韩 亮

当前，我国小微企业在吸纳就业、扩大内需、推进经济发展等方面具有不可替代的作用， 已经成为经济社会发展的一支重要力量。 但是，相对于大型企业，我国小微企业由于成立时间短、生产规模小、财务核算相对不健全以及银行出于自身风险控制等因素， 出现了融资难、融资贵等问题，制约着小微企业进一步发展。据统计，全国中小微企业占市场主体总数的90%以上，贡献了全国80%的就业、70%左右的专利发明权、60%以上的GDP、50%以上的税收。 而小微企业获得的贷款在全部贷款中的比例仅有20%多一点。 小微企业融资难、融资贵已经成为我国经济社会发展中亟待解决的一个突出难题。

一、当前我国小微企业融资难的主要表现

（一）融资缺口大

我国小微企业融资来源有限，融资渠道狭窄。 由于小微企业的发展主要依靠自身的内部积累，导致小微企业内部融资比重过高，外部融资比例相对不足。 商业银行贷款是小微企业融资最重要的外部渠道。 然而，商业银行主要提供流动性和固定资产补充资本， 很少提供长期信贷，难以满足小微企业的融资需求。 我国小微企业处于快速成长期，对资金需求量大，而由商业银行主导的融资体制无法满足小微企业的资金需求，小微企业贷款满足率仅为60%左右，融资缺口较大。

（二）融资渠道不通畅

我国小微企业融资一般无法通过自身实现， 只能依赖外部融资。 但由于小微企业融资渠道有限，一旦银根紧缩，小微企业的融资需求就会被挤压，融资渠道就会受阻。……