孙鲁宁

广西大学商学院

基于VAR模型的能源价格与广西物价的动态变动研究

孙鲁宁

广西大学商学院

在近期石油价格大幅波动的背景，能源价格成为社会关注的焦点问题之一，本文运用ADF序列平稳性检验、脉冲响应函数分析方法对全国能源价格与广西物价水平的动态关系进行了探讨。实证结果表明：全国能源价格对广西生产者出厂价格指数影响较大，广西工业出厂价格指数对广西居民消费价格又有较大影响，能源价格对广西居民消费价格的影响并不是很强烈，三者有着明显的链条式传递关系。

能源价格； VAR模型；脉冲响应函数

1、引言

在以城市化和工业化为目标的社会变革中，能源起着重要作用，其有效供给短缺已经成为一个世界性难题。能源在世界经济中一直是一个很敏感的话题。随着我国工业化和现代化的步伐的加快，我国经济步入了调档降速的新常态，而能源仍在我国经济中起着基础命脉资源的的作用，其价格波动，会对我国经济产生重大影响。我国正处于在工业化和城市化中期，能源资源快速、呈现大量消耗的情况，正确认识广西居民消费水平与能源价格水平之间的动态波动关系及相互冲击作用，对于实现宏观调控目标显得尤为重要。

2、研究方法与变量的选取

2.1研究方法

本文采取的主要研究方法是Granger因果关系检验。向量自回归模型（VAR模型）、脉冲响应函数。本文所研究的对象属于经济复杂系统，因此采用VAR模型进行建模是较合适的。含n个变量，滞后p期的VAR模型如下：

其中，Yt是（n×1）向量组成的同方差平稳的线性随机过程，Ai是（n×n）的系数矩阵，Yt-i是Yt向量的i阶滞后变量，ui是误差项，在本模型中可视为随机扰动项；同时，模型（1）满足：E（ui）=0，E（uiYy-i）=0，i=1、2，....，p，也就是ui的期望值为0，同时ui与内生变量Yt及各期滞后期不相关。

2.2变量选取

本文选取了2004年4月到2014年11月间全国燃料、动力工业购进价格指数代表能源价格，广西居民消费价格指数和广西工业生产者出厂价格指数来代表广西物价水平以进行实证研究。

在实证分析中，上述指标均取自然对数，用LMPI表示全国燃料、动力工业购进价格指数，LCPI代表广西居民消费价格指数，用LPPI表示广西工业生产者出厂价格指数；本文的实证数据全部来源于中经网统计数据库。

3、实证分析

3.1平稳性检验

为了避免出现“伪回归”，需要对变量进行平稳性检验。本文采用ADF序列平稳性检验。检验结果如表1所示：

表1　平稳性检验

从表1的检验结果中可以看出，lmpi、lppi、lcpi这三个变量在显著性水平0.05下都是平稳的。

所有特征根均在单位圆之内，故此VAR系统是稳定的，4个根很接近单位圆，这意味着某些冲击具有较强的持续性。

3.2脉冲响应分析

经济学一般把一个变量受到其他变量冲击和影响的程度称为脉冲响应，具体就是一个变量一个标准差的变化对其他变量的冲击和影响，什么时间达到最大。

当广西工业生产者价格指数受到全国能源价格的冲击后，在第3期足有达到最大的正向效应，而后正向效应逐渐减小。总体看能源价格对广西工业生产者价格指数具有较强的正向冲击。

4、结论及政策建议

4.1主要结论

（1）能源价格对广西工业生产者出厂价格指数有着强烈的冲击作用，随着时间的推移，这种冲击效应会逐渐减小；能源价格对广西居民消费价格指数影响较小，冲击效果并不强烈，随着时间的推移，这种冲击逐渐减小，有接近0的趋势。

（2）能源价格的波动主要受到其自身水平的影响，在中期，广西工业生产者价格对其影响逐渐加大，广西居民消费价格对其波动的影响很小；广西居民消费价格的波动主要受到其自身的影响，随着时间的推移，广西工业生产者出厂价格指数对其影响逐渐加大，而全国能源价格对广西居民消费价格指数的影响始终维持在低水平。

4.2政策建议

针对我国能源价格水平与广西物价水平之间的动态关系，结合以往经验及广西地区实际情况，简要提出以下几点建议：

（1）广西地区加快转变经济发展方式，从本文可以得出，能源价格的波动对广西工业生产者出厂价格具有较强烈的冲击，工业生产者出厂价格的波动又会对广西居民消费价格产生较大影响，可以认为，能源价格对广西物价具有较大影响。

（2）鉴于广西居民消费水平与能源价格之间的动态关系，在能源价格波动波动较大但始终是上涨趋势的大背景下，政府应逐步提高居民工资收入在广西地区GDP中的比重，通过收入改革以及制定最低工资指导价格等方式，促进居民收入的增长以应对能源价格上涨的大趋势。提高居民收入的本质是满足不断增长的居民消费水平，促进居民消费水平的多元化，是政府义不容辞的责任和义务。通过收入改革促进广西地区经济又好又快发展。

［1］任泽平. 能源价格波动对中国物价水平的潜在与实际影响［J］. 经济研究， 2012（08）：59-69.

［2］林伯强， 王锋. 能源价格上涨对中国一般价格水平的影响［J］. 经济研究， 2009（12）：66-79.

［3］刘宏杰. 改革开放以来中国能源消费与物价变化之间的经验分析［J］. 国土资源情报， 2009（1）：12-17.

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