回到家里，与女儿季晓楠分析这次刺杀行动很可能是宁宝林安排的，但宁五原出手阻止张雄却有些让他捉摸不透。宁五原确认了联络人的身份，她叫苗月歌，表面身份是一个在茶楼弹琵琶的乐师。妹妹宁雅芝向宁五原表达心中爱意，并把她无意中得到的一个秘密告诉了宁五原，原来宁五原的母亲是被人害死的，他的三个养父曾在他母亲坟前发誓要替她报仇，并把宁五原当成自己的儿子养大。

警察厅特务科科长李秋成跟共产党的叛徒赵山达成协议，只要他能协助自己抓住代号“药王”的李八一，就能保证他弟弟赵海的安全。但行动在即，季明宇却临时换将，让救了他性命的宁五原负责指挥。赵海妄图骗取李八一的信任，将李八一引向李秋成的包围圈中，却被李八一识破，得知自己的圈套被识破，赵海决定杀掉李八一。宁五原带队抓人，并在抓捕现场见到了李八一，父子二人对峙。李八一质问儿子为什么当汉奸，而宁五原也在鉴别李八一是不是叛徒。宁五原故意把李八一放走，但无奈李八一却被特务重重包围。正在危急时刻，潜伏在青龙会中的一个同志用一辆满是炸弹的汽车做掩护，把李八一救走，并冒死把受伤的李八一送到了宁宝林的家中治疗。季明宇让手下调查李八一的去向，宁五原把目标锁定在了那辆炸弹汽车所属的贸易公司，并在贸易公司中找到了与青龙会有关的线索。而李秋成却直接抓到了宁宝林请来给李八一做手术的大夫。经过拷问，这个大夫把自己知道的事情和盘托出，季明宇下令到宁宝林家中搜查。与此同时，在宁宝林家中，伤愈的李八一却因为儿子的事情跟宁宝林吵的不可开交。宁宝林甚至对他举起了手枪。李八一亳不畏惧，昂首而出，但却被青龙会中的一个堂主雷涛发现。雷涛知道李八一是共产党员，他在宴会中就看到了李八一的身影，并一直追踪。此时他用枪制住李八一，并请求宁宝林把他送给日本人邀功。一度用枪威胁李八一的宁宝林此时却开枪打死了雷涛，并让手下豹哥护送李八一尽快离开。警察厅的大队人马把宁府包围，季明宇带了那个大夫前来对证，但却被豹哥一枪打死。

双方正剑拔弩张之际，接到神秘人报信的宁五原及时赶到，并协助宁宝林化解了危机。宁宝林用雷涛的尸体代替李八一蒙混过关。没了证人的季明宇也只好作罢。宁宝林很高兴儿子会赶来替自己解围，但宁五原此时却向他追问自己母亲的事情，宁宝林解释不清楚当年的事情，父子俩不欢而散。宁宝林为了报复季明宇，让豹哥找到当天失手的张雄，又给他提供了一次刺杀季明宇的机会。宁五原到港口调查盘尼西林被劫的真相，却发现了在宁府宴会上遇到过的张雄。他隐约感到张雄跟盘尼西林被盗之间的关系。宁五原接到神秘电話邀约，到达相约地点后却发现是妹妹宁雅芝在作怪，原来她为宁五原买下此处房产，并在这里向宁五原大胆示爱，却遭到宁五原婉言相拒。苏明远策反宁宝林，但宁宝林却对他的劝说不感兴趣，两人言语碰撞之中，苏明远得知宁宝林又要对季明宇下手。被宁宝林软禁的苏明远暗中托宁雅芝告知宁五原，让他保护季明宇。宁五原得到消息后，察觉到张雄动手的时机正是季明宇去观看季晓楠话剧演出的时候。宁五原既要保护季明宇父女的安全，又不能让他们抓到跟盘尼西林有重要关系的张雄，于是他到剧场对张雄的行动进行阻止。

剧场中，张雄的枪已经瞄准了季明宇，但千钧一发之时，却被宁五原搅局。张雄再度与宁五原交手，宁五原告知自己并不是他的敌人。季明宇获救，让手下抓捕刺客，但宁五原却在他们赶来之前掩护张雄安全撤离，但这个过程却被季晓楠发现。从此，季晓楠开始怀疑宁五原的身份。竹木叫来宁宝林和季明宇商量共同建设大烟工厂的事情，宁宝林一口回绝了竹木，季明宇接下了这单生意趁机与竹木拉近关系。宁雅芝以为宁五原是因为身世真相的困扰而无心恋爱，于是她找到侦探索阳，让他调查宁五原的身世之谜。索阳正是宁府管家索杰之子，对自幼相识的宁雅芝一直抱有好感，他知难而上，接下了这个任务。季晓楠一直怀疑宁五原的身份，而宁五原也通过季晓楠的一些行为，渐渐察觉她的身份也很有可能跟地下组织有关系。李八一跟苗月歌取得了联系，苗月歌不相信李八一是叛徒，但又没有证据能为李八一洗脱嫌疑，十分焦急，李八一却因组织纪律闭口不提自己掌握的情况，只是告诉苗月歌已经击毙了一个叛徒，但真正的幕后黑手另有其人。

季晓楠暗中跟踪宁五原，却被宁五原发现，把她带到了妓院的门外。而在妓院中，宁五原找到了青龙会里的密探张德彪，并让他帮自己调查张雄的下落。宁五原不相信自己的“爹”李八一是出卖组织的叛徒，他将过往的事件串联起来，似乎找到了一些线索。当宁五原想与联络人苗月歌取得联系时却得知宁宝林在茶楼中，此时他无法和苗月歌联络万分焦急。原来苗月歌长相酷似当年的何杏儿，因此受到了宁宝林的眷顾。季明宇来到茶楼让宁五原陪他进去。在茶楼中季明宇见到了姚守义并威胁他不要说出自己的前事。宁五原得知苗月歌的茶楼掌柜姚老板是宁宝林在商队中的故人，于是他来找姚老板询问自己母亲的事情，但此时的姚老板却明显被人威胁过，不敢提起当年的任何事情。宁五原怀疑威胁他的正是自己的爸爸宁宝林。李八一再次找到宁五原质问他的身份。宁五原没有告诉他真相，反而追问他母亲当年去世的秘密。宁雅芝和苏明远的女儿苏美玲一起逛街，却遇到劫匪，幸亏李秋成出手相助。但同样是秘密特工的苏美玲却看透了李秋成的伎俩。原来李秋成为了抓到宁五原的把柄，专门设局接近宁雅芝。但苏美玲并没有揭穿他，只是言语中对他进行了警告。

李秋成的手下段飞无意中看到了被李八一救走的地下组织成员赵海，一路跟踪并发现了赵海和李八一的藏身之地。但他赶回警察厅汇报的时候，却怎么也找不到季明宇和李秋成。宁五原截获了段飞的消息，他假意组织人手去抓李八一，却暗中向苗月歌传递了消息。当警察厅的特务到达目的地后，却发现李八一等人早已经成功转移。因为情报的泄露，季明宇在警察厅内部进行排查，而排查的范围锁定在了包括宁五原在内的几个中层干部。宁五原对苗月歌分析——警察局的多次行动直接针对李八一，且李八一极力反对他继续做“伪警察”为日本人卖命，所以李八一作成为叛徒的可能性不大。再则盘尼西林行动唯一活下的人还有赵山，所以“活下来的人是叛徒”这一信息并不准确。但赵山的级别又不可能提前知道行动细节，所以叛徒另有其人。而且叛徒必然是早期天津站的老人。为了引出那个叛徒，宁五原让苗月歌对C23发出了锄奸的电报。苏美玲到了宁五原的新家并提醒宁五原宁雅芝被李秋成盯上了，宁五原提醒苏美玲不要忘记她还是军统的特工而不是特高课的中岛。苏美玲临走前用一吻告诉了宁五原自己对他的感情。姚老板一家被人烧死在四合院里，闻讯而来的宁五原在废墟上安慰难过的苗月歌，并怀疑凶手正是宁宝林。宁五原调查自己身世之谜的线索就此中断。正当宁五原想通过姚老板案件调查自己身世之谜之时，马占元闯了进来，为了不让敌人摸清他的身世，他将调查身世的事情拜托给了索阳。季明宇同意了李秋成的排查方案，把所有嫌疑人集中起来，让他们一起参与对中共电台C23的抓捕行动。由于叛徒的出卖，C23的位置已经被敌人锁定，所有跟他联络的人都会有危险。宁五原虽然知道这是一次排查行动，但为了提醒有危险的战友，他毅然犯险想把消息传达出去。

李秋成发现了电报，意识到情报是由警察厅内部发出的，于是他带人来到通讯科，但宁五原却暗中用障眼法弥补了季晓楠行动中的漏洞。排查内奸行动宣告失败，季明宇只好下令抓捕了C23。抓捕现场，C23知道自己不能逃脱，选择了自杀，却被冲进来的宁五原阻止。宁五原想接下C23的案子便于设法解救老林，李秋成也想接下案子打压宁五原的风头。但季明宇最终却把这个案子给了李秋成。当C23被带回警察厅后，宁五原确认了季晓楠正是C23发展的同志。李八一向苗月歌说出，当年有个代号鬼魂的人很有可能就是叛徒，苗月歌表示代号刀客的宁五原也作出了相似的判断，但她依旧没有说出刀客就是宁五原。宁五原暂时不想让季晓楠知道自己的身份，于是他让苗月歌跟季晓楠进行联络，并试探她的忠诚，李八一毅然承担了这个任务。他和季晓楠在天后宫见面后，认为她值得信任。季晓楠走后，李八一却发现大量的青龙会弟子在天后宫集结，于是留下来查看究竟。与此同时，宁五原得到了张德彪的汇报，说张雄和他的手下出现在了天后宫一带。宁宝林来天后宫的目的正是为了抓到张雄。原来张雄第二次刺杀季明宇失败后便销声匿迹，那批盘尼西林也随他没了音讯。此时张雄再次露面，正是以此事约宁宝林进行谈判。宁宝林摆下阵势在天后宮院内会见张雄，他认为张雄不守承诺，于是不想再放过他。当他下令手下杀死张雄之际，藏在暗处的李八一却现身相救。他此时已经明白盘尼西林在张雄手中。李八一劝说宁宝林放过张雄，但宁宝林碍于颜面却不能放人，于是双方发生了冲突，虽然张雄等人早有准备，但还是处于下风。正在这时，接到张德彪密报的宁五原赶到现场，阻止了双方的交战。他以抓捕张雄为由，把他带走。宁宝林明白了他的用意，自己借机下了台阶，把人放走。

（待续）