◎邢大伟 管志豪

引言

解决好“三农”问题是国家富强昌盛、民族复兴的基础。2014年3月银监会发布了《农村中小金融机构行政许可事项实施办法》，放宽了村镇银行准入门槛，为农户提供更便利的金融服务。2019年中央一号文件提出，打通金融服务“三农”各个环节，建立县域银行业金融机构服务“三农”的激励约束机制。当前，我国农村金融发展水平远低于城镇，农户社会资本和金融素养水平偏低，金融行为较为单一。中国人民金融消费权益保护局2019年7月31日发布的《2019年消费者金融素养调查简要报告》显示，我国消费者金融素养平均分为64．77分，相比于2017年提高了1．06分，我国消费者金融素养总体呈上升趋势，但农村地区总体水平相对较低。与此同时，农户的借贷需求也在逐步上升。然而，由于大部分农村家庭收入低、抵押品不足、社会资本和金融素养相较于城镇家庭都相对较低，再加上农村地区金融发展滞后、金融产品单一、资金流向城镇、金融服务缺失等问题，农户面临着借贷难、借贷贵、缺少应有金融服务等局面，限制了农户借贷，也不利于农村金融发展。因此，本文基于CHFS2015年数据研究社会资本和金融素养对农户借贷行为的影响，并进行异质性分析。研究结果显示：社会资本对农户正规借贷行为的正向影响显著，金融素养则对农户非正规借贷行为有显著的正向影响，两者对农户借贷行为的交互作用并不明显。

文献综述与研究假说

（一）文献综述

在国外，Yoo等（2000）研究发现社会资本有利于企业家获取财务资源、信息资源、情感支持与联络介绍，有助于提升企业家整合、吸收和利用资源的动态能力。……