张潇琪

（中国石化财务有限责任公司郑州分公司，河南 郑州 450046）

一、新版《企业集团财务公司管理办法》相关要求

经过意见征求及广泛论证，为进一步推进企业集团财务公司发挥内部资金集中管理优势，助力集团稳健经营及高质量发展，中国银保监会发布修订后的《企业集团财务公司管理办法》，并于2022年11月13日起正式施行。与旧版《办法》相比而言，以及结合中石化财务公司具体实际，主要有以下几方面的变化。

（一）对成员单位准入标准进行了重新界定

新版《办法》中的第三条对成员单位作出了明确界定，即“母公司及其控股51%以上的子公司”修改为“母公司及其作为控股股东的公司”，将子公司修改为“控股公司”。由此可见，子公司涵盖在控股公司范围内，成员单位准入标准更广泛、更清晰。新版《办法》颁发后，中石化财务公司自上而下重新对成员单位资质进行了仔细梳理，经会计师事务所审计后，形成了一份书面且正式的成员单位名录，用于向监管部门报备及内部管理，对不符合成员单位认定标准的企业，制定清退方案，全面夯实了业务发展基础。

（二）以基础业务、专项业务为标准区分业务服务范围

新版《办法》中第三章，对财务公司及其分支机构的业务服务范围进行了修订，对于业务风险较低的基础业务，如吸收存款、办理贷款、资金结算收付等，财务公司自依法成立起即可办理，特别强调了保函业务只能做非融资性保函；为办理成员单位买方信贷、票据承兑、从事固定收益类有价证券投资等专项业务是需要符合条件的财务公司向银保监会及派出机构申请后方可开展，并与基础业务区分，实施分级分类监管；明确指出，不得发行金融债券，不得向金融机构和企业投资。

此外，将2016年批准的财务公司延伸产业链金融服务试点业务取消，因此，中石化财务公司及其分支机构不能再为成员企业外的小微企业客户办理产业链金融业务，并于一年内完成存量业务的清理。延伸产业链金融服务原本既能够缓解成员单位资金压力，又能为中小微企业提供资金融通渠道，但由于近年来企业集团的经营风险不断向“内部银行”传导，为防范化解金融风险，此项业务资质已暂停，对财务公司的原有业务开展产生了一定的影响。中石化财务公司现已严格执行暂停办理的相关规定，并制定相关清退方案及销户流程，并按规定对其他经批准才可开展的经营业务进行了报备。

（三）对公司治理、风险控制、信息科技提出了新要求

与原《办法》相比，新版《办法》增加了一个新的篇章，提出了新的要求。如《办法》第二十五条指出，国有财务公司应按照有关规定，将党建工作要求写入公司章程，这是原《办法》未提及的内容；第二十八条指出，要建立全方位的风险管理体系，对市场风险、流动性风险、操作风险等进行持续性的监控；新增第二十九条，提出要建立健全信息管理系统；新增第三十二条，提出要设置合理的绩效薪酬延期支付、追索扣回机制。从以上内容可以看出，新版《办法》强调，相关部门将持续加强对财务公司的全方位监管。

（四）对监管红线指标、风险处置退出机制进行修订

针对近年来监管过程中发现的问题，新版《办法》增设了几项特定的监控指标，更是体现出强监管的监管导向。例如，流动性比率要大于或等于25%；明确票据承兑的余额要小于或等于存放同业余额的3倍；增加了对财务公司接管或者重组的要求，从而稳定金融秩序等。

二、中石化财务公司功能定位及风险管理现状

（一）中石化财务公司的功能定位

新版《办法》中第二条指出：“财务公司是指以加强企业集团资金管理和提高企业集团资金使用效率为目的，依托企业集团、服务企业集团，为企业集团成员单位提供金融服务的非银行金融机构”。中石化财务公司成立于1988年7月8日，是经中国人民银行批准成立的非银行金融机构。自成立以来，中石化财务公司始终坚守主责主业，围绕中国石化集团世界领先发展方略，服务“一基两翼三新”的产业发展格局，坚持“集团利益最大化”的使命和宗旨，围绕石化主业转型升级，全力保障金融服务始终畅通，为成员企业全力提供一流的资金收付、交易结算、信贷便利、委存委贷等综合性服务，保障资金安全运行，提高集团内部资金使用效率，服务集团资金集中管理的安稳、高效。

1.提升内部资金运营效率

中石化财务公司充分发挥集团资金集中管理优势，“资金池”“票据池”“电商支付平台”整体运作，成员单位结算账户实现全生命周期线上化管理及可视化管控，优质、高效地为成员企业办理资金收付，始终保持“录入零差错、收付零损失、服务零投诉”；发挥资金管理的专业优势，不断探索完善新型内部存贷款定价体系，服务集团司库数智化平台建设，下调贷款利率，助力成员企业降本增效，集团内部资金蓄能及外部融资降本作用显著。

2.高效服务石化集团主业发展

中石化财务公司深耕“一企一策”金融服务，差异化制定全资、控股、参股企业贷款利率，通过降低贷款利率以降低成员企业融资成本，聚焦服务保障国家能源安全，全力为原油采购、工程建设等提供贷款资金支持；聚焦服务主业转型升级，聚焦绿色低碳发展，全力支持地热、光伏、风能等新能源项目建设，走绿色发展道路；部署人民币跨境支付系统，打通境内外资金调剂通道，服务集团跨境资金集中运营管理。

（二）中石化财务公司风险管理现状

1.潜在的主要风险

（1）政策性风险和法律风险

金融政策在时刻发生变化，任何金融行业都必须考虑政策性风险，随着油气体制改革的实行，有些贷款项目需要陆续提前还贷，因而公司必须及时掌握客户风险状况，保障信贷资产安全。同时，监管政策日趋严格，因此，会随时受到监管政策变化的不确定影响。

（2）管理风险

中石化财务公司下设9家分支机构，财务公司分公司不具备法人资格，行为后果最终由财务公司总部来承担，下属分支机构的业务开展情况、属地监管情况不尽相同，如果分支机构未能严格执行各项规章制度及内部控制体系要求，将客观上增加管理的难度，增添风险因素。

（3）市场风险

中石化财务公司面临的市场风险主要为利率、汇率等风险。利率风险指的是在市场中因为利率发生变动而造成资金损失的风险；汇率风险指的是汇率发生不利变动时，市场产生损失的风险。因此，公司需对产品定价进行合理引导，加强对市场风险的进一步集中管控。

（4）信用风险

中石化财务公司的信贷客户均为集团内部成员单位，发生信用风险的可能性很小，但由于一些控股公司或参股公司等合资企业，并未完全纳入资金结算统一管理，无法掌握其现金流情况，会存在一定程度违约的可能性。

（5）操作风险

操作风险不仅仅指内部控制体系不完善或有所欠缺，新形势下更多的可能是对信息系统的依赖加大，对金融人才的依赖加强，如果信息技术不完善或人为操作违规，可能给整个财务公司带来一定的风险。

2.风险管理现状

（1）风险管理架构持续完善

中石化财务公司治理结构权责清晰、相互制衡，公司治理各环节制度化、规范化、程序化，党委、董事会、经理层权责边界厘清，董事会下设战略委员会、风险管理委员会、审计委员会，基本实现“权责法定、权责透明、协调运转、有效制衡”的治理目标，保证了风险管理的有效实施。

（2）风险管理体系日益完善

中石化财务公司持续推进风控内控合规一体化建设，建立健全全业务流程风险控制矩阵，即公司内部风险控制手册，编制涵盖重要监管制度、合规要点的合规清单，全体员工签署诚信合规管理手册，修订完善99项制度、100余个内部控制点，实现风控内控合规管理按业务流程、按岗位看板管理。

（3）信用风险管理持续加强

中石化财务公司开发完善了新一代信贷客服系统，建立商业银行信用风险模型，为120余家合作商业银行开展年度信用评级，严格按照“三个办法、一个指引”进行授信业务审查，制定《信贷调查工作规范》《贷后检查工作规范》等制度，贷款调查模板实现标准化管理，风险防控进一步加强。

（4）内部稽核监督有力高效

统筹公司稽核资源力量，充分发挥内部稽核监督作用，稽核项目日益丰富，已全部覆盖公司各项业务，有力消除执行短板，不断深化法律合规管理，全面落实监管新规，持续抓好信贷、票据、金融衍生品等重点业务检查监督，以高质量监督助推高质量发展。

三、新监管形势下中石化财务公司合规风险管理的完善对策及建议

近年来，中石化财务公司业务发展质量稳步提升，风险合规管理不断巩固深化，但在监管新规下，仍有以下几方面需要改善。

（一）始终坚持以高质量党建推动高质量发展

新版《办法》第二十五条规定：“国有财务公司应当按照有关规定，将党建工作要求写入公司章程，落实党组织在公司治理结构中的法定地位，将党的领导融入公司治理各个环节”。

在新监管政策的规定下，中石化财务公司要紧紧围绕高质量发展这条主线，结合贯彻落实党的二十大精神和集团公司高质量发展部署要求，提升公司治理水平，重点从专业增值、风险管控、科技赋能、人才强企等方面细化和完善公司高质量发展实施路径，扎实推进党建和公司治理深度融合。

（二）进一步认真贯彻落实各项监管政策

新版《办法》对成员单位的界定以及业务范围作出了较大的变动，中石化财务公司应做好各项业务的梳理，并按照新版《办法》中的规定，向监管部门报送准确真实有效的成员单位名录，如发现不再符合成员单位准入要求，应报告相应情况说明及业务清退方案；延伸产业链金融试点资质已取消，“一头在外”的票据贴现业务和“一头在外”的应收账款保理业务已无法办理，应按照新版《办法》中的规定，一年内完成相关业务的清理；确保各项监管指标合规，及时足额计提资产减值准备，进一步提升资产负债管理能力。

（三）进一步坚守财务公司功能定位

要严格按照新版《办法》第二条规定，依托集团、服务集团，在集约管理、风险控制、数据支撑等方面持续攻关，主动参与集团公司资金信用配置体系建设，完善资产负债率联合管控工作机制，精准把握企业日收付规律，持续提升资产韧性和负债稳定性，优化资产配置，努力实现集团内部资金价值最大化。动态地优化和完善人民币汇率中间价预测模型，持续提高预测精准度和日间市场交易机会捕捉能力，提升境外资金管理和金融服务能力。

（四）进一步提升市场分析及研判能力

中石化财务公司应继续发挥贴近金融市场优势，加强宏观经济、金融政策、金融市场及行业热点研究，丰富分析框架，完善指标体系，持续提升研究深度、提高预判本领。着力为集团和成员企业加强资金管理、优化筹融资安排、加强汇率利率风险研究等，降低信息不对称性风险，为抵御市场风险、流动性风险提供更具参考价值的金融研究服务支持。

（五）进一步提升风险识别及管控能力

中石化财务公司要持续加大贷款“三查”力度，筑牢“第一道”防线，坚持实地走访，加强综合授信管理，完善客户评价体系，依靠公司产品定价系统合理测算客户资金需求；持续加强“重点领域+重点客户”风险管理，将担保风险系数纳入客户限额测算，对重点信贷客户逐月开展现场贷后检查，加强对贷款条件落实情况的监控，提升贷后管理差异化水平；完善名单准入、额度管控和动态跟踪机制，提高市场风险精细化管理水平。

（六）进一步加强风险控制及内部控制管理

中石化财务公司应进一步充分发挥内部监督效能，实施重大项目全流程管控，除日常序时稽核外，多维度开展各项重点业务专项检查，严肃财经纪律；狠抓制度“立改废”工作，查漏洞、补短板、强弱项，夯实风险管控基础，深入推进风控内控合规一体化建设；大力培育合规文化，开展银行业金融案件警示教育，正确处理好风险与业务开展的关系，不断提高员工合规意识和风险防范能力，杜绝操作风险。

（七）进一步强化数字化、智能化信息支撑

中石化财务公司需要继续强化系统运维和网络安全管理，保障信息系统安稳高效，推进中高危漏洞治理，始终确保网络安全无事故；加速推进数据治理，强化对各类数据源头治理和标准化管理，保质保量完成非现场监管报表及EAST数据报送；完善金融数据指标库，研究构建业务相关指标体系和量化模型，探索建立企业信贷需求指数模型和信贷资源配置模型，加快提升风险管理信息化支撑。

四、结语

本文从新版《企业集团财务公司管理办法》相关要求、中石化财务公司功能定位及风险管理现状、新监管形势下中石化财务公司如何完善合规风险管理三个方面着手，阐述了中石化财务公司可能面临的风险问题，并从加强公司治理、增强风险识别管控能力、强化信息化技术支撑等七个方面提出了加强中石化财务公合规风险管理的对策，以期更好地为石化集团提供高效、精准的金融服务，同时确保财务公司各项指标符合监管要求，以及防范和控制各项经营风险，实现企业的高质量发展。