[摘 要]以小微企业目前面临的融资缺口为切入点，介绍了区块链技术及其应用优势，阐述如何通过区块链加密算法、可追溯性、分布式存储等技术优势来解除融资难题，进而构建基于区块链技术的小微企业金融生态系统及其智能合约业务模型，达到资金供需双方精准匹配，从而有效满足小微企业融资需求。

[关键词]小微企业融资;区块链技术;分布式存储;智能合约

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2019.35.040

1 引言

小微企业融资问题是目前存在的一个世界性难题，其历史可追溯到1929年英国金融产业委员会对该国金融业与工商业的深入调查研究，而麦克米伦爵士作为首要研究者于两年后牵头提交正式报告并指出：小企业的融资需求往往得不到满足，特别是其长期融资需求存在严重短缺。换言之，“麦克米伦缺口”存在于小微企业融资过程中[1]。为改变现状，我国深入研究解决方法，如我国国务院和原银监会先后发布了《推进普惠金融发展规划（2016—2020年）》和《关于2018年推动银行业小微企业金融服务高质量发展的通知》（以下简称《通知》），其中《通知》中下达了针对银行业机构的小微企业贷款 “两增两控”考核指标，2018年中央经济工作会议也强调要解决好小微企业融资难融资贵问题。然而小微企业受规模限制，其可供抵押资产较少、信用等级不高，它们在向银行获取信贷资金支持时，面临很大的压力，融资渠道受限;且这些企业绝大多数存在信息不透明弊端，通过传统调查手段消除信息不对称效果不佳，较难建立有效的信任机制和融资合约，导致小微企业的风险评价基本都比大、中型企业高，金融机构提供信贷支持时存在较大的风险，最终导致小微企业的融资缺口不减。……