发行概览：公司本次拟向社会公众公开发行人民币普通股3，875.00万股，不低于发行后总股本的25%，公司根据项目建设进度，将按轻重缓急顺序投资于以下项目：天池游客服务中心改扩建项目、天池景区灯杆山游客服务项目、天山天池景区区间车改造项目、归还银行贷款。

基本面介绍：公司的主营业务为旅游资源的开发经营，通过对景区景点的开发，为游客提供旅游服务，主要包括旅游客运、高山索道观光、游船观光、温泉酒店、旅行社等其他服务。目前，公司经营的景区包括天池景区和五彩湾温泉景区。公司在天池景區提供旅游客运、游船观光、索道观光、演艺等旅游综合服务;在五彩湾景区提供温泉娱乐、酒店、会议等综合服务。公司下属子公司天池国旅组织游客到天池景区和五彩湾温泉游览，同时承接游客其他旅游服务。

核心竞争力：公司主营业务主要依托新疆旅游著名品牌——天山天池景区。公司与天池管委会签订了《天池景区特许经营协议书》，公司对天池主景区湖面、天池景区道路、马牙山索道及餐饮广场等享有惟一经营权，有效期为30年。

公司成立时间较早，在旅游行业内经营多年，行业经验丰富，熟悉旅游客运、索道、游船等业务经营。同时，公司通过锻炼培养和外部引进，打造出一支高素质的员工队伍，能够为客户提供高水准的旅游服务，在客户中树立了良好的口碑，并塑造了品牌形象。公司目前已经形成了成熟的旅游行业经营模式，如区间车、游船业务形成了标准化的服务和安全运营管理流程。公司的业务较为多样化，公司在天山天池景区上开展了多项旅游项目，满足游客的不同需求，同时开发了五彩湾温泉旅游项目，丰富了公司业务内容，增加了公司旅游淡季的收入，提升了公司的抗风险能力。

募投项目匹配性：本次募集资金投资项目在满足游客需求的同时，将提高天池旅游景区整体的游客承载能力，提升服务质量和档次，对天池旅游景区的发展以及公司持续健康发展具有明显的提升作用。本次募集资金投资项目建成后，将增加游客休息地，显著降低景区游客的集中度，提升公司运输游客能力，为游客带来更好的旅游体验，保障和提高服务的品质，提升公司综合竞争能力。

风险因素：市场风险、意外事件风险、特许经营权无法延展、许可使用费大幅上升或提前终止的风险、募集资金运用风险、公司净资产收益率下降、每股收益被摊薄的风险、财务风险、大股东控制风险、安全性风险、环保风险、发行人股东所持公司股份被依法处置的风险、季节性风险、股市风险。

（数据截至7月24日）