陈彬 谭嘉慧

【关键词】 高管团队内部治理; 审计费用; 市场化程度

【中图分类号】 F239  【文献标识码】 A  【文章编号】 1004-5937（2021）22-0120-09

一、引言

公司治理的根本目的是对管理层的行为进行有效的监督与约束，使管理层做出的决策符合企业利益[ 1 ]。如果企业能够重视公司内部治理，管理层的短视行为能够被企业内部监督机制有效地规范与约束，那么就能够在一定程度上提高财务报告质量，降低重大错报风险和检查风险，从而减少审计投入成本，达到降低审计费用的效果[ 2 ]。

高管团队内部治理主要是指关键下属高管在企业营运过程中参与或制定影响公司的决策[ 3 ]，这些关键下属往往是企业中最有能力参与并影响CEO决策的员工，也有足够强烈的动机牵制CEO牺牲公司长远利益的决策，约束CEO的盈余管理行为。我国企业的内部治理在不断完善，这将有利于降低企业的审计风险，使得审计费用下降，达到节约企业管理成本的效果。因此，本研究基于我国A股上市公司的数据，通过实证分析研究高管团队内部治理究竟能不能减少企业在审计上的花费，使企业整体管理成本降低。

本文的研究贡献主要有：第一，目前大多数文献仅假设CEO是财务报告的唯一决策者，只关注他们的行为而忽略了其他的高管团队成员，这种做法是片面的;另外一些研究主要关注不同治理机制对公司CEO行为与决策的影响。将高管团队作为一个整体来研究，单独关注非CEO关键下属的高管团队内部治理对公司决策影响的文献还是比较少的。……