摘要：财务报表分析能够提高会计信息的利用程度，但现有的财务报表分析还存在一些局限性，本文从财务报表本身、分析内容、分析方法、分析人员四个方面对这些局限性予以探讨，并从提高财会人员的素质、强化报表附注的披露、综合采用多种分析方法三个方面提出相应的对策以不断完善财务报表分析。

关键词：财务报表分析；局限性；应对措施

财务报表是财务会计工作的最终成果，但却不能直接被财务报表使用者利用，这就需要对财务报表进行分析，对相关的会计信息进行加工和处理，从而提高会计信息的利用程度，全面反映企业的财务能力和发展趋势。但现有的财务报表分析尚存在一些局限性，本文将作如下浅析。

一、财务报表分析的局限性

（一）财务报表本身的局限性

财务报表包括资产负债表、利润表、现金流量表、所有者权益变动表及报表附注，反映了企业的财务状况、经营成果以及现金流量状况。虽然财务报表的编制“遵循了企业会计准则”，满足会计信息质量要求，但同时企业可自行选择会计政策及会计估计，以达到粉饰财务报表的目的，使其资产更加饱满，利润更漂亮等等，即企业提供了虚假的财务报表，这样一来的财务报表分析结果也非真实的，毫无参考价值。其次，财务报表反映的是用货币计量的信息，而一些不能用货币计量反映的信息，如企业的研发水平、生产效率、可持续发展能力、社会责任等，对企业发展同样重要，但无法在财务报表中体现，因此，仅通过财务报表，无法全面反映企业的信息。财务报表是在历史数据的基础上编制的，无法有效预测未来。

（二）财务报表分析内容的局限性

财务报表分析的内容包括财务能力分析、财务趋势分析及财务综合分析，财务能力分析主要分析企业的偿债能力、发展能力、营运能力和盈利能力；财务趋势分析通过对过去若干时期的财务数据进行对比分析，判断企业的未来发展趋势，为未来的决策提供依据；财务综合分析通过对各项财务指标进行系统综合的分析，揭示个财务状况之间的关系，从而全面分析企业的财务状况，主要有杜邦分析法。虽然有财务综合分析，但亦不能全面分析企业的财务状况，很多非财务信息同样对企业的财务状况产生影响。比如，企业的研发水平、员工的忠诚度等影响企业的发展能力，客户关系、供应商关系、顾客满意度等影响盈利能力。由于非财务信息不能全面分析，导致财务综合分析的不全面、不综合。

（三）财务报表分析方法的局限性

财务报表分析方法主要有比较分析法和比率分析法，比较分析法是将同一企业不同时期的同一财务数据进行对比，或将不同企业同一时期的同一财务数据进行对比，找出其中差异的方法，前者称为纵向对比，后者称为横向对比。就纵向对比而言，由于不同时期企业的发展阶段、战略方针、经营结构等会有所不同，因此不同时期的同一财务指标反映的内容会有所不同，这就降低了可比性；就横向比较而言，两个完全同质的企业是不存在的，或多或少都会存在业务范围、会计政策、会计估计等的差异，这些差异同样减少了可比性。比率分析法是利用同一时期的财务数据进行对比构成财务比率，来揭示企业财务状况。用于评价企业各项财务能力的指标一般都是比率指标，以下简单说明财务能力指标的缺陷：

偿债能力指标：这些指标反映的是资产负债表日的偿债能力，而债权人需要了解的是一定期间的偿债能力，这就违背了初衷。

营运能力与盈利能力指标：营运能力反映的是企业资金周转情况，分子与分母的所属期间不同，难以有效判断资金周转情况。盈利能力指标中的市盈率、市净率、每股净资产等只适用于上市公司，非上市公司難以衡量。

发展能力指标：现有的发展能力指标不够全面。

（四）财务报表分析人员的局限性

财务报表分析是一项综合性较强的工作，本身具有一定的主观性，需要分析人员具备扎实的财会专业知识、经济管理知识及丰富的行业经验，但多数企业的财务报表分析人员不完全具备这些素质，因此其分析结论往往存在一定的欠缺，如分析不全面、不深刻等。其次，现阶段企业财会人员不具备完全的独立性，财务报表的分析目的受到一定的影响，其结论参考性不强。

二、应对财务报表分析局限性的措施

（一）提高财会人员的职业素质和综合能力

提高财会人员的职业素质和综合能力，以及提高财会人员的独立性，有助于提高编制财务报表的质量，提高会计信息的真实可靠性、可理解性、可比性等，从而提高财务报表分析的水平，使得财务报表分析结论更有说服力。因此，企业需重视财会人员的继续教育，督促财会人员按时完成国家规定的继续教育课程，并加强财会人员的综合能力培训。

（二）强化财务报表附注的披露

财务报表附注是财务报告不可或缺的组成部分，是对财务报表中列示项目的文字说明，以及未在报表中列示项目的说明等，因此，财务报表附注能够加强财务报表使用者对报表的理解，有助于报表使用者全面了解企业，从而做出正确的投资、经营判断。但通过在财经网站的调查，发现部分企业只是披露应收账款、存货、收入构成等重要项目的详细说明，并未完全披露附注信息，而非财务信息更是鲜有披露，因此，应不断完善财务报表的信息披露制度，丰富附注披露的内容，尤其是增加非财务信息的披露，相关部门也需加强监督。

（三）综合采用多种分析方法

单独每种报表分析方法都有一定的局限性，因此应综合运用多种分析方法，将定量分析与定性分析相结合，静态分析与动态分析相结合，个别分析与综合分析相结合，传统分析与现代信息技术分析相结合，不断完善财务报表分析方法体系，从而提高报表分析的质量及效率。

参考文献：

[1]李宝茹，马广烁. 浅谈企业财务报表分析方法[J]. 云南农业大学学报（社会科学版），2013（02）

[2]荆新，王化成，刘俊彦.财务管理学[M]. 中国人民大学出版社，2015.

作者简介：

胡雅萍（1988- ），女，山东诸城人，汉族，助教，硕士研究生，研究方向：财务会计、公司财务管理。