西北政法大学 李玲玲

一、引言

目前中国上市公司越来越多，但质量不一，经常出现信息披露违规或财务舞弊的行为。这些舞弊事件降低了投资者的信任、影响了资本市场的平稳运行。在证监会等相关机构的监管下，一些舞弊事件有所减少，但是相关法律规定中的惩罚措施不够严格，比如罚金数额较低，刑事和民事方面的责任有时会忽略等。同时，在经济新常态下，上市公司的发展相对困难。因此，面对公司发展的压力、在较低的违法成本下，一些上市公司冒险走上了财务造假的道路。2019年A公司作为市值过千亿的企业却出现约15亿元债务违约，引起了广泛关注。为促进企业和资本市场健康发展，本文通过分析A公司造假案例，找到公司造假的原因，并提出相应对策。

二、文献综述

在财务造假的原因和方式方面，国外的研究分别提出了冰山理论、三角理论和舞弊风险因子理论。国内有学者认为，公司业绩差、筹资渠道不畅会导致造假舞弊行为。在财务造假的识别和治理方面，有学者认为，可以从现金和融资需求以及管理层业绩高低入手。同时，从健全公司治理和完善外部审计监督以及关联方审查来防范财务舞弊行为。在财务造假中对外部审计的研究方面，有学者发现，注册会计师保持应有的职业怀疑可以有效防范造假行为。因此，学者们对财务造假与舞弊都有所关注，并从各个角度分析了上市公司财务造假的原因、如何识别和治理等，但是研究多聚焦于企业自身因素，较少对相关案例进行系统分析。……