李振宇

近年来，我国采用积极的财税政策对经济周期进行逆向调节，通过减税降费政策减轻企业负担，激发企业活力，对经营步入困境的制造业企业就显得尤其必要。企业负担具体可分为政策性负担、行政性负担和社会性负担。企业负担减轻的表现方式很多，但主要体现在企业盈利能力的提高。因此，减税降费政策对减轻企业负担的影响效果，可以用企业的营业成本是否下降或净利润是否提高进行衡量。本文以许昌市的上市企业为调研对象进行探讨。

一、增值税税率下调对企业的直接影响

自2019 年4 月1 日开始适用新增值税税率，其中制造业等行业增值税税率从16%降至13%。理论上，增值税仅对增值额征税，是一种价外税，是应由最终购买者承担税负的流转税，并不直接反映在企业利润表的“营业成本”科目中，增值税对企业盈利不产生影响。在调研中发现，由于企业对上下游和消费者的议价能力的不同，由此带来的买卖价差能够对企业盈利产生较大的影响作用。

根据企业的议价能力，可分为以下四种类型企业：双强型企业（对上、下游都有较强的议价能力）、双弱型企业（对上、下游都有较弱的议价能力）、上强下弱型企业（对上游有较强的议价能力、对下游有较弱的议价能力）、上弱下强型企业（对上游有较弱的议价能力、对下游有较强的议价能力）。

首先，增值税税率下调对上下游均有较强议价能力的双强型企业最为有利，理论上利润能够增长5.30%，代表企业为瑞贝卡和黄河旋风。瑞贝卡、黄河旋风作为全国发制品和金刚石模具的龙头企业，对上、下游企业或消费者的议价都有较强的话语权，在含税进项价格下降的同时，能够保证产品含税销项价格与以前保持不变。其次，对下游议价能力较强，但对上游议价能力较弱的上弱下强型企业，理论上利润可增长2.65%，在被调研企业中无样本企业。再次，对上游议价能力较强，但对下游议价能力较弱的上强下弱型企业，理论上利润无变化,代表企业为远东传动、许继电气、森源电气。典型特征是，得益于增值税税率下调，含税进项价格虽然下降，但同时应下游企业要求，含税销项价格也相应下降，企业利润无变化。虽然企业盈利无变化，但增值税税率的下调，能够使企业缴纳增值税的总额相应减少，相应改善企业现金流，使企业流动资金紧张的情况得到一定缓解。虽然企业受益有限，但企业产品的终端用户或消费者将成为最终受益人，享受增值税改革的红利。最后，收益最差的是对上下游议价能力均较弱的双弱型企业，理论上利润下降2.65%，在被调研企业中无样本企业。

二、增值税税率下调对企业的间接影响

增值税附加税是附加税的一种，对应于增值税，按照增值税税额的一定比例征收的税，通常包括城建税、教育费附加、地方教育费附加等。增值税税率下调3%，会使增值税附加税相应减少。由于增值税附加税体现在企业财务报表利润表中，因此，增值税税率下调通过增值税附加税的减少间接使所有企业受益，虽然金额较小，但确实减轻了企业负担。对于上强下弱型企业、双弱型企业，虽然无法获得增值税税率下调的直接受益，但能获得增值税附加税减少的间接受益。

三、降低社保费率对企业的影响

2019 年5 月起，河南省基本养老保险单位缴费比例由19%下降至16%，下降3 个百分点。5 月份作为降低社保费率政策实施的首个征期，许昌市众多企业减负明显，仅一个月，新政策就降费2685.56 万元，其中5 家样本企业就降费214.04 万元，降费金额占全市降费总量的7.97%。降低社保费率政策对企业减负的影响非常直接，对企业利润增加有明显作用。

总之，减税降费政策确实起到了减轻企业负担的作用，降费政策对企业减负作用直接明显；减税政策中，由于增值税作为价外税的性质和企业对上下游议价能力的差别，增值税税率下调对企业减负的直接影响呈现出不同的结果，但增值税附加税的减少能够使所有企业受益。

四、存在问题

一是增值税税率下调对制造业企业减负效果存在不均衡问题。从调研结论来看，虽然所有制造业企业通过增值税附加税的减少间接获益，但由于企业议价能力的不同，增值税税率下调的直接获益对象，仅限于双强型企业和上弱下强型企业，上强下弱型企业收益保持不变，双弱型企业收益略有下降，对这两类企业来讲，减负效果并不明显。

二是减税政策执行不到位问题影响企业减负效果。由于增值税中央政府与地方政府共享比例为50：50，减税政策将使地方财政收入减少，但“保工资、保运转、保基本民生”等刚性支出必须保障，地方财政收支矛盾将逐渐显现出来。由于不同地区存在地方财力的差异，减税政策执行力度会出现区域不均衡的情况。在地方财力雄厚地区，减税政策执行起来会比较顺畅。但在地方财力薄弱地区，面对财政收支压力，可能出现执行减税政策的意愿不足问题，导致减税降费政策执行不到位，影响企业减负效果。

五、相关建议

一是将企业所得税纳入减税范围，解决企业减负效果不均衡问题。在调研中，鉴于增值税税率下调对企业减负效果存在不均衡问题，多家企业表达了在减税政策中加入降低企业所得税内容的诉求。在企业利润表中可以看到，利润总额减去所得税费用就是净利润，企业净利润的变化与企业所得税息息相关，因此，下调企业所得税税率，能使所有企业同等受益，能达到减税政策普惠性的目的。从国际经验来看，从2000 年至2018 年，OECD 国家的企业所得税税率一直呈下降趁势，平均税率从32.6%下降到23.9%，非G7、OECD 国家的平均税率从30.3%下降到22.8%。目前，我国企业所得税税率为25%，相比OECD 国家的平均税率23.9%仍有下调空间。OECD 国家的增值税税率在2016年后趋于稳定，各国税收减免政策多数以所得税减免为主要内容。所以，在减税政策中加入企业所得税减免内容是可行的举措。

二是促进地方财政收支平衡，解决减税降费政策执行不到位问题。首先，地方政府要以预算绩效为导向调整优化财政支出结构，在保障好“保工资、保运转、保基本民生”等刚性支出的前提下，合理设置预算绩效目标，盘活财政存量资金，规范地方政府债务管理，提高财政资金使用效率，实现财政收支平衡，进而保障减税降费政策的实施效果。其次，通过转移支付，缩小不同地区间的财力差异，缓解地方财力薄弱地区的财政资金紧张问题，提高地方财力薄弱地区对减税降费政策的执行意愿和执行力度。最后，地方政府要严格按照国务院减轻企业负担部际联席会议制订的《2019 年全国减轻企业负担工作实施方案》，加强督促检查，推动惠企减负政策落到实处。